Εάν βρίσκεστε στην αγορά για έναν ανεξάρτητο οικονομικό προγραμματιστή ή οικονομικό σύμβουλο που δεν εργάζεται για μια μεγάλη επιχείρηση όπως η Merrill Lynch, πρέπει να ξέρετε ότι υπάρχουν διάφοροι διαφορετικοί τρόποι που μπορούν να παρέχουν και χρεώνουν για τις υπηρεσίες τους.

Όμως, όλοι οι σχεδιαστές και οι σύμβουλοι που διαχειρίζονται περιουσιακά στοιχεία εκτός των προσόδων ή της ασφάλισης ζωής τελικά υπάγονται σε μία από τις δύο κατηγορίες. Μπορούν είτε να είναι εγγεγραμμένοι επενδυτικοί σύμβουλοι (RIA) είτε εγγεγραμμένοι εκπρόσωποι που εργάζονται για έναν ανεξάρτητο διαμεσολαβητή.

Οι RIA Side RIAs

ρυθμίζονται απευθείας από την Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς. Αυτός ο τύπος χρηματοοικονομικού σχεδιαστή διατηρείται σε υψηλότερο επίπεδο δεοντολογίας από τους εγγεγραμμένους αντιπροσώπους, επειδή οι ΑΕΣ αναμένεται να τηρούν ένα καταπιστευματικό πρότυπο συμπεριφοράς. Αυτό το πρότυπο επιβάλλει ότι μια RIA πρέπει πάντα να θέτει άνευ όρων το καλύτερο συμφέρον του πελάτη μπροστά από το δικό του, ανεξάρτητα από όλες τις άλλες περιστάσεις. (Δείτε επίσης: Μεσίτες και RIAs: Είναι οι ίδιοι; )

Πρέπει επίσης να αποκαλύπτουν τυχόν συγκρούσεις συμφερόντων στους πελάτες τους και να ενεργούν κατά ηθικό τρόπο σε όλες τις επιχειρηματικές συναλλαγές τους. Μερικές RIA χρεώνουν πελάτες ένα ποσοστό των περιουσιακών τους στοιχείων υπό διαχείριση, ενώ άλλοι χρεώνουν είτε μια ωριαία είτε μια κατ 'αποκοπή αμοιβή για τη διανομή συμβουλών. Οι σύμβουλοι που επιλέγουν αυτό το μοντέλο για τις πρακτικές τους πρέπει να αποκτήσουν άδεια Series 65.

Ανεξάρτητοι Διαμεσολαβητές

Οι εγγεγραμμένοι εκπρόσωποι που εργάζονται σε μεγάλες συρμάτινες κατοικίες όπως η Merrill Lynch συχνά λένε ποια προϊόντα που πωλούν, ποια αποθέματα προτείνουν και πώς μπορούν να ασκήσουν τις δραστηριότητές τους. Οι ανεξάρτητοι μεσίτες δεν έχουν αυτούς τους περιορισμούς και συνήθως διαθέτουν μια ευρύτερη επιλογή προϊόντων και υπηρεσιών για την πελατεία τους απ 'ό, τι οι μεσίτες συρμάτων.

Οι ανεξάρτητοι διαμεσολαβητές είναι έτοιμοι να προσφέρουν ένα πλήρες φάσμα επενδυτικών προσφορών που μπορούν να ξεπεράσουν τα mainstream οχήματα όπως τα αμοιβαία κεφάλαια και οι προσόδους. Πολλοί από αυτούς διαθέτουν στο εμπόριο εξελιγμένα προγράμματα επενδύσεων ή συνταξιοδότησης που είναι προσαρμοσμένα σε συγκεκριμένες ομάδες ή επαγγέλματα όπως γιατροί ή οδοντίατροι, καθώς και εναλλακτικές προσφορές, όπως τα αμοιβαία κεφάλαια αντιστάθμισης κινδύνου, οι πιστώσεις φόρου, τα μη επικυρωμένα σχέδια και οι δημόσιες εγγραφές. Οι υπεύθυνοι σχεδιασμού που εργάζονται ως εκπρόσωποι για αυτόν τον τύπο εταιρείας θα σας χρεώσουν με προμήθεια για να αγοράσουν μια επένδυση, αλλά ενδέχεται να έχουν κάποια περιθώρια στο ποσό που χρεώνουν για ένα συγκεκριμένο είδος συναλλαγής. (Δείτε επίσης: Ανεξάρτητοι Broker-Dealers: Τι πρέπει να γνωρίζετε. )

Ποιο είναι το καλύτερο;

Όταν πρόκειται για την επιλογή ενός σχεδιαστή, μπορεί να φαίνεται ότι μια RIA θα είναι η προφανής επιλογή για όσους θέλουν κάποιον που είναι υποχρεωμένος να φροντίζει για το καλύτερο συμφέρον τους. Αλλά το γεγονός είναι ότι πολλοί σχεδιαστές που εργάζονται σε ευθεία προμήθεια ενεργούν επίσης ηθικά και θέτουν τα συμφέροντα των πελατών τους μπροστά από τα δικά τους.Η ύπαρξη μιας RIA επίσης δεν εγγυάται ένα ορισμένο επίπεδο επάρκειας, καθώς η εξέταση της σειράς 65 ασχολείται κυρίως με τους νόμους και τους κανονισμούς των ομοσπονδιακών τίτλων. Και για να περιπλέξουμε το θέμα, πολλοί ανεξάρτητοι μεσίτες φέρουν επίσης την άδεια Series 65, έτσι ώστε να μπορούν να προσφέρουν προγράμματα διαχείρισης με τα κλειστά κλειδιά που παρέχουν ενεργό επαγγελματική διαχείριση. Μερικές RIAs είναι επίσης συνδεδεμένες με έναν μεσίτη-αντιπρόσωπο, έτσι ώστε να μπορούν να προσφέρουν προϊόντα όπως μεταβλητές προσόδους, οι οποίες δεν προσφέρονται σε μια καθαρή πλατφόρμα RIA.

Η κατώτατη γραμμή

Οι RIA και οι ανεξάρτητοι μεσίτες έχουν και τα δύο μεγάλη ελευθερία όσον αφορά τον τρόπο λειτουργίας των επιχειρήσεων τους. Οι RIA δεσμεύονται από εμπιστευτικό όρκο, ενώ οι ανεξάρτητοι μεσίτες μπορούν να έχουν πρόσβαση σε συγκεκριμένα προϊόντα ή υπηρεσίες που είναι δύσκολο να βρεθούν αλλού. Η σωστή επιλογή για εσάς πιθανότατα θα εξαρτηθεί περισσότερο από το άτομο και όχι από το επιχειρηματικό μοντέλο. Όταν βρείτε έναν σύμβουλο στον οποίο αισθάνεστε πραγματικά άνετα, τότε το επιχειρηματικό μοντέλο που χρησιμοποιούν θα είναι πιθανώς δευτερεύουσας σημασίας. (Δείτε επίσης:

Τα 15 ταχύτερα αναπτυσσόμενα RIAs )