α:

Τα αμοιβαία κεφάλαια μπορούν να αγοραστούν και να πωληθούν καθημερινά. Ωστόσο, σε αντίθεση με τις μετοχές και άλλα είδη τίτλων που εμπορεύονται στη δευτερογενή αγορά καθ 'όλη τη διάρκεια κάθε ημέρας διαπραγμάτευσης, οι συναλλαγές με μετοχές σε ένα αμοιβαίο κεφάλαιο πραγματοποιούνται μία φορά κάθε μέρα μετά το κλείσιμο της αγοράς στα 4 p. m. Ανατολική ζώνη ώρας. Με εξαίρεση τα αμοιβαία κεφάλαια της χρηματαγοράς, η εκκαθάριση μιας συναλλαγής εκτελείται κατά τις επόμενες μία έως τρεις εργάσιμες ημέρες, ανάλογα με το είδος του αμοιβαίου κεφαλαίου και την εταιρεία αμοιβαίων κεφαλαίων.

Όταν ένας επενδυτής τοποθετήσει μια εντολή αγοράς ή εξαγοράς μετοχών ενός αμοιβαίου κεφαλαίου (απευθείας ή μέσω ενός μεσίτη ή συμβούλου), η συναλλαγή πραγματοποιείται στο επόμενο διαθέσιμο καθαρό περιουσιακό στοιχείο (NAV), η οποία υπολογίζεται καθημερινά μετά το κλείσιμο της αγοράς. Ανάλογα με τον τύπο του αμοιβαίου κεφαλαίου (π.χ. μετοχικό κεφάλαιο έναντι βασικού εμπορεύματος) και την οικογένεια αμοιβαίων κεφαλαίων, το εμπόριο εκκαθαρίζεται - οι εντολές συναλλαγών αντιστοιχίζονται και η μετοχή καταχωρείται και μεταβιβάζεται - μέσω τρίτου θεματοφύλακα ή γραφείου συμψηφισμού. Τα περιουσιακά και ομολογιακά αμοιβαία κεφάλαια τείνουν να εκκαθαρίζονται εντός μιας ημέρας από την εποχή, ενώ τα εμπορεύματα και άλλα είδη κεφαλαίων διαρκούν έως τρεις ημέρες μετά την ημερομηνία συναλλαγής. Τα μερίδια αμοιβαίων κεφαλαίων της αγοράς χρήματος αποτελούν την εξαίρεση, καθώς εκκαθαρίζονται την ίδια ημέρα με την εμπορική συναλλαγή.

AD:

Ημερομηνία διακανονισμού

Η ημερομηνία διακανονισμού για συναλλαγές αμοιβαίων κεφαλαίων είναι η ημερομηνία κατά την οποία η συναλλαγή θεωρείται ότι έχει οριστικοποιηθεί και κλείσει. Τα χρήματα που ο πελάτης οφείλει πρέπει να είναι διαθέσιμα στο λογαριασμό του για να καλύψουν τις μετοχές που αγοράστηκαν κατά την ημερομηνία συναλλαγής. Ομοίως, τα έσοδα από την εξαγορά μετοχών αμοιβαίων κεφαλαίων πρέπει να κατατεθούν στο λογαριασμό αμοιβαίων κεφαλαίων του πελάτη μέχρι την ημερομηνία διακανονισμού συναλλαγής. Τα αμοιβαία κεφάλαια χρηματαγοράς κλείνουν και εγκαθίστανται την ίδια ημέρα με την ημερομηνία συναλλαγής.

AD: