Ως οικονομικός επαγγελματίας, γνωρίζετε ήδη γιατί η επένδυση είναι σημαντική. Αλλά περιστασιακά συναντάς έναν πελάτη που δεν καταλαβαίνει ακόμα και τις πιο βασικές έννοιες και εργαλεία επιτυχημένης επένδυσης. Τι λες? Οι παρακάτω είναι μια εύκολη εξήγηση που σας βοηθά να εξηγήσετε στους πελάτες σας γιατί πρέπει να επενδύσουν σε προσόδους.

Ο σκοπός των επιδομάτων

Εννοιολογικά, οι προσόδους μπορούν να θεωρηθούν ως αντίστροφη μορφή της ασφάλισης ζωής. Η ασφάλιση ζωής πληρώνει τον ασφαλισμένο κατά το θάνατο, ενώ οι προσόδους καταβάλλουν ετήσιες δόσεις ενώ εξακολουθούν να ζουν. Ο ακαδημαϊκός ορισμός μιας προσόδου είναι μια υπόσχεση ενός μέρους να κάνει μια σειρά πληρωμών συγκεκριμένης αξίας σε μια άλλη για ένα δεδομένο χρονικό διάστημα ή μέχρι να συμβεί κάποιο γεγονός (όπως ο θάνατος του ατόμου που λαμβάνει τις πληρωμές). Ως πραγματική επένδυση, τα έσοδα είναι οχήματα συνταξιοδότησης από τη φύση τους, οι αναβαλλόμενες από φόρους χρηματοοικονομικές συμβάσεις που έχουν σχεδιαστεί για να δέχονται και να αυξάνουν κεφάλαια από ένα άτομο και στη συνέχεια να πληρώνουν ένα ρεύμα πληρωμών στον δικαιούχο σε μεταγενέστερο χρονικό σημείο.

Οι προσλήψεις δημιουργήθηκαν αρχικά από εταιρείες ασφάλισης ζωής για να ασφαλιστούν κατά της συνταξιοδότησης ή τον κίνδυνο να ξεπεράσουν το εισόδημα κάποιου. Τα σύγχρονα προϊόντα πρόωρης συνταξιοδότησης μπορούν επίσης να βοηθήσουν να πληρώσουν για αναπηρίες και μακροχρόνια περίθαλψη και μπορούν επίσης να χρησιμεύσουν ως φορολογικά καταφύγια για πλούσιους ανθρώπους των οποίων τα εισοδήματα είναι υπερβολικά υψηλά για να τους επιτρέψουν να εξοικονομήσουν χρήματα σε άλλα οχήματα συνταξιοδότησης, (IRAs).

Συμμετέχοντα μέρη

Υπάρχουν τέσσερα βασικά μέρη που εμπλέκονται σε οποιαδήποτε σύμβαση αμοιβών. Περιλαμβάνουν τον ιδιοκτήτη ο οποίος καταβάλλει το ασφάλιστρο, τον έτερο χρόνο κατά τον οποίο υπολογίζεται η πληρωμή, τον δικαιούχο που λαμβάνει τις πληρωμές και τον ασφαλιστή που προσφέρει και διατηρεί τη σύμβαση.

Οι φάσεις της σύμβασης ετήσιας πρόβλεψης

Η διάρκεια μιας σύμβασης σύγχρονης πρόβλεψης συνίσταται σε τρεις ξεχωριστές φάσεις: συσσώρευση, ετήσια αποπληρωμή και πληρωμή. Ωστόσο, όλες αυτές οι φάσεις δεν ισχύουν για όλους τους τύπους προσόδων. Οι ιδιαιτερότητες κάθε φάσης αναλύονται ως εξής:

Φάση συσσώρευσης
Αυτή είναι πάντα η πρώτη φάση της ζωής οποιασδήποτε σύμβασης. Είναι η περίοδος αύξησης της προσόδου που αρχίζει μετά την αρχική πληρωμή. Αυτή η φάση θα διαρκέσει έως ότου προγραμματιστούν οι πληρωμές από την σύμβαση. Σε ορισμένες περιπτώσεις, ο επενδυτής συνεχίζει να πραγματοποιεί τακτικές πρόσθετες πληρωμές στην πρόσοδο κατά τη διάρκεια αυτής της φάσης. Τα ασφάλιστρα μπορούν να καταβάλλονται με ένα ενιαίο ποσό, μια σταθερή σειρά πληρωμών ή μια ευέλικτη σειρά πληρωμών.

Φάση αναγγελίας
Η αναγγελία είναι στην πραγματικότητα ένα οριστικό γεγονός και όχι μια φάση. αντιπροσωπεύει το σημείο κατά το οποίο η ασφαλιστική εταιρεία πρέπει να αρχίσει να κάνει πληρωμές πίσω στον επενδυτή.

Φάση πληρωμής
Η τελική φάση μιας πρόσοδος στην οποία πραγματοποιούνται πληρωμές στον επενδυτή. Αυτή η φάση μπορεί να αποτελείται από μια ενιαία πληρωμή ή μια σειρά πληρωμών, ανάλογα με το τι επιλέγεται. Όταν πρόκειται για πληρωμές, οι προσόδους μπορεί να είναι είτε άμεσες, πράγμα που σημαίνει ότι θα ξεκινήσουν να πληρώνουν μόλις καταβάλλεται το ασφάλιστρο ή αναβληθεί, το οποίο θα πληρωθεί αργότερα. Υπάρχουν επίσης διάφορες μέθοδοι πληρωμής, όπως η απλή ή κοινή ζωή, η ζωή με ορισμένο χρονικό διάστημα, μόνο ο τόκος και η συστηματική απόσυρση.

Είδη ανικανότητας

Υπάρχουν τρεις κύριοι τύποι προσόδων: καθορισμένες προσόδους, αναπροσαρμοσμένες προσόδους και μεταβλητές προσόδους. Καθένας φέρει διαφορετικό επίπεδο κινδύνου και επιστροφής. Μια σταθερή πρόσοδος είναι ένα είδος σύμβασης που εγγυάται την επιστροφή τόσο του κεφαλαίου του επενδυτή συν ένα σταθερό επιτόκιο. Αυτά τα συμβόλαια ουσιαστικά λειτουργούν σαν το Πιστοποιητικό Καταθέσεων (CDs), εκτός από το ότι αυξάνονται φορολογικά.

Οι τιμαριθμοποιημένες προσδοκίες είναι μία από τις νεότερες προσφορές στην ασφαλιστική αγορά. Οι συμβάσεις αυτές αντικατοπτρίζουν τις καθορισμένες προσόδους, δεδομένου ότι παρέχουν εγγύηση κεφαλαίου και ορισμένου χρόνου, αλλά δεν καταβάλλουν σταθερό επιτόκιο. Οι αναπροσαρμοσμένες προσόδους, όπως υποδηλώνει το όνομα, θα επενδύσουν σε έναν από τους σημαντικότερους δείκτες χρηματιστηριακών αγορών, συνήθως το S & P 500. Ο ιδιοκτήτης της σύμβασης λαμβάνει μέρος της ανάπτυξης της αγοράς (εάν υπάρχει), αποφεύγοντας τον ενδεχόμενο κίνδυνο υποβάθμισης.

Οι μεταβλητές προσόδους είναι ο πιο σύνθετος τύπος προσόδου στην αγορά σήμερα. Με λίγα λόγια, αυτές οι συμβάσεις συνίστανται σε μια συνδυασμένη προσφορά υποκεφαλαίων αμοιβαίων κεφαλαίων που αναπτύσσονται υπό ομπρέλα με αναβολή φόρου.

Φορολόγηση των προσόδων

Οι προσόδους είναι το μόνο επενδυτικό μέσο που αυξάνεται με φορολογική επιβάρυνση εκτός προγράμματος συνταξιοδότησης IRA ή εταιρείας. Αλλά όπως και οι ΙΡΑ και τα ειδικά προσόντα, οι προσόδους επιβαρύνονται με ποινή 10% πρόωρης απόσυρσης για οποιαδήποτε διανομή πριν από την ηλικία των 59 ετών. 5. Οι αναλήψεις που λαμβάνονται μετά την ηλικία αυτή φορολογούνται ως συνηθισμένο εισόδημα, ανεξάρτητα από το είδος της προσόδου ή της διανομής. Η μόνη εξαίρεση από αυτό είναι όταν η σύμβαση αρχικά αγοράζεται μέσα σε ένα Roth IRA.

Η κατώτατη γραμμή

Οι προσλήψεις είναι θεμελιωδώς μοναδικά οχήματα από πολλές απόψεις. Αποτελούν το μοναδικό όχημα αποταμίευσης συνταξιοδότησης που προσφέρει απεριόριστους αναβάτες φορολογίας, διαβίωσης και θανάτου, προγράμματα διαχείρισης κεφαλαίων (για μεταβλητά συμβόλαια), προστασία από τους αποδείκτες και τους πιστωτές και την επιλογή εγγυημένης αποπληρωμής για τη ζωή. Ωστόσο, τα οφέλη αυτά έχουν κόστος. οι προσόδους συχνά χρεώνουν υψηλά ετήσια τέλη (έως και 3% σε ορισμένες περιπτώσεις) και δεν είναι πολύ ρευστά. Πολλές συμβάσεις έχουν ένα χρονοπρόγραμμα τελών παράδοσης που μπορεί να διαρκέσει έως και 15 χρόνια, ενώ εκτιμώνται οι απότομες κυρώσεις για τις πρόωρες αποσύρσεις. Πολλοί από τους αναβάτες που μπορούν να αγοραστούν απαιτούν μόνιμη παραίτηση από τον έλεγχο της σύμβασης. αλλά όταν χρησιμοποιούνται σωστά, μπορούν να παρέχουν ένα είδος προστασίας εισοδήματος που δεν μπορεί εύκολα να αναπαραχθεί αλλού.