Η απόκλιση της MACD συζητείται στα περισσότερα βιβλία διαπραγμάτευσης και αναφέρεται συχνά ως ο λόγος για την αντιστροφή των τάσεων, ή γιατί μια τάση θα μπορούσε να αντιστραφεί. Η απόκλιση από την οπίσθια όψη φαίνεται μεγάλη. πολλά παραδείγματα μπορούν να βρεθούν όπου μια αντιστροφή προηγήθηκε από την απόκλιση MACD. Κοιτάξτε προσεκτικά όμως και θα διαπιστώσετε ότι πολλές ανατροπές δεν είναι που προηγούνται από την απόκλιση και συχνά η απόκλιση δεν έχει ως αποτέλεσμα την αντιστροφή. Επομένως, προτού υποθέσουμε ότι η απόκλιση είναι ένα αξιόπιστο εργαλείο για να χρησιμοποιείτε στις συναλλαγές σας, ας σκεφτούμε βαθύτερα σε ποια είναι η απόκλιση της MACD, τι προκαλεί και πώς να βελτιωθεί η χρήση της απόκλισης.

AD:

Τι είναι η απόκλιση δείκτη;

Η απόκλιση του δείκτη είναι όταν ένας δείκτης ταλαντωτή ή ορμή, όπως ο δείκτης μετατόπισης μέσης σύγκλισης (MACD), δεν επιβεβαιώνει την κίνηση τιμής. Για παράδειγμα, μια τιμή μετοχών κάνει νέο υψηλό, ενώ ο δείκτης MACD ή RSI κάνει χαμηλότερο υψηλό. (Για περισσότερες πληροφορίες, διαβάστε: A Primer στο MACD .)

Εικόνα 1. Δημιουργήθηκε το SPDR S & P 500 ETF (SPY SPYSPDR S & P500 ETF Trust Units258. με Highstock 4. 2. 6 ) Εβδομαδιαίο Διάγραμμα Εμφάνιση Απόκλισης MACD Κατά τη διάρκεια του Uptrend

AD:

Το σχήμα 1 δείχνει ένα παράδειγμα απόκλισης κατά τη διάρκεια μιας ανοδικής τάσης. Η τιμή συνεχίζει να αυξάνεται, αλλά η MACD σε πολλές περιπτώσεις δεν δημιουργεί νέα υψηλά επίπεδα και, αντίθετα, δημιουργεί χαμηλότερα επίπεδα.

Η απόκλιση δείκτη έχει σκοπό να δείξει ότι η ορμή μειώνεται κατά τη διάρκεια μιας τάσης και επομένως είναι πιο ευαίσθητη σε αναστροφή. Η απόκλιση δεν είναι καλή στο χρονοδιάγραμμα όταν θα συμβεί μια αντιστροφή, όπως φαίνεται στο σχήμα 1. Ήδη από το 2012, υπήρξε απόκλιση στο διάγραμμα, παρόλο που η ανοδική πορεία συνεχίστηκε το 2015, με σημαντικές περικοπές στα τέλη του 2014 και το 2015. Αυτή είναι η απόκλιση, όταν ο δείκτης χαμηλώνει, ενώ η τιμή αυξάνει τα υψηλά.

AD:

Η απότομη απόκλιση εμφανίζεται όταν η τιμή μειώνει τα χαμηλά χαμηλά ταλάντευση, ενώ ο δείκτης αυξάνει τα χαμηλά. Σκοπός είναι να δείξει ότι η ορμή πώλησης επιβραδύνεται και η πτωτική πορεία είναι πιο επιρρεπή σε μια αντιστροφή. Το σχήμα 2 δείχνει την απότομη απόκλιση. τα χαμηλά επίπεδα της MACD αυξάνονται ενώ η τιμή συνεχίζει να μειώνεται. Παρά την ύπαρξη αποκλίσεων από τα μέσα του 2013 έως τα τέλη του 2015, η τιμή συνέχισε την πτωτική τάση της.

Σχήμα 2. Εβδομαδιαίο Διάγραμμα Εμφάνιση Απόκλισης της MACD Κατά τη διάρκεια της Downtrend

Κοινή Προβλήματα με την απόκλιση MACD Τα δύο κύρια προβλήματα με την απόκλιση είναι ότι συχνά υποδεικνύει μια (πιθανή) αναστροφή, αλλά δεν υπάρχει πραγματική αντιστροφή - ένα ψευδώς θετικό. Το άλλο πρόβλημα είναι ότι η απόκλιση δεν προβλέπει όλες τις αντιστροφές. Με άλλα λόγια, προβλέπουν πάρα πολλές αντιστροφές που δεν συμβαίνουν και όχι αρκετές πραγματικές αντιστροφές τιμών. Θα περιγράψουμε πώς να χειριστούμε αυτά τα προβλήματα στην επόμενη ενότητα. Πρώτον, υπάρχουν δύο κοινές αιτίες ψευδών θετικών - αποκλίσεων που σχεδόν πάντα συμβαίνουν σε ορισμένες καταστάσεις, αλλά δεν θα οδηγήσουν αναγκαστικά σε αντιστροφή. Η απόκλιση θα συμβαίνει πάντα όταν υπάρχει μια απότομη κίνηση (μεγάλη κίνηση σε σύντομο χρονικό διάστημα) που ακολουθείται από λιγότερο απότομη κίνηση. Αυτό είναι στην πραγματικότητα αυτό που η απόκλιση έχει σκοπό να συλλάβει, καθώς πολλοί έμποροι πιστεύουν ότι εάν η κίνηση των τιμών επιβραδύνει, είναι έτοιμη για μια αντιστροφή.

Το σχήμα 3 δείχνει μεγαλύτερη απόκλιση αποθέματος και στη συνέχεια επιταχύνει προς τα πάνω. Αυτή η γρήγορη και μεγάλη κίνηση των τιμών προκαλεί την πτώση της MACD και, δεδομένου ότι η τιμή δεν μπορεί να συνεχίσει να διατηρεί υψηλότερη απόκλιση, παρατηρείται απόκλιση. Η απόκλιση σε αυτήν την περίπτωση δεν υποδηλώνει αντιστροφή, απλώς ότι η κίνηση των τιμών είναι βραδύτερη από την κίνηση των τιμών (χάσμα υψηλότερη) που προκάλεσε την πτώση του δείκτη. Το χάσμα προκάλεσε ένα ασυνήθιστο άλμα στον δείκτη, έτσι ώστε όσο η τιμή επιστρέφει σε πιο «κανονική» συμπεριφορά, συμβαίνει αποκλίσεις. Κάθε κύμα τιμών μιας τάσης είναι διαφορετικό και δεν είναι όλα τα κύματα τιμών να κινούνται γρήγορα σε πολύ σύντομο χρονικό διάστημα. Σε αυτή την περίπτωση, το άλμα στην τιμή ακολουθήθηκε από μια αργότερη άνοδο των τιμών, με αποτέλεσμα την πτώση της ανάγνωσης της MACD, αλλά όχι μια αντιστροφή.

Σχήμα 3. Apple Inc. (AAPL

AAPLApple Inc172, 50 + 2, 61%

Δημιουργήθηκε με Highstock 4. 2. 6

) Ημερήσιο Διάγραμμα Εμφάνιση Ψευδούς Θετικής Απόκλισης

Μετά μια απότομη μετακίνηση των τιμών που ακολουθεί θα είναι σχεδόν πάντα πιο αργή (καλύπτοντας μικρότερη απόσταση ή καλύπτοντάς την σε μικρότερο χρονικό διάστημα), παρόλο που η τάση μπορεί να εξακολουθεί να ισχύει. Η "ψευδώς θετική" απόκλιση συμβαίνει συχνά όταν η τιμή κινείται πλάγια, όπως σε ένα εύρος ή τριγωνικό μοτίβο ακολουθώντας μια τάση. Όπως αναλύθηκε προηγουμένως, η επιβράδυνση (κίνηση πλάγιας κατεύθυνσης ή αργή κίνηση) στην τιμή θα προκαλέσει την απομάκρυνση της MACD από τα προηγούμενα άκρα της και τη βαρύτητα προς τη μηδενική γραμμή. Το MACD στρέφεται προς τη μηδενική γραμμή όταν η τιμή κινείται προς τα πλάγια επειδή η απόσταση μεταξύ του κινούμενου μέσου της περιόδου 26 και του κινούμενου μέσου όρου των 12 περιοχών - ό, τι μετράει η MACD - στενεύει. Οι κινητοί μέσοι όροι (που φαίνονται στο σχήμα 4) έχουν πολύ πιο δύσκολο χρόνο να απομακρύνονται ο ένας από τον άλλο όταν η τιμή κινείται πλευρικά. Τα σήματα που μπορεί να παρέχει η MACD, ενώ αυτό συμβαίνει, υποβαθμίζονται, επειδή οι κινητοί μέσοι όροι -όσο βασίζεται ο δείκτης- δεν λειτουργούν καλά στις αγορές που παρουσιάζουν αδράνεια ή πλευρές (οι κινητοί μέσοι όροι τείνουν να λειτουργούν καλύτερα στις τάσεις). Σχήμα 4. AT & T Inc. (T

TAT & T Inc33, 30 + 0, 39%

Created with Highstock 4. 2. 6

Δεδομένου ότι η MACD σχεδόν πάντα θα βρεθεί προς το μηδέν και πιθανότατα μακριά από τα προηγούμενα υψηλά ή υψηλά επίπεδα MACD, όταν η τιμή κινείται πλαγίως, η MACD θα εμφανίζει σχεδόν πάντα αποκλίσεις. Ασυνήθιστα αυτά τα σήματα δεν θα έχουν μεγάλη χρησιμότητα επειδή η MACD κυματίζει γύρω από τη μηδενική γραμμή καθώς οι κινούμενοι μέσοι όροι μαστίζονται μπροστά και πίσω. Αφού συζητήσαμε μερικά από τα δυνητικά προβλήματα με το MACD και τι να προσέξουμε, είναι μερικοί τρόποι να βελτιώσουμε την απόκλιση της MACD χρησιμοποιώντας και την ανάλυση των τιμών. Πάντα να χρησιμοποιείτε την τιμή Δράση με Απόκλιση Η τιμή είναι ο τελικός δείκτης, με δείκτες δυναμικής που απλά χειρίζονται τα δεδομένα τιμών. Χρησιμοποιήστε τη δράση τιμών για να βοηθήσετε στη λήψη αποφάσεων κατά τη χρήση του MACD (για περισσότερες πληροφορίες:

Εισαγωγή στις στρατηγικές διαπραγμάτευσης ενεργειών με τιμές

). Ορίστε μερικές βασικές οδηγίες για να το κάνετε αυτό:

Αναμείνετε να δείτε την απόκλιση στο MACD όταν η κίνηση των τιμών επιβραδύνεται (σε ​​σχέση με προηγούμενα κύματα τιμών) ή μετακινείται προς τα πλάγια. Αυτό δεν είναι απαραίτητα ένδειξη ανατροπής.

Εάν υπάρχει απόκλιση, μην βγείτε από ένα τρέχον εμπόριο μόνο λόγω της απόκλισης. Για παράδειγμα, αν ένα απόθεμα βρίσκεται σε ανοδική πορεία, μην βγείτε από το μακρύ εμπόριο απλά επειδή υπάρχει απόκλιση. Όπως φαίνεται, η απόκλιση δεν είναι ένας καλός δείκτης χρονισμού και μπορεί να μην οδηγήσει σε ανατροπή καθόλου. Αν ψάχνετε να εισαγάγετε ένα εμπόριο που βασίζεται στην απόκλιση, περιμένετε να ξεπεραστεί η τρέχουσα τάση, επιβεβαιώνοντας την απόκλιση, πριν ενεργήσετε. Παραδείγματος χάριν, αν η τάση είναι ψηλότερη, αλλά υπάρχει μέτρια απόκλιση, ξεχνάμε μόνο όταν η τιμή έχει ξεπεραστεί από την uptrend και κινείται με πτωτική τάση. Σε ανοδική τάση, η τιμή πρέπει να κάνει χαμηλότερα υψηλά swing και χαμηλότερα χαμηλά swing για να δείξει μια νέα πτωτική τάση. Για μια πτωτική τάση για να αντιστραφεί, η τιμή πρέπει να κάνει υψηλότερα swing highs και υψηλότερα χαμηλά swing. Η τιμή της εμπιστοσύνης υπερβαίνει την απόκλιση. Αν η τιμή ξεπεράσει μια προηγούμενη τάση, λάβετε υπόψη την προειδοποίηση, ακόμη και αν δεν υπήρχε απόκλιση κατά τη στιγμή της αντιστροφής.

• Ακόμη και με αυτές τις κατευθυντήριες γραμμές, η απόκλιση μπορεί να προσφέρει ευεργετική εικόνα για μερικές συναλλαγές, αλλά όχι για άλλους. Είναι ένα εργαλείο που μπορεί να βοηθήσει στην εμπορία αλλά δεν είναι τέλειο. Πρέπει να κατανοήσουμε τις αδυναμίες και να βοηθήσουμε στην αντιστάθμιση, αναλύοντας επίσης τη δράση για τις τιμές.
• Η κατώτατη γραμμή
• Η χρήση δεικτών και / ή αποκλίσεων δεν είναι κακό. Η απόκλιση δείχνει ότι η τιμή χάνει την ορμή σε σχέση με τις προηγούμενες διακυμάνσεις των τιμών, αλλά αυτό δεν σημαίνει αναγκαστικά μια αντιστροφή τιμής. Επίσης, η διαφορά δεν χρειάζεται να είναι παρούσα για την ανατροπή της τάσης. Η απόκλιση σχεδόν πάντα συμβαίνει όταν η τιμή κάνει μια απότομη κίνηση στην κατεύθυνση της τάσης και στη συνέχεια κινείται προς τα πλάγια ή συνεχίζει προς την τάση αλλά με βραδύτερο ρυθμό. Μια απότομη κίνηση ακολουθούμενη από μια ενοποίηση είναι συχνά ένα σημάδι της τάσης δύναμης, δεν είναι μια αντιστροφή, όπως η απόκλιση MACD θα πρότεινε.
• Όταν χρησιμοποιείτε την απόκλιση, κατανοήστε τι την προκαλεί, ώστε να μπορείτε να αποφύγετε μερικά από τα προβλήματα με την απόκλιση δείκτη. Αναλύστε επίσης τη δράση των τιμών. οι επιβραδύνσεις σε μια τάση είναι ορατές χωρίς τη χρήση του δείκτη, όπως και οι ανατροπές των τιμών. Αν χρησιμοποιείτε αποκλίσεις, δοκιμάστε την εγκυρότητά του για να βοηθήσετε τα σημεία εισόδου και εξόδου σας σε διάστημα αρκετών μηνών για να αξιολογήσετε εάν η απόκλιση βελτιώνει την απόδοσή σας ή όχι.