Τα πιστοποιητικά καταθέσεων που είναι συνδεδεμένα με δείκτη, τα οποία είναι επίσης γνωστά ως πιστοποιητικά κατάθεσης που συνδέονται με μετοχές, παρέχουν την ευκαιρία να αποδώσουν επενδυτικές αποδόσεις παρόμοιες με εκείνες που παρέχονται από γνωστούς μεγάλους δείκτες της αγοράς, Ο δείκτης Standard & Poor's 500 (S & P 500) ο Dow Jones Industrial Average (DJIA) ή ο Nasdaq, με την ασφάλεια και την προστασία της κύριας προστασίας που παρέχεται από τα παραδοσιακά πιστοποιητικά καταθέσεων (CD). Η Chase Manhattan Bank ήταν η πρώτη εταιρεία που προσέφερε πιστοποιητικά καταθέσεων συνδεδεμένα με δείκτη, η οποία έκανε το ντεμπούτο της το 1987 και γρήγορα διατέθηκε από πολλούς άλλους επενδυτές. Σε αυτό το άρθρο, θα εξηγήσουμε τα οφέλη αυτών των επενδύσεων και γιατί μπορεί να θέλετε να τα εξετάσετε για το χαρτοφυλάκιό σας.

-

Εφετείο
Τα πιστοποιητικά καταθέσεων που συνδέονται με δείκτες έχουν ισχυρή έκκληση στους επενδυτές που επιθυμούν να κερδίσουν χρηματιστηριακές αγορές όπως οι αποδόσεις των επενδύσεών τους, αλλά δεν θέλουν να διακινδυνεύσουν την απώλεια κεφαλαίου που συνδέεται με επενδύοντας στη χρηματιστηριακή αγορά. Για να ικανοποιηθεί αυτή η ανάγκη, τα πιστοποιητικά καταθέσεων που συνδέονται με δείκτη συνδέουν τις αποδόσεις που οι επενδυτές θα κερδίσουν με τις αποδόσεις που παράγονται από έναν από τους πολλούς δείκτες της αγοράς μετοχών. Ορισμένοι προσφέρουν να ταιριάζουν με το 100% της απόδοσης που παράγεται από ένα συγκεκριμένο ευρετήριο. Άλλοι αντιστοιχούν σε ένα συγκεκριμένο ποσοστό, όπως το 90%. Αν ο δείκτης απορριφθεί, ορισμένα πιστοποιητικά που συνδέονται με δείκτη προσφέρουν εγγυημένη ελάχιστη απόδοση επένδυσης, ενώ άλλα εγγυώνται μόνο την απόδοση της αρχικής επένδυσης. Στις ΗΠΑ, η Ομοσπονδιακή Ασφαλιστική Εταιρεία Καταθέσεων Ασφαλίσεων εγγυάται τον εγγυητή μέχρι $ 100, 000. (Για να μάθετε περισσότερα, διαβάστε Ασφαλίζονται οι Καταθέσεις σας στην Τράπεζα; )

Στοιχεία
δεν εγγυάται καμία απώλεια κεφαλαίου όταν κρατείται μέχρι τη λήξη, υπάρχουν άλλοι παράγοντες που πρέπει να λαμβάνονται υπόψη πριν από την επένδυση. Για παράδειγμα, η πρόσβαση στο κεφάλαιο και στα κέρδη είναι συχνά περιορισμένη. Οι συγκεκριμένοι όροι της επένδυσης ποικίλλουν ανάλογα με τον πάροχο, με ορισμένους παρόχους που εκδίδουν πιστοποιητικά για τρία χρόνια, πέντε χρόνια ή άλλη καθορισμένη χρονική περίοδο. Ορισμένα πιστοποιητικά δεν επιτρέπουν την πρόσβαση έως ότου το πιστοποιητικό φθάσει στη λήξη του. Άλλοι παρέχουν ένα παράθυρο, όπως μία φορά το χρόνο, όταν τα περιουσιακά στοιχεία μπορούν να αποσυρθούν χωρίς ποινή. Εάν απαιτείται η πρόσβαση στα χρήματα σε οποιαδήποτε άλλη στιγμή, μπορεί να επιβληθεί ποινή.

Επίσης, εάν ο επιλεγμένος δείκτης μειωθεί σε αξία, η απόδοση της επένδυσης μπορεί να είναι τόσο χαμηλή όσο μηδέν. Αυτό εγείρει το ζήτημα του κόστους ευκαιρίας, επειδή τα χρήματα θα μπορούσαν να έχουν δημιουργήσει θετικές αποδόσεις αν είχαν επενδυθεί αλλού.

Οι φορολογικές επιπτώσεις είναι ένα άλλο στοιχείο που πρέπει να ληφθεί υπόψη, καθώς τα κέρδη που παράγονται από τα πιστοποιητικά καταθέσεων συνδεδεμένα με δείκτη φορολογούνται στο έτος που δημιουργείται. Για την καθυστέρηση της φορολογικής υποχρέωσης, το πιστοποιητικό μπορεί να αγοραστεί σε έναν λογαριασμό απόσβεσης φόρου, όπως ένας ατομικός λογαριασμός συνταξιοδότησης (IRA).

Στρατηγικές Τα πιστοποιητικά καταθέσεων που είναι συνδεδεμένα με δείκτη μπορούν να χρησιμοποιηθούν με διάφορους τρόπους. Μπορούν να παρέχουν ασφαλή αποθήκευση για χρήματα που δεν αναμένετε να χρειαστούν για αρκετά χρόνια. Μπορούν επίσης να χρησιμοποιηθούν ως το πιο συντηρητικό τέλος μιας στρατηγικής κατανομής περιουσιακών στοιχείων ενός μεγαλύτερου χαρτοφυλακίου. (Για να μάθετε περισσότερα σχετικά με το πώς η επιλογή του σωστού συνδυασμού τίτλων είναι το κλειδί για την ελαχιστοποίηση του κινδύνου, ενώ μεγιστοποιείτε την απόδοση, διαβάστε την Βέλτιστη κατανομή περιουσιακών στοιχείων και στρατηγικές κατανομής περιουσιακών στοιχείων τα συνδεδεμένα πιστοποιητικά μπορούν επίσης να χρησιμοποιηθούν ως μέρος μιας χαλαρής στρατηγικής σταθερού εισοδήματος. Η επένδυση με σταθερό εισόδημα συχνά παίρνει πίσω τις σκέψεις μας στην ταχέως ρυθμιζόμενη χρηματιστηριακή αγορά, με την καθημερινή της δράση και τις υποσχέσεις για ανώτερες αποδόσεις, αλλά εάν είστε συνταξιούχος επενδυτής ή πλησιάζετε στη συνταξιοδότηση, η επένδυση σταθερού εισοδήματος μπορεί να γίνει η κύρια Συγκεντρώνω. Σε αυτό το στάδιο, η διατήρηση του κεφαλαίου με εγγυημένο εισόδημα γίνεται ο σημαντικότερος στόχος. Η χρήση τιμαριθμοποιημένων χρεογράφων έχει τη δυνατότητα να ενισχύσει τις αποδόσεις ενός χαρτοφυλακίου που έχει χαλαρώσει. (Για περισσότερες πληροφορίες σχετικά με αυτήν τη στρατηγική, διαβάστε το

Βάλτε το εισόδημά σας με μια σκάλα CD .) Διαβάστε πριν αγοράσετε

Τα πιστοποιητικά καταθέσεων που είναι συνδεδεμένα με δείκτη διατίθενται από διάφορους παρόχους δεν είναι συχνά touted από τους μεσίτες επειδή δεν είναι μια σημαντική γενιά εσόδων όσον αφορά τις προμήθειες πωλήσεων ή τα τέλη για την πώλησή τους. Επειδή έρχονται σε μια σειρά από όρους με ποικίλες υποκείμενες διατάξεις, η προσεκτική αγορών θα σας βοηθήσει να εντοπίσετε την ακριβή προσφορά που ανταποκρίνεται καλύτερα στους προσωπικούς επενδυτικούς στόχους σας.
Bottom Line

Σε κάθε περίπτωση, τα πιστοποιητικά καταθέσεων που σχετίζονται με δείκτες είναι τα καλύτερα προσαρμοσμένα για τους επενδυτές που δεν χρειάζονται άμεση πρόσβαση στα χρήματά τους. Πριν από την επένδυση, είναι σημαντικό να είστε βέβαιοι ότι καταλαβαίνετε όλους τους όρους και τις προϋποθέσεις, ιδιαίτερα εκείνους που σχετίζονται με τον δείκτη που θα παρακολουθεί η επένδυσή σας, το ποσοστό απόδοσης του δείκτη που θα συγκεντρωθεί στο λογαριασμό σας, το ποσό που θα κερδίστε εάν ο υποκείμενος δείκτης μειωθεί σε αξία, η προσβασιμότητα του εντολέα σας και η ποινή για την πρόωρη αποχώρηση. Η προσοχή στις λεπτομέρειες αυτές, προτού επενδύσετε, θα προχωρήσει πολύ προς το να είστε βέβαιοι ότι είστε ικανοποιημένοι με την επένδυσή σας αύριο.