Η ερώτηση είναι απλή: Αν έχετε το δικό σας σπίτι εντελώς, μπορείτε να δανειστείτε έναντι των ιδίων κεφαλαίων και να το επενδύσετε με κέρδος;

Η απάντηση είναι εξίσου απλή: Ναι, εφόσον έχετε κατανοήσει τους κινδύνους και με την προϋπόθεση ότι τα μαθηματικά λειτουργούν υπέρ σας. Εδώ είναι μια ματιά στις υποχρεώσεις, καθώς και τις ευκαιρίες.

Κίνδυνοι Επένδυσης με Ίδρυμα Εσωτερικού

Πρώτον, υπάρχει ο εγγενής κίνδυνος επένδυσης στο χρηματιστήριο. Δεν υπάρχουν εγγυήσεις. Η φράση προηγούμενη απόδοση δεν είναι ενδεικτική των μελλοντικών αποτελεσμάτων υπάρχει για κάποιο λόγο - είναι αλήθεια.

Ακριβώς επειδή ένα απόθεμα έχει πληρώσει υψηλά μερίσματα ή έχει δείξει τεράστια ανάπτυξη σε μια μακρά περίοδο δεν σημαίνει ότι θα το κάνει για πάντα. Η Cullen Roche, ιδρυτής του Orcam Financial Group, LLC, λέει: "Τα αποθέματα που πληρώνουν υψηλά μερίσματα είναι συχνά τα πιο επικίνδυνα αποθέματα γύρω. "

Ο οικονομικός δημοσιογράφος Herb Greenberg, γράφοντας για το TheStreet. com, προσθέτει αυτή την κατώτατη γραμμή: "Αν πρέπει να πάρετε ένα δάνειο για να αγοράσετε μετοχές που πιστεύετε ότι θα αποδώσει μεγαλύτερη απόδοση από το επιτόκιο της υποθήκης σας - δεν έχετε καμία επιχείρηση που αγοράζει αποθέματα. Δεν βρίσκεστε εκτός έδρας. "

Για τη Roche, ο μεγαλύτερος κίνδυνος είναι η ίδια η αγορά και το γεγονός ότι είναι σε μεγάλο βαθμό απρόβλεπτο. Όσον αφορά την Greenberg, η άγνοιά σας για επενδύσεις μπορεί να είναι η πτώση σας.

Λόγοι για επενδύσεις

Παρά τους κινδύνους, το σπίτι σας είναι πιθανό το μεγαλύτερο βασικό σας ενεργητικό. Η επένδυση μέρους των ιδίων κεφαλαίων μπορεί να χρησιμεύσει για τη διαφοροποίηση του περιουσιακού στοιχείου.

Από αριθμητική άποψη, είναι επίσης γεγονός ότι πολλά αποθέματα έχουν μερισματικές αποδόσεις μεγαλύτερες από τα επιτόκια των στεγαστικών δανείων. Γιατί δεν πρέπει να είστε ο δικαιούχος αυτής της εξάπλωσης;

Τέλος, υπάρχει το ζήτημα της ρευστότητας. Τα αποθέματα είναι ρευστά και μπορούν να πωληθούν πολύ πιο εύκολα από τα ακίνητα. Η κατοχή μέρους του κεφαλαίου που επενδύετε στο μετοχικό σας κεφάλαιο σε μετοχές σας δίνει ευελιξία που διαφορετικά δεν θα είχατε.

Πριν ζητήσετε πραγματικά το δανεισμό ενάντια στο μετοχικό κεφάλαιο στο σπίτι σας και επενδύοντας στο χρηματιστήριο, το Wall Street Journal σας προτείνει να κάνετε δύο ερωτήσεις:

Ποια είναι η ανοχή μου για τον κίνδυνο;

1. Μερικοί άνθρωποι θέλουν να "παίξουν ασφαλές" ανεξάρτητα από το τι. Εάν είστε ένας από αυτούς τους ανθρώπους, η επένδυση δανειακών κεφαλαίων που πρέπει να επιστραφούν, ανεξάρτητα από το πώς εκτελείται η αγορά, μπορεί να μην είναι μια καλή ιδέα. Έχω αρκετές αποθεματικές εκμεταλλεύσεις για να καλύψω τις αιφνίδιες μεταβολές στις τιμές της κατοικίας και στην αγορά;
2. Δεδομένου ότι η χρηματιστηριακή αγορά εξαρτάται, εξ ορισμού, από τον κίνδυνο ανοδικών και χαμηλών κινδύνων, είναι καλή ιδέα, όταν επενδύει το μετοχικό κεφάλαιο στο σπίτι, να έχει την ευελιξία να ξεπεράσει τις τρευμένες συνθήκες της αγοράς. Κατά κανόνα, αυτό σημαίνει - τουλάχιστον - χρηματοδότηση πέντε ετών και σχέδιο για διαμονή στο σπίτι σας για εκείνη την περίοδο. Γραμμή ή δάνειο;

Υπάρχουν δύο βασικοί τρόποι δανεισμού έναντι των συσσωρευμένων ιδίων κεφαλαίων: μια πιστωτική γραμμή εγχώριας δικαιοσύνης (HELOC) και ένα δάνειο εγχώριας δικαιοσύνης.

Πολλοί δανειολήπτες επιλέγουν τη γραμμή πίστωσης επειδή συχνά προσφέρουν χαμηλότερο επιτόκιο και επειδή τα χρήματα μπορούν να εξοφληθούν και να ξαναχρησιμοποιηθούν.

Τα δάνεια, από την άλλη πλευρά, τείνουν να χρησιμοποιούνται περισσότερο για μεγάλες δαπάνες, ενοποίηση χρέους ή βελτίωση στο σπίτι. Φυσικά, εάν ένα δάνειο εγχώριας δικαιοσύνης προσφέρει το χαμηλότερο ποσοστό, ίσως αξίζει να εξεταστεί. (Για περισσότερες πληροφορίες, βλ.

Δάνειο εγχώριας δικαιοσύνης έναντι HELOC: Η διαφορά .) Κανόνες γενικού δανεισμού

Εκτός από τους πενταετείς κανόνες κατοχής και χρηματοδότησης που περιγράφονται παραπάνω, αρκετοί άλλοι δυνητικοί παράγοντες που πρέπει να λάβετε υπόψη κατά το δανεισμό ενάντια στο μετοχικό κεφάλαιο.

Μέρος του κόστους δανεισμού έναντι του μετοχικού κεφαλαίου μπορεί να περιλαμβάνει δαπάνες όπως το κόστος κλεισίματος, τα τέλη προέλευσης, τους φόρους υποθηκών και άλλα ετήσια τέλη. Αγοράστε χωρίς χρέωση ή με τα χαμηλότερα διαθέσιμα τέλη.

• Ελέγξτε πρώτα με τα ιδρύματα με τα οποία έχετε ήδη σχέση. Η τοπική σας τράπεζα μπορεί να προσφέρει μια έκπτωση που άλλοι δανειστές δεν μπορούν.
• Εάν υποβάλετε την ΑΜΤ (εναλλακτικός ελάχιστος φόρος), δεν θα μπορείτε να αφαιρέσετε το δικαίωμα αγοράς μετοχών. Αυτό μπορεί να είναι σημαντικό εάν υπολογίζετε σε αυτή την αφαίρεση.
• Τι αφορά τους φόρους;

Παρόλο που μπορείτε να αφαιρέσετε έως και 100.000 δολάρια τόκων από ένα δάνειο εγχώριας δικαιοσύνης ή μια πιστωτική γραμμή, οποιαδήποτε αύξηση των επενδύσεων υπόκειται σε φόρους κεφαλαίου-κέρδους.

Πέρα από αυτό, έχει σημασία αν τα κέρδη είναι βραχυπρόθεσμα ή μακροπρόθεσμα; (περισσότερο από ένα έτος). τα μακροπρόθεσμα κέρδη φορολογούνται με χαμηλότερο συντελεστή.

Κερδίστε χρήματα

Είτε ψάχνετε για ένα δάνειο εγχώριας δικαιοσύνης (HELOC) είτε ένα δάνειο εγχώριας δικαιοσύνης, πρέπει να είστε σε θέση να δανειστείτε χρήματα με χαμηλότερο επιτόκιο από ό, τι είναι πιθανό να δημιουργήσετε με τις επενδύσεις σας .

Τον περασμένο Ιανουάριο, το μέσο εθνικό επιτόκιο για ένα δάνειο εγχώριας δικαιοσύνης ήταν ελαφρώς μεγαλύτερο από 5%. για ένα HELOC, ήταν 5,2%. Εντούτοις, τον Ιούνιο, το Simple Dollar διαπίστωσε ότι τα δάνεια εγχώριας δικαιοσύνης ήταν τόσο χαμηλά όσο το 4. 25% και τα ποσοστά HELOC χαμηλά στο 3,5%.

Εξετάστε μεμονωμένα τα μερίσματα

Το αποδεκτό πρότυπο ετήσιο μακροπρόθεσμο (10ετές) ποσοστό απόδοσης στη χρηματιστηριακή αγορά είναι 7%. Εάν δεν υπολογίζετε το κόστος και αν υποθέσετε ότι δανείζεστε σε περίπου 3,5%, είναι πιθανό να κάνετε κέρδος που θα προσεγγίζει το 3,5% με δανεισμό στα ίδια κεφάλαια στο σπίτι σας.

Αλλά τι γίνεται αν δεν θέλετε να ασχοληθείτε με την αβεβαιότητα των εμπορικών αποθεμάτων; Τι γίνεται με την παραγωγή χρημάτων από την (κάπως πιο σταθερή) μερισματική απόδοση μόνο;

Ο Warren Buffett, το Oracle της Omaha, αποκάλυψε τα κορυφαία του μερίσματα για το 2016. Μεταξύ άλλων, περιλαμβάνουν τη General Motors, η οποία παρέχει απόδοση 5%. IBM, με απόδοση μερίσματος 3,8%. Phillips 66, σε απόδοση 3,2%.

Παρόλο που το κέρδος από δανεισμένα χρήματα με βάση τα μερίσματα και μόνο είναι κάτι περισσότερο από μια πρόκληση, μπορεί να γίνει. Η προσεκτική ισορροπία μεταξύ του κόστους δανεισμού και της μερισματικής απόδοσης είναι απολύτως απαραίτητη.

Για περισσότερες πληροφορίες:

Εισαγωγή στο Μέρισμα Απόδοση . Η κατώτατη γραμμή

Για να πούμε ότι υπάρχει μικρός ή καθόλου κίνδυνος δανεισμού στο μετοχικό κεφάλαιο και η επένδυση αυτών των χρημάτων είναι θλιβερά αφελής. Υπάρχει αρκετός κίνδυνος και μόνο ο γενναίος θα το δοκιμάσει.

Εντούτοις, για έναν καταλαβαίνω επενδυτή, η επένδυση χρημάτων δανεισμένων στο 3,5% ή χαμηλότερα και κερδίζοντας 5% ή περισσότερο, μπορεί να αποτελέσει ανταμοιβή για το εισόδημα σε μεγάλο χρονικό διάστημα. Η υπομονή, η προσεκτική προσοχή στους αριθμούς - και η ανάγκη να είναι ευέλικτες καθώς αλλάζει η αγορά - μπορούν σίγουρα να αποπληρωθούν με την πάροδο του χρόνου.