" Τελικά, όλες οι οικονομικές προβλέψεις, είτε σχετικά με τις ιδιαιτερότητες μιας επιχείρησης, όπως η αύξηση των πωλήσεων, είτε οι προβλέψεις για την οικονομία ως σύνολο, είναι ενημερωμένες εικασίες. Σε αυτό το άρθρο, θα εξετάσουμε μερικές από τις μεθόδους πίσω από τις οικονομικές προβλέψεις, καθώς και την πραγματική διαδικασία και μερικούς από τους κινδύνους που προκύπτουν όταν προσπαθούμε να προβλέψουμε το μέλλον.

TUTORIAL : Οικονομικές καταστάσεις

Μέθοδοι οικονομικής πρόβλεψης

Υπάρχουν διάφορες μέθοδοι για την πραγματοποίηση επιχειρηματικών προβλέψεων. Όλες οι μέθοδοι εμπίπτουν σε μία από τις δύο γενικές προσεγγίσεις: ποιοτικές και ποσοτικές.

Ποιοτικά μοντέλα

Τα ποιοτικά μοντέλα έχουν γενικά επιτυχία με βραχυπρόθεσμες προβλέψεις, όπου το εύρος της πρόβλεψης είναι περιορισμένο. Οι ποιοτικές προβλέψεις μπορούν να θεωρηθούν ως εξειδικευμένες από την άποψη του εμπειρογνώμονα, δεδομένου ότι εξαρτώνται από τους αγοραστές ή την αγορά στο σύνολό της, για να ζυγίζουν με συναινετική συναίνεση. Τα ποιοτικά μοντέλα μπορούν να είναι χρήσιμα για την πρόβλεψη της βραχυπρόθεσμης επιτυχίας των εταιρειών, των προϊόντων και των υπηρεσιών, αλλά ανταποκρίνονται στους περιορισμούς που οφείλονται στην εξάρτηση από τη γνώμη τους σε μετρήσιμα στοιχεία. Τα ποιοτικά μοντέλα περιλαμβάνουν:

• Έρευνα Αγοράς Δημοσιεύστε ένα μεγάλο αριθμό ατόμων σε ένα συγκεκριμένο προϊόν ή υπηρεσία για να προβλέψετε πόσοι άνθρωποι θα το αγοράσουν ή θα το χρησιμοποιήσουν μόλις ξεκινήσουν.
• Μέθοδος Δελφών: Ζητώντας εμπειρογνώμονες πεδίου για γενικές απόψεις και στη συνέχεια τους καταρτίζοντας σε μια πρόβλεψη. (Για περισσότερες πληροφορίες σχετικά με την ποιοτική μοντελοποίηση, διαβάστε την Ποιοτική ανάλυση: Τι κάνει μια μεγάλη εταιρεία; )

Ποσοτικά μοντέλα

Τα ποσοτικά μοντέλα μειώνουν τον παράγοντα εμπειρογνωμόνων και προσπαθούν να βγάλουν το ανθρώπινο στοιχείο από την ανάλυση. Αυτές οι προσεγγίσεις αφορούν αποκλειστικά τα δεδομένα και αποφεύγουν τη δυσφορία των ανθρώπων που υποκρύπτουν τους αριθμούς. Προσπαθούν επίσης να προβλέψουν πού θα είναι οι μεταβλητές όπως οι πωλήσεις, το ακαθάριστο εγχώριο προϊόν, οι τιμές κατοικιών και ούτω καθεξής, μακροπρόθεσμα, μετρούμενες σε μήνες ή χρόνια. Τα ποσοτικά μοντέλα περιλαμβάνουν:

• Η προσέγγιση του δείκτη: Η προσέγγιση του δείκτη εξαρτάται από τη σχέση μεταξύ ορισμένων δεικτών, π.χ. του ΑΕΠ και των ποσοστών ανεργίας, παραμένοντας σχετικά αμετάβλητη με την πάροδο του χρόνου. Ακολουθώντας τις σχέσεις και μετά ακολουθώντας τους δείκτες που οδηγούν, μπορείτε να εκτιμήσετε την απόδοση των δεικτών καθυστέρησης, χρησιμοποιώντας τα κύρια δεδομένα δείκτη.
• Οικονομετρική Μοντελοποίηση: Πρόκειται για μια πιο μαθηματικά αυστηρή εκδοχή της προσέγγισης δείκτη. Αντί να υποθέσουμε ότι οι σχέσεις παραμένουν οι ίδιες, η οικονομετρική μοντελοποίηση ελέγχει την εσωτερική συνέπεια των συνόλων δεδομένων με την πάροδο του χρόνου και τη σημασία ή τη δύναμη της σχέσης μεταξύ των συνόλων δεδομένων.Η οικονομετρική μοντελοποίηση χρησιμοποιείται μερικές φορές για τη δημιουργία προσαρμοσμένων δεικτών που μπορούν να χρησιμοποιηθούν για μια πιο ακριβή προσέγγιση δείκτη. Ωστόσο, τα οικονομετρικά μοντέλα χρησιμοποιούνται συχνότερα σε ακαδημαϊκούς τομείς για την αξιολόγηση των οικονομικών πολιτικών. (Για βασική εξήγηση σχετικά με την εφαρμογή οικονομετρικών μοντέλων, διαβάστε το Βασικά στοιχεία για την επιχειρησιακή ανάλυση .
• Μέθοδοι χρονολογικών σειρών: Αναφέρεται σε μια συλλογή διαφορετικών μεθοδολογιών που χρησιμοποιούν προηγούμενα δεδομένα για την πρόβλεψη μελλοντικών γεγονότων. Η διαφορά μεταξύ των μεθοδολογιών χρονολογικών σειρών είναι συνήθως σε λεπτομερείς λεπτομέρειες, όπως η προσφορά περισσότερων πρόσφατων στοιχείων σε βάρος ή η απόσβεση ορισμένων εξωγενών σημείων. Παρακολουθώντας το τι συνέβη στο παρελθόν, ο προγνώστης ελπίζει να είναι σε θέση να δώσει μια καλύτερη από το μέσο όρο πρόβλεψη για το μέλλον. Αυτός είναι ο πιο συνηθισμένος τύπος επιχειρηματικών προβλέψεων, επειδή είναι φτηνός και πραγματικά δεν είναι καλύτερος ή χειρότερος από άλλες μεθόδους.

Τα χρηματοοικονομικά μοντέλα αποτελούν σημαντικά εργαλεία για επιχειρηματικές προβλέψεις και επενδυτικά σχέδια. Αν θέλετε να μάθετε τις δεξιότητες για να αξιολογήσετε με ακρίβεια τις επιχειρηματικές σας προσπάθειες, ελέγξτε το μάθημα χρηματοοικονομικής μοντελοποίησης της Academopedia Academy με πάνω από 8 ώρες επαγγελματικής κατάρτισης.]

Πώς λειτουργεί η πρόβλεψη;

Υπάρχει μεγάλη ποικιλία σε πρακτικό επίπεδο όταν πρόκειται για επιχειρηματικές προβλέψεις. Ωστόσο, σε εννοιολογικό επίπεδο, όλες οι προβλέψεις ακολουθούν την ίδια διαδικασία.

1. Επιλέγεται ένα πρόβλημα ή ένα σημείο δεδομένων. Αυτό μπορεί να είναι κάτι σαν "θα αγοράσουν οι άνθρωποι ένα high-end καφετιέρα;" ή "τι θα είναι οι πωλήσεις μας το Μάρτιο του επόμενου έτους;"

2. Οι θεωρητικές μεταβλητές και ένα ιδανικό σύνολο δεδομένων επιλέγονται. Εδώ ο εντοπιστής προσδιορίζει τις σχετικές μεταβλητές που πρέπει να ληφθούν υπόψη και αποφασίζει τον τρόπο συλλογής των δεδομένων.

3. Χρόνος αναλήψεως. Για να μειωθεί ο χρόνος και τα δεδομένα που είναι απαραίτητα για την πρόβλεψη, ο προγνώστης κάνει ορισμένες ρητές υποθέσεις για να απλοποιήσει τη διαδικασία.

4. Επιλέγεται ένα μοντέλο. Ο προγνώστης επιλέγει το μοντέλο που ταιριάζει στο σύνολο δεδομένων, τις επιλεγμένες μεταβλητές και τις υποθέσεις.

5. Ανάλυση. Χρησιμοποιώντας το μοντέλο, τα δεδομένα αναλύονται και μια πρόβλεψη γίνεται από την ανάλυση.

6. Επαλήθευση. Ο προγνώστης συγκρίνει την πρόβλεψη με αυτό που συμβαίνει στην πραγματικότητα για να τσιμπηθεί η διαδικασία, να εντοπιστούν τα προβλήματα ή στην σπάνια περίπτωση μιας απόλυτα ακριβής πρόβλεψης, να κτυπηθεί στην πλάτη.

Προβλήματα με την πρόβλεψη

Οι επιχειρηματικές προβλέψεις είναι πολύ χρήσιμες για τις επιχειρήσεις, καθώς τους επιτρέπει να προγραμματίσουν την παραγωγή, τη χρηματοδότηση και ούτω καθεξής. Ωστόσο, υπάρχουν τρία προβλήματα με βάση τις προβλέψεις:

1. Τα δεδομένα είναι πάντα παλιά. Τα ιστορικά δεδομένα είναι μόνο που πρέπει να συνεχίσουμε και δεν υπάρχει καμία εγγύηση ότι οι συνθήκες στο παρελθόν θα επιμείνουν στο μέλλον.

2. Είναι αδύνατο να υπολογίσουμε τα μοναδικά ή μη αναμενόμενα γεγονότα ή τις εξωτερικές επιδράσεις. Οι παραδοχές είναι επικίνδυνες, όπως οι υποθέσεις ότι οι τράπεζες είχαν δανειστεί σωστά τα δάνεια πριν από την κατάρρευση των subprime, ενώ τα γεγονότα του μαύρου κύκνου έχουν γίνει πιο συνηθισμένα καθώς η εξάρτησή μας από τις προβλέψεις έχει αυξηθεί.

3. Οι προβλέψεις δεν μπορούν να ενσωματώσουν τις δικές τους επιπτώσεις.Έχοντας προβλέψεις, ακριβείς ή ανακριβείς, οι ενέργειες των επιχειρήσεων επηρεάζονται από έναν παράγοντα που δεν μπορεί να συμπεριληφθεί ως μεταβλητή. Αυτός είναι ένας εννοιολογικός κόμβος. Σε χειρότερο σενάριο, η διοίκηση γίνεται σκλάβος στα ιστορικά δεδομένα και τις τάσεις παρά να ανησυχεί για το τι κάνει η επιχείρηση τώρα.

Η κατώτατη γραμμή

Η πρόβλεψη μπορεί να είναι μια επικίνδυνη τέχνη, επειδή οι προβλέψεις αποτελούν το επίκεντρο για τις εταιρείες και τις κυβερνήσεις, περιορίζοντας διανοητικά το εύρος των δράσεών τους, παρουσιάζοντας το βραχυπρόθεσμο έως το μακροπρόθεσμο μέλλον όπως έχει ήδη καθοριστεί. Επιπλέον, οι προβλέψεις μπορούν εύκολα να καταρρεύσουν λόγω τυχαίων στοιχείων που δεν μπορούν να ενσωματωθούν σε ένα μοντέλο, ή μπορούν να είναι απλά λάθος από την αρχή. Τα αρνητικά, οι προβλέψεις των επιχειρήσεων δεν πηγαίνουν πουθενά. Χρησιμοποιείται σωστά, η πρόβλεψη επιτρέπει στις επιχειρήσεις να προγραμματίσουν τις ανάγκες τους, αυξάνοντας τις πιθανότητές τους να διατηρούνται υγιείς σε όλες τις αγορές. Αυτή είναι μια λειτουργία των επιχειρηματικών προβλέψεων που όλοι οι επενδυτές μπορούν να εκτιμήσουν. (Ενδιαφέρεστε για περισσότερες μεθόδους που χρησιμοποιούνται για τη χρηματοοικονομική μοντελοποίηση;