Ιδρύθηκε στις 16 Δεκεμβρίου 1998, το Χρηματοπιστωτικό Τομέα του Ταμείου SPDR (XLF XLFSel Sct Fnncl26,41-1,20% Δημιουργήθηκε με Highstock 4. 2. 6 < ) στοχεύει στην παροχή επενδυτικών αποτελεσμάτων παρόμοιων με τις επιδόσεις του Δείκτη Χρηματοοικονομικής Επιλογής του S & P, διαθέτοντας συμμετοχές παρόμοια με τις συμμετοχές του δείκτη.

Το XLF στοχεύει στην παρακολούθηση του χρηματοπιστωτικού τομέα και την κατανομή του κεφαλαίου του στον τραπεζικό, ασφαλιστικό, επενδυτικό όμιλο, τις κεφαλαιαγορές, τις διαφοροποιημένες χρηματοπιστωτικές υπηρεσίες, τη χρηματοδότηση των καταναλωτών, τη διαχείριση και ανάπτυξη ακινήτων. βιομηχανίες χρηματοδότησης ενυπόθηκων δανείων.

Από τις 6 Ιουλίου του 2015, οι Top 10 Holdings του Ταμείου για το Χρηματοοικονομικό Πρότυπο του SPDR είναι οι Wells Fargo & Company (WFC), JPMorgan Chase & Company (JPM), Berkshire Hathaway Incorporated Class Β (BRK.B) (BAC), Citigroup Incorporated (C), Goldman Sachs Group Incorporated (GS), American International Group Incorporated (AIG), US Bancorp (USB), American Express Company (AXP) και MetLife Incorporated (MET).

- <->

Χαρακτηριστικά

Ο τομέας χρηματοοικονομικής επιλογής Το SPDR ETF είναι μια επενδυτική εταιρεία ανοικτού τύπου, η οποία διαχειρίζεται η State Street Global Advisors Funds Management Incorporated. Το XLF είναι εισηγμένο στο Χρηματιστήριο Arca της Νέας Υόρκης. Από τις 8 Ιουλίου 2015, ο μέσος ημερήσιος όγκος συναλλαγών της XLF τους τελευταίους τρεις μήνες ήταν 29,7 εκατομμύρια. Η υψηλή ρευστότητα και το βάθος του ταμείου της επιτρέπουν μια στενή διάθεση προσφοράς-ζήτησης.

Ο δείκτης ακαθάριστων δαπανών του Ταμείου SPDR του Χρηματοδοτικού Τομέα, ύψους 0,15%, είναι χαμηλός, σε σχέση με άλλα ETF που παρακολουθούν τον χρηματοπιστωτικό τομέα. Δεδομένου ότι η State Street Global Advisors ασχολείται με τη χορήγηση δανείων σε τίτλους, είναι σε θέση να διατηρήσει αυτή τη χαμηλή αναλογία εξόδων.

Καταλληλότητα και Συστάσεις

Επένδυση στον Τομέα Χρηματοοικονομικής Επιλογής Το Ταμείο SPDR απαιτεί ανοχή υψηλού κινδύνου. Από τις 8 Ιουλίου 2015, η μέση μεταβλητότητα κατά την τελευταία πενταετία του XLF είναι 16. 55%. Σε σύγκριση με το SPDR S & P 500 ETF Trust (SPY), η τυπική απόκλιση του XLF είναι 38. 26% μεγαλύτερη από την τυπική απόκλιση του SPY κατά την ίδια περίοδο. Ο χρηματοπιστωτικός τομέας εκτίθεται σε πληθώρα κινδύνων, όπως ο κίνδυνος αγοράς, ο συναλλαγματικός κίνδυνος, ο κίνδυνος επιτοκίου και ο μακροοικονομικός κίνδυνος. Οι επενδυτές και οι δυνητικοί επενδυτές θα πρέπει να ακολουθήσουν την παγκόσμια οικονομική κατάσταση και να λάβουν υπόψη οποιαδήποτε οικονομικά στοιχεία που θα μπορούσαν να επηρεάσουν τις χρηματοπιστωτικές εταιρείες.

Από τις 8 Ιουλίου 2015, το XLF έχει ένα τελικό πενταετές άλφα 1.66, το βήτα του 1. 05, μια τιμή R-τετράγωνο 74. 13, τυπική απόκλιση 16.55% και μια απόδοση 13. 93%. Σε σύγκριση με το δείκτη MSCI ACWI NR USD, η XLF παρουσίασε μεγαλύτερη μεταβλητότητα από ό, τι ο δείκτης. Ωστόσο, οι επενδυτές αποζημιώθηκαν με απόδοση 13,33%, 2% μεγαλύτερη από την απόδοση του βασικού δείκτη.Με ένα alpha του 1.66, το XLF υπερέβη τον δείκτη κατά 1. 66%.
Την ίδια περίοδο, ο τομέας SPDR του χρηματοπιστωτικού τομέα έχει δείκτη Sharpe 0,87, ενώ ο δείκτης MSCI ACWI NR USD έχει δείκτη Sharpe 0,9. Ως εκ τούτου, οι επενδυτές δεν αποζημιώθηκαν επαρκώς για το ποσό κινδύνους που ανέλαβαν κατά την επένδυση στο εν λόγω ταμείο.

Η συνεχιζόμενη οικονομική ανάκαμψη των Ηνωμένων Πολιτειών το 2015 μπορεί να αναγκάσει την Ομοσπονδιακή Τράπεζα των ΗΠΑ να πάρει μια γελοία εικόνα για την οικονομία. Με τη βελτίωση των δεδομένων για τη στέγαση, την απασχόληση και τη λιανική πώληση, η πιθανότητα αύξησης των επιτοκίων είναι υψηλή. Αυτό θα ήταν επωφελές για τις χρηματοπιστωτικές επιχειρήσεις. Το δυναμικό αύξησης των επιτοκίων μπορεί να αυξήσει την κερδοφορία των χρηματοπιστωτικών επιχειρήσεων. Οι τράπεζες μπορούν να κερδίσουν περισσότερα από την εξάπλωση των επιτοκίων σε διάφορες κατηγορίες περιουσιακών στοιχείων.

Το Ταμείο SPDR για Χρηματοοικονομικά Έργα διαθέτει ολοκληρωμένο χαρτοφυλάκιο με 88 συμμετοχές, το οποίο συμβάλλει στην άμβλυνση των εταιρικών κινδύνων. Το ΕΙΕΕ ταιριάζει καλύτερα σε επενδυτές που είναι πρόθυμοι να αναλάβουν ένα υψηλότερο επίπεδο κινδύνου και να επιδιώξουν την υπέρβαση του βάρους στον κλάδο των χρηματοπιστωτικών υπηρεσιών του Σ.Σ., ενώ ενδέχεται να επωφεληθούν από την αύξηση των επιτοκίων.