Όταν οι επενδυτές αγοράζουν και πωλούν μετοχές που διακανονίζονται διαφορετικά από το νόμισμα βάσης του χρηματιστηριακού τους λογαριασμού, υπόκεινται σε συναλλαγματικές ισοτιμίες - μία για πώληση και μία για αγορά. Στην πραγματικότητα, η διαπραγμάτευση σε νόμισμα διαφορετικό από το νόμισμα βάσης του λογαριασμού προσθέτει περιττά έξοδα, τα οποία οι επενδυτές θα μπορούσαν να αποφύγουν εάν πλύθηκαν το εμπόριο τους. Το πλύσιμο των συναλλαγών σας είναι η δραστηριότητα της αγοράς και πώλησης ξένων επενδύσεων μέσα σε σύντομο χρονικό διάστημα (συνήθως την ίδια ημέρα διαπραγμάτευσης) και ζητώντας από τον χρηματιστή να πλένουν το εμπόριο, το οποίο ουσιαστικά ακυρώνει τα τέλη ανταλλαγής.
Για παράδειγμα, οι καναδικοί λογαριασμοί διαμεσολάβησης RRSP που μπορούν να αγοράζουν και να πωλούν μετοχές σε δολάρια ΗΠΑ, οι οποίοι εγκαθίστανται σε δολάρια ΗΠΑ, υπόκεινται σε δύο διαφορετικές συναλλαγματικές ισοτιμίες - μία για αγορά και μία για πώληση. Αυτό δεν φαίνεται να είναι μεγάλο, αλλά χωρίς την πλύση των συναλλαγών, το κόστος ανταλλαγής που απαιτείται για την προσωρινή μετατροπή των πωληθέντων τίτλων σε δολάρια ΗΠΑ και πριν από την αγορά ενός άλλου τίτλου που βασίζεται σε δολάρια ΗΠΑ απορροφάται από τον επενδυτή.
Ας εξετάσουμε τη διαφορά μεταξύ των ακόλουθων εμπορικών σεναρίων αποθεμάτων USD σε ένα αυτοδιαχειριζόμενο RRSP. Χωρίς να ζητάει από το μεσιτικό γραφείο να πλένει το εμπόριο, η συναλλαγή αρχικής αγοράς πραγματοποιείται με την τιμή "buy" και η άλλη συναλλαγή θα πραγματοποιηθεί με την τιμή "sell", με αποτέλεσμα ένα επιπλέον κόστος περίπου $ 200 για την ανταλλαγή νομισμάτων. Δείτε το ακόλουθο παράδειγμα για την τοποθέτηση μιας εντολής πώλησης μετοχών αξίας $ 10 000:
- Ο λογαριασμός μετατρέπει τα έσοδα σε καναδικό νόμισμα στο 1. 04 (τιμή πώλησης) συνολικού ύψους C $ 10, 400.
- Εντός της ίδιας ημέρας, τοποθετήστε μια άλλη εντολή για να αγοράσετε μετοχές αξίας $ 10,000.
- Το C $ 10, 400 (γραμμή 2 παραπάνω) μετατρέπεται σε USD στο 1. 06 (buy rate), συνολικού ύψους US $ 9, 811. 24.
- Ο επενδυτής πρέπει να καταθέσει US $ 188. 68 στο λογαριασμό για να ενεργοποιήσετε την εντολή αγοράς.
- Η εντολή αγοράς εκτελείται.
- Δεδομένου ότι οι παραπάνω συναλλαγές δεν πλύθηκαν, ο επενδυτής αναγκάστηκε να πληρώσει επιπλέον US $ 188. 68 για τις μετατροπές νομισμάτων. Από την άλλη πλευρά, ζητώντας από τον χρηματιστή να πλένουν τις συναλλαγές, μετατρέπονται και οι δύο μεταβάσεις με την ίδια συναλλαγματική ισοτιμία - καθαρή μηδενική εξάπλωση στον επενδυτή, όπως στο παρακάτω παράδειγμα:
Καταθέστε μια εντολή πώλησης αξίας US $ 10,000 των μετοχών.
- Η εντολή εκτελείται και 10.000 δολάρια ΗΠΑ κατατίθενται στον λογαριασμό RRSP.
- Κατά τη διάρκεια της ίδιας ημέρας, τοποθετήστε μια άλλη εντολή για να αγοράσετε μετοχές αξίας US $ 10 000 από το λογαριασμό RRSP.
- Η εντολή αγοράς εκτελείται.
- Ενημερώστε τη μεσιτεία για την πλύση των συναλλαγών.
- Το πλύσιμο των συναλλαγών εξάλειψε το κόστος μεταξύ των δύο διαφορετικών συναλλαγματικών ισοτιμιών.
Τα περισσότερα καναδικά χρηματιστήρια δεν επιτρέπουν τη διακράτηση ξένου νομίσματος σε λογαριασμούς RRSP, το οποίο είναι όταν πλένετε τις συναλλαγές σας γίνεται χρήσιμο. Ένας από τους κανόνες πλύσης είναι ότι και οι δύο συναλλαγές (αγορά και πώληση) πρέπει να εκτελεσθούν και να πληρωθούν την ίδια ημέρα. Στην πραγματικότητα, αυτό δεν αποτελεί εγγύηση. το εμπόριο αγορών και πώλησης είναι συχνά σε διαφορετικές ημέρες, οπότε πώς θα μπορούσε κάποιος να υιοθετήσει αυτή την εξοικονόμηση κόστους και να το εφαρμόσει στις συναλλαγές χαρτοφυλακίου που καλύπτουν περισσότερες από μία ημέρες; Τα κεφάλαια χρηματαγοράς με βάση το δολάριο είναι η απάντηση.
Χρήση χρηματαγοράς για την επέκταση της περιόδου εμπορίας
Αν ένας έμπορος πουλάει σήμερα μετοχές σε δολάρια ΗΠΑ αλλά διατηρεί το διακανονισμένο χρηματικό ποσό σε δολάρια ΗΠΑ για να αγοράσει μετοχές σε δολάρια ΗΠΑ στο μέλλον, μπορεί απλά να αγοράσει ένα Ταμείο Χρηματαγοράς του Ηνωμένου Βασιλείου. Είναι ένα ασφαλές και ασφαλές ταμείο που επιτρέπει την κατοχή μετρητών σε δολάρια ΗΠΑ και την ρευστοποίησή του γρήγορα εάν χρειαστεί.
Ας εξετάσουμε πώς να πλύνετε τις συναλλαγές που καλύπτουν μια μέρα:
Καταθέστε μια εντολή πώλησης μετοχών αξίας $ 10.000.
- Η εντολή εκτελείται και 10.000 δολάρια ΗΠΑ κατατίθενται στον λογαριασμό RRSP.
- Την ίδια ημέρα με τη γραμμή 1, αγοράστε US $ 10, 000 ενός TD USD Money Market Fund.
- Η εντολή αγοράς εκτελείται.
- Ενημερώστε τη μεσιτεία για την πλύση των συναλλαγών.
- Αυτή τη στιγμή απλά εκκαθαρίσατε τους τίτλους σας στο δολάριο και κρατάτε τα έσοδα σε ένα αμοιβαίο κεφάλαιο που βασίζεται σε δολάρια ΗΠΑ μέχρι μια μεταγενέστερη ημερομηνία, όταν αποφασίσετε να αγοράσετε ξανά μια ασφάλεια USD.
Καταθέστε μια παραγγελία για να πουλήσετε US $ 9, 999 της χρηματαγοράς του Ηνωμένου Βασιλείου.
- Η εντολή εκτελείται και 9, 999 US $ κατατίθενται στον λογαριασμό RRSP.
- Την ίδια ημέρα με τη γραμμή 1, αγοράστε US 9, 999 από την επιλεγμένη ασφάλεια που βασίζεται σε δολάρια ΗΠΑ.
- Η εντολή αγοράς εκτελείται.
- Ενημερώστε τη μεσιτεία για να πλύνετε τις συναλλαγές.
- Η χρηματαγορά της TD του Ηνωμένου Βασιλείου χρησιμοποιήθηκε για να γεφυρώσει το χάσμα μεταξύ των δύο συναλλαγών, ουσιαστικά πλύση δύο συναλλαγών την ίδια ημέρα - δύο φορές. Μερικές φορές απαιτείται ένα ελάχιστο ποσό για να αγοράσετε αρχικά μια χρηματαγορά της TD U. S. (δηλ. US $ 1 000), η οποία είναι ο λόγος για τη διατήρηση ενός δολαρίου στην TD U. S. Money Market. Το υπόλοιπο $ 1 θα σας επιτρέψει να πλένετε τις συναλλαγές με εισοδήματα από το εξωτερικό κάτω των $ 1.000 στο μέλλον.
Χρηματιστηριακά
Για να επωφεληθείτε από αυτή την ιδέα, ψωνίστε για μια χρηματιστηριακή αγορά που επιτρέπει την πλύση των συναλλαγών. Η TD Waterhouse, για παράδειγμα, πλένει αυτόματα τις συναλλαγές σας, πράγμα που σημαίνει ότι δεν χρειάζεται καν να καλέσετε. Το πλύσιμο των συναλλαγών σας είναι απαραίτητο μόνο εάν η μεσιτεία δεν επιτρέπει τη διακράτηση ξένων μετρητών στο λογαριασμό σας RRSP ή TFSA. Οι καταχωρημένοι λογαριασμοί στην Questrade (που είναι διπλό νόμισμα) κατέχουν τόσο τα νομίσματα του Ηνωμένου Βασιλείου όσο και του Καναδά, οπότε δεν απαιτείται πλύσιμο των συναλλαγών σας. Ανάλογα με τον όγκο της διαπραγμάτευσης μετοχών στο Ηνωμένο Βασίλειο που κάνετε στο RRSP σας, θα θελήσετε να καλέσετε μερικά χρηματιστήρια και να τους ρωτήσετε πώς λειτουργεί η διαδικασία πλύσης των συναλλαγών. Χρησιμοποιούν την χρηματαγορά της TD U. S.; Σε ποιο χρονικό διάστημα πρέπει να κάνω κλήση για να περάσω τις συναλλαγές μου; Είναι ολόκληρα τα ποσά (και τα δύο αγοράζουν και πωλούν) υπόκεινται σε τέλη ανταλλαγής ή μόνο η διαφορά μεταξύ των δύο;Αυτά είναι μερικά ερωτηματικά που θα σας βοηθήσουν να πάρετε μεσιτείες για να περιγράψετε με ακρίβεια πώς λειτουργεί η διαδικασία και αν θα καλύψει τις ανάγκες σας.
Για τους καναδικούς λογαριασμούς RRSP, το πλύσιμο των συναλλαγών μιας ημέρας και η χρησιμοποίηση κεφαλαίων χρηματαγοράς για να γεφυρωθεί το χάσμα σε μια περίοδο πολλών ημερών εμποδίζει τους επενδυτές το τέλος ανταλλαγής και θα βοηθήσει την κατώτατη γραμμή τους, ενώ ταυτόχρονα θα εξισορροπήσει τους τίτλους. Οι χρηματιστηριακές εταιρίες έχουν διαφορετική εφοδιαστική για να διασφαλίσουν ότι αυτό θα συμβεί, γι 'αυτό καλέστε τους να εξασφαλίσουν ότι έχετε την καλύτερη προσφορά για εσάς και την κατάστασή σας.
Γιατί θα κρατούσατε χρήματα σε έναν λογαριασμό χρηματαγοράς και όχι σε λογαριασμό ταμιευτηρίου;
Διαβάστε για τις διαφορές μεταξύ λογαριασμών της αγοράς χρήματος και λογαριασμών ταμιευτηρίου και δείτε γιατί ένας καταθέτης θα επέλεγε μια χρηματαγορά μέσω λογαριασμού ταμιευτηρίου.
Πώς λειτουργεί το Καναδικό Σχέδιο Συντάξεων (CPP) και ποιο είναι το μίγμα των στοιχείων ενεργητικού που κατέχει;
Μάθετε τη διαφορά μεταξύ ενός εξειδικευμένου χρηματοοικονομικού αναλυτή και του καναδικού συνταξιοδοτικού σχεδίου. Εξερευνήστε τις επιλογές καναδικής συνταξιοδότησης και πώς επενδύεται η CPP.
Μπορώ να μεταβιβάσω ένα σχέδιο συμμετοχής στα κέρδη σε έναν λογαριασμό SEP IRA χωρίς να υφίστανται φορολογικές κυρώσεις και εκκαθάριση των σημερινών θέσεων που κατέχονται σε αυτόν τον λογαριασμό;
Εξαρτάται. Εάν η συναλλαγή μεταποιηθεί ως άμεση ανατροπή στο ΣΕΠ IRA, τότε δεν θα παρακρατηθούν οι φόροι. Μέσα από μια άμεση ανατροπή, τα περιουσιακά στοιχεία καταβάλλονται στον θεματοφύλακα του SEP IRA (ή τον διαχειριστή ή το σχέδιο στο οποίο μεταφέρονται τα περιουσιακά στοιχεία).