κατανομή ενεργητικού μεταξύ συντηρητικών και μέτριων επενδυτών. Οι υπηρεσίες που παρέχονται από εταιρείες κοινής ωφέλειας είναι συνεχώς σε ζήτηση ανεξάρτητα από τις ευρείες οικονομικές τάσεις, γεγονός που προσφέρει στους επενδυτές ένα βαθμό σταθερότητας όσον αφορά την τιμή των μετοχών, ακόμη και σε αγορές κάτω. Αν και τα αποθέματα χρησιμότητας δεν παρουσιάζουν τις ίδιες ευκαιρίες ανάπτυξης με τις άλλες μετοχές, η σταθερότητα των εσόδων προσφέρεται για σταθερές πληρωμές μερισμάτων στους μετόχους. Για τους επενδυτές που επιδιώκουν την έκθεση σε μετοχές χωρίς τη μεταβλητότητα που είναι εγγενής στις αγορές μετοχών, οι μετοχές της εταιρείας κοινής ωφέλειας παρέχουν μια έξυπνη λύση.

AD:

Τα αποθέματα χρησιμότητας μπορούν να αγοραστούν ως μεμονωμένες εταιρείες ή εντός αμοιβαίων κεφαλαίων με επίκεντρο τομέα. Τα αμοιβαία κεφάλαια κοινής ωφέλειας προσφέρουν ένα μεγαλύτερο επίπεδο διαφοροποίησης σε διάφορες γεωγραφικές περιφέρειες καθώς και κατηγορίες κεφαλαιοποίησης αγοράς που δεν μπορούν να επιτευχθούν κατά την αγορά μεμονωμένων θέσεων αποθεμάτων. Πριν από την επένδυση σε αμοιβαίο κεφάλαιο κοινής ωφέλειας, είναι σημαντικό οι επενδυτές να επανεξετάσουν προσεκτικά το ενημερωτικό δελτίο του ταμείου για να συλλέξουν πληροφορίες σχετικά με τον κίνδυνο υποκείμενων επενδύσεων.

Το Ταμείο Utilities του Franklin έχει ημερομηνία έναρξης του 1948, καθιστώντας το ένα από τα παλαιότερα αμοιβαία κεφάλαια που απευθύνονται στον κλάδο των επιχειρήσεων κοινής ωφέλειας και είναι διαθέσιμα στους επενδυτές. Οι διαχειριστές αμοιβαίων κεφαλαίων επιδιώκουν την ανατίμηση κεφαλαίου πέραν του τρέχοντος εισοδήματος επενδύοντας τουλάχιστον το 80% των περιουσιακών στοιχείων του χαρτοφυλακίου σε τίτλους εταιρειών παροχής υπηρεσιών κοινής ωφελείας. Οι επιχειρήσεις που παρέχουν ηλεκτρισμό, φυσικό αέριο, νερό ή υπηρεσίες επικοινωνίας στο κοινό ή εταιρείες που παρέχουν υπηρεσίες υποστήριξης σε εταιρείες κοινής ωφέλειας μπορούν να έχουν δικαίωμα συμμετοχής στο ταμείο. Επενδύει κυρίως σε κοινά αποθέματα, αλλά μπορεί να διαφοροποιηθεί σε άλλους τύπους τίτλων, όπως θεωρούν κατάλληλοι οι διαχειριστές κεφαλαίων.

AD:

Η πλειοψηφία των περιουσιακών στοιχείων του αμοιβαίου κεφαλαίου επενδύονται σε εγχώριες επιχειρήσεις κοινής ωφελείας, αλλά οι διαχειριστές κεφαλαίων διαφοροποιούνται όσον αφορά την κεφαλαιοποίηση της αγοράς. Οι μεγάλες εταιρείες καλύπτουν το μεγαλύτερο μερίδιο του επενδυτικού μίγματος στο 58,7%, ακολουθούμενες από μεσαίες κεφαλαιουχικές εταιρίες στο 26,81% και τις εταιρείες μικρής κεφαλαιοποίησης στο 10,44%. Στις κορυφαίες εκμεταλλεύσεις περιλαμβάνονται οι Πόροι Dominion στο 5. 58%, η NextEra Energy στο 5. 34%, η Edison International στο 5. 24%, η Duke Energy στο 4. 83% και η Sempra Energy στο 4.39%. Από τον Δεκέμβριο του 2015, το αμοιβαίο κεφάλαιο δημιούργησε δεκαετή ετήσια απόδοση ύψους 7,5% με αναλογία δαπανών 0,75%. Οι επενδυτές επιβαρύνονται με προκαταβολικό φόρο πωλήσεων 4,25% όταν αγοράζουν μετοχές.

Χαρτοφυλάκιο Fidelity Select Utilities

Το χαρτοφυλάκιο Fidelity Select Utilities ιδρύθηκε το 1981 και επιδιώκει να προσφέρει στους επενδυτές μακροπρόθεσμη υπεραξία. Η πλειοψηφία των περιουσιακών στοιχείων του ταμείου επενδύεται σε τίτλους εταιρειών που ασχολούνται κυρίως με τη βιομηχανία κοινής ωφέλειας ή με φορείς που αντλούν το μεγαλύτερο μέρος των εσόδων τους από δραστηριότητες κοινής ωφέλειας.Οι διαχειριστές των αμοιβαίων κεφαλαίων έχουν ευελιξία στην επιλογή συμμετοχών από εγχώριους ή ξένους εκδότες, αν και κάθε υποκείμενη επένδυση πρέπει να υποβληθεί σε θεμελιώδη ανάλυση για τον προσδιορισμό της οικονομικής κατάστασης, της θέσης της βιομηχανίας και των συνθηκών της αγοράς που ενδέχεται να επηρεάσουν την απόδοσή

Παρά την ικανότητά του να επενδύει στο εξωτερικό, το σύνολο των περιουσιακών στοιχείων του Χαρτοφυλακίου Fidelity Select Utilities κατέχεται σε εγχώριους τίτλους. Οι εταιρείες μεγάλου κεφαλαίου συνιστούν το μεγαλύτερο μερίδιο του επενδυτικού μίγματος στο 63,99%, ακολουθούμενο από εταιρείες μεσαίας κεφαλαιοποίησης στο 28,2%. Στις κορυφαίες συμμετοχές του αμοιβαίου κεφαλαίου περιλαμβάνεται η NextEra Energy με 16. 52%, η Exelon με 11. 37%, η Sempra Energy με 11. 04%, οι πόροι Dominion με 9. 47% και η PPL με 5. 06%. Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο έχει δημιουργήσει ετήσια απόδοση 10 ετών με ετήσια απόδοση 6,7%, από τον Δεκέμβριο του 2015, με αναλογία δαπανών 0,8%. Οι επενδυτές δεν επιβαρύνονται με προκαταβολές ή μεταγενέστερες πωλήσεις.

Prudential Jennison Utility

Το χρηματικό ταμείο Prudential Jennison έχει αρχίσει το 1990 και επιδιώκει να προσφέρει συνολική απόδοση μέσω συνδυασμού τρέχοντος εισοδήματος και ανατίμησης κεφαλαίου. Οι διαχειριστές αμοιβαίων κεφαλαίων επενδύουν τουλάχιστον το 80% του ενεργητικού σε μετοχές και τίτλους που σχετίζονται με μετοχές εταιρειών κοινής ωφέλειας, με την ικανότητα να επενδύουν μέχρι 50% των στοιχείων του ενεργητικού σε ξένους εκδότες. Οι διαχειριστές αμοιβαίων κεφαλαίων μπορούν να συμμετέχουν στην αγορά αρχικής δημόσιας προσφοράς (IPO) όπως κρίνουν κατάλληλο. Κάθε εκμετάλλευση αναλύεται με βάση ένα στυλ αξίας-επένδυσης.

Η πλειοψηφία των περιουσιακών στοιχείων του αμοιβαίου κεφαλαίου επενδύονται σε ανεπτυγμένες αγορές, αλλά οι διαχειριστές κεφαλαίων προσφέρουν εκθέσεις σε τίτλους της Βόρειας Αμερικής στο 90,71% και στη μεγαλύτερη ευρωπαϊκή αγορά στο 8,15%. Ενώ το 67,28% των περιουσιακών στοιχείων του αμοιβαίου κεφαλαίου ανήκει σε επιχειρήσεις κοινής ωφέλειας, το 16,4% του κεφαλαίου επενδύεται σε εταιρείες παροχής υπηρεσιών επικοινωνιών, το 11,94% στις εταιρείες ενέργειας και το 2,11% στις βιομηχανικές επιχειρήσεις. Οι εταιρείες μεσαίας κεφαλαιοποίησης αντιστοιχούν στο 42,44% της κατανομής, ακολουθούμενη από εταιρείες μεγάλης κεφαλαιοποίησης στο 40,8%. Στις κορυφαίες εκμεταλλεύσεις περιλαμβάνεται η NextEra Energy σε 4. 13%, η Sempra Energy στο 4. 02%, η PG & E στο 3. 89%, η SBA Communications στο 3. 54% και η DTE Energy στο 3. 51%. Από τον Δεκέμβριο του 2015, το χρηματικό ταμείο Prudential Jennison δημιούργησε δεκαετή ετήσια απόδοση 6,48% με δείκτη καθαρών δαπανών 0,82%. Οι επενδυτές αξιολογούν ένα προκαταβολικό φόρο πωλήσεων 5,5% όταν αγοράζουν μετοχές.

Ταμείο Χρηματοδοτήσεων Rydex

Το Ταμείο Χρηματοδοτήσεων Rydex ιδρύθηκε το 2004 και επιδιώκει να προσφέρει ανατίμηση κεφαλαίου. Το αμοιβαίο κεφάλαιο επενδύει σημαντικό μέρος του ενεργητικού του σε μετοχικούς τίτλους εταιρειών κοινής ωφέλειας με έδρα τις Ηνωμένες Πολιτείες. Οι διαχειριστές αμοιβαίων κεφαλαίων μπορούν να συμπεριλαμβάνουν παράγωγα όπως συμβόλαια μελλοντικής εκπλήρωσης, δικαιώματα προαίρεσης επί τίτλων, χρηματιστηριακούς δείκτες και αμερικανικές αποδείξεις (ADR) στο μείγμα επενδύσεων. Ενώ υπάρχει ευελιξία όσον αφορά την κεφαλαιοποίηση των συμμετοχών στην αγορά, οι διαχειριστές κεφαλαίων επικεντρώνονται σε τίτλους οργανισμών με έσοδα μικρού έως μέσου όρου.

Το Ταμείο Χρηματοδοτήσεων Rydex παρέχει ελάχιστη έκθεση στις ξένες αγορές μέσω των εταιρειών ADR, αλλά διαφοροποιεί τις εγχώριες επενδύσεις επενδύοντας το 42,6% στις εταιρείες μεσαίας κεφαλαιοποίησης, 33.98% σε εταιρείες μεγάλου κεφαλαίου και 20,85% σε εταιρείες μικρής κεφαλαιοποίησης. Οι κορυφαίες εκμεταλλεύσεις στο πλαίσιο του ταμείου περιλαμβάνουν το Duke Energy στο 3.50%, το NextEra Energy στο 3. 46%, το Dominion Resources στο 3. 26%, η Southern Company στο 3. 23% και η Sempra Energy στο 2. 62%. Από τον Δεκέμβριο του 2015, το αμοιβαίο κεφάλαιο δημιούργησε δεκαετή ετήσια απόδοση ύψους 5,12% με αναλογία δαπανών 1,6%. Ένα προκαταβολικό φορτίο πωλήσεων ύψους 4,75% χρεώνεται στους επενδυτές όταν αγοράζουν μετοχές.

Ταμείο Χρηματοδοτήσεων ICON

Το Ταμείο Χρηματοδοτήσεων ICON ιδρύθηκε το 2010 και επιδιώκει να παρέχει στους επενδυτές μακροπρόθεσμη ανατίμηση κεφαλαίου. Οι διαχειριστές αμοιβαίων κεφαλαίων επενδύουν τουλάχιστον το 80% του ενεργητικού του κεφαλαίου σε μετοχικούς τίτλους εταιρειών που δραστηριοποιούνται στον τομέα των υπηρεσιών κοινής ωφέλειας. Το αμοιβαίο κεφάλαιο μπορεί να κατέχει κοινό απόθεμα ή προνομιούχο απόθεμα εταιρειών που εμπίπτουν σε οποιαδήποτε κατηγορία κεφαλαιοποίησης και σε οποιαδήποτε γεωγραφική περιοχή.

Το Ταμείο Χρηματοδοτήσεων ICON επενδύει την πλειοψηφία των περιουσιακών στοιχείων του ταμείου στον τομέα των υπηρεσιών κοινής ωφέλειας, αλλά προσφέρει επίσης έκθεση στον κλάδο των υπηρεσιών επικοινωνιών στο 7,43% και στον τομέα της ενέργειας σε 7,8%. Όλες οι συμμετοχές στο αμοιβαίο κεφάλαιο είναι εγχώριες μετοχές, με 42,04% επενδύσεις σε εταιρείες μεσαίας κεφαλαιοποίησης, 27,79% σε εταιρείες μεγάλου κεφαλαίου και 19,95% σε εταιρείες μικρού κεφαλαίου. Στις κορυφαίες εκμεταλλεύσεις περιλαμβάνεται η Duke Energy στο 7,2%, ο Όμιλος Επιχειρήσεων Δημόσιας Υπηρεσίας στο 5,7%, η UIL στο 5,60%, η CMS Energy στο 5,37% και η Ameren στο 5,35%. Από τον Δεκέμβριο του 2015, το αμοιβαίο κεφάλαιο προέκυψε πενταετή ετήσια απόδοση ύψους 9,24%, με αναλογία δαπανών 1,75%. Οι επενδυτές επιβαρύνονται με προκαταβολικό φόρο πωλήσεων 5,5% όταν αγοράζουν μετοχές.