Η Charles Schwab Corp. ξεκίνησε μια σειρά χαμηλού κόστους στόχων (TDFs). Διατιμώνται δύο μονάδες βάσης κάτω από τις προσφορές της TDF από τους ανταγωνιστές Fidelity Investments και Vanguard. Τα κονδύλια για την ημερομηνία στόχου σχεδιάζονται για να ωριμάσουν σε ένα συγκεκριμένο σημείο στο μέλλον. Τα χαρτοφυλάκια αυτών των κεφαλαίων επενδύονται πιο συντηρητικά όσο πιο κοντά βρίσκονται στις ημερομηνίες-στόχοι τους, και στη συνέχεια θα επικεντρωθούν κυρίως στη διατήρηση κεφαλαίου με ίσως λίγο ανάπτυξη και εισόδημα.

-

Τα Αμοιβαία Κεφάλαια Δείκτη Target

Τα Αμοιβαία Κεφάλαια του Schwab, τα οποία αποτελούνται από μια συλλογή χρηματιστηριακών συναλλαγών (ETF) με παθητική διαχείριση, επιβαρύνουν τους επενδυτές μόνο με οκτώ μονάδες βάσης για τα σχέδια συνταξιοδότησης κανένα ελάχιστο ποσό αγοράς. Αυτά τα TDF θα είναι επίσης διαθέσιμα στους ιδιώτες επενδυτές με κόστος 13 μονάδων βάσης. Η Schwab είναι ένας από τους ταχύτερα αναπτυσσόμενους παρόχους ETF της βιομηχανίας και οι εν λόγω εταιρείες TDF αντιπροσωπεύουν μια μεγαλύτερη προσπάθεια να κατακτήσουν περισσότερα περιουσιακά στοιχεία στην αγορά προγραμμάτων συνταξιοδότησης. (Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε: Πότε να χρησιμοποιήσετε τα χρήματα στόχου .)

Η ερευνητική εταιρεία Cerulli Associates εκτιμά ότι το 90% όλων των νέων συντάξεων συνταξιοδότησης θα καταλήξει σε κονδύλια για την ημερομηνία στόχου μέχρι το τέλος της δεκαετίας, γεγονός που καθιστά την αγορά αυτή υψηλή προτεραιότητα για τις εταιρείες αμοιβαίων κεφαλαίων. Αυτές οι συνεισφορές θα τροφοδοτούνται με αυτόματη εγγραφή σε συνδυασμό με έμφαση στην παθητική επένδυση. Για το λόγο αυτό, αρκετές άλλες μεγάλες εταιρείες αμοιβαίων κεφαλαίων προσέφεραν χαμηλού κόστους TDF, όπως ο Δείκτης Fidelity Freedom Index και τα Αμοιβαία Κεφάλαια Συνταξιοδότησης για το Θεσμικό Ίδρυμα, τα οποία και τα δύο κοστίζουν τους επενδυτές 10 μονάδες βάσης. Ήταν τα δύο φθηνότερα TDF στην αγορά πριν από την προσφορά Schwab και άλλοι γίγαντες των ταμείων όπως η Blackrock Inc. και η TIAA-CREF προσφέρουν επίσης TDF χαμηλής χρέωσης.

Η τελευταία προσφορά της Schwab έρχεται εκτός από άλλα τρία TDF που διαθέτει. Το ένα είναι μια σειρά τραπεζικών συλλογικών επενδύσεων (CIT) που διαχειρίζεται παθητικά και διατίθεται σε 8 μονάδες βάσης ή 14 μονάδες βάσης. Ένας άλλος έχει ένα συνδυασμό ενεργητικής και παθητικής διαχείρισης σε μορφή CIT που κυμαίνεται από 35 μονάδες βάσης έως 89 μονάδες βάσης ανάλογα με την κατηγορία μεριδίων και η τέταρτη σειρά είναι ένα αμοιβαίο κεφάλαιο με ένα συνδυασμό ενεργητικής και παθητικής διαχείρισης που κυμαίνεται από 48 βάσεις για κεφάλαια με ομολογιακούς τίτλους έως 82 μονάδες βάσης για κεφάλαια που επενδύουν κυρίως σε μετοχές.

Επικεντρωθείτε στα τέλη Ο Jake Gilliam, στρατηγικός στρατηγικός χαρτοφυλακίου κατηγορίας πολλαπλών περιουσιακών στοιχείων στο Charles Schwab Investment Management, δήλωσε στους επενδυτές Ειδήσεις ότι "Υπάρχει μια εστίαση λέιζερ στα τέλη" στη βιομηχανία TDF αυτή τη στιγμή. Μια έκθεση από την εταιρεία συμβούλων Callan Associates δείχνει ότι η κατασκευή χαρτοφυλακίου είναι ο μόνος παράγοντας που θεωρείται πιο σημαντικός από τα τέλη όταν πρόκειται για την επιλογή ή τη διατήρηση ενός ταμείου στόχου.Επιπλέον, η τρέχουσα διαφορά που κινείται κατά διαφόρων σημαντικών χορηγών βοήθειας 401 (k) και 403 (b) έχει επισημάνει τη σημασία της εξέτασης των δαπανών στα σχέδια συνταξιοδότησης. (Για περισσότερες πληροφορίες, βλέπε: Πόροι στόχου ημερομηνίας: πιο δημοφιλείς, φθηνότεροι από πάντα

.)

Ωστόσο, το κόστος δεν είναι ο μόνος παράγοντας που πρέπει να λαμβάνεται υπόψη κατά την επιλογή ενός TDF. Η Susan Shoemaker, ένας από τους συνεργάτες της Plante Moran Financial Advisors, δήλωσε στην επενδυτική εταιρεία News News ότι η επιλογή ενός TDF απαιτεί ανάλυση των χαρακτηριστικών όπως η ολίσθηση, η αναλογία των μετοχών προς τα ομόλογα στο κεφάλαιο και η υποκείμενη επενδυτική φιλοσοφία. "Δεν με νοιάζει αν κάτι είναι δύο βασικά σημεία. Εάν κάτι είναι πολύ επιθετικό ή υπερβολικά συντηρητικό για το δημογραφικό, δεν θα το χρησιμοποιήσω », είπε. Η κατώτατη γραμμή Η νέα σειρά κονδυλίων της Schwab με ημερομηνία στόχου είναι μόνο η πιο πρόσφατη είσοδος σε αυτήν την ταχέως αναπτυσσόμενη αγορά. Όσοι επενδύουν σε αυτόν τον τομέα πιθανότατα θα έχουν πολλές προσφορές για να επιλέξουν από το εγγύς μέλλον. (Για περισσότερες πληροφορίες:

Λίγοι διευθυντές στόχου-ημερομηνίας επενδύουν στα ίδια κεφάλαια τους

.