Το Υπουργείο Εργασίας δημοσίευσε πρόσφατα την τελική έκδοση ενός νέου κανόνα που θα ισχύει για όλους τους επαγγελματίες του χρηματοπιστωτικού τομέα που εργάζονται με προγράμματα συνταξιοδότησης και λογαριασμούς. Αυτός ο κανόνας θα αυξήσει αυτομάτως αυτούς τους ανθρώπους στο επίπεδο ενός καταπιστευματοδόχου, ο οποίος είναι ο νόμιμος υπεύθυνος για να θέσει άνευ όρων το καλύτερο συμφέρον του πελάτη του μπροστά από τον εαυτό του σε όλες τις επιχειρηματικές συναλλαγές. Αυτός ο κανόνας θεσπίστηκε σε μια προσπάθεια να μειωθεί το ποσό των αμοιβών και προμηθειών που πολλοί σχεδιαστές χρεώνουν τους πελάτες τους, επειδή αυτά τα τέλη τρώνε μακριά από τις αποδόσεις που οι πελάτες κερδίζουν στα σχέδια συνταξιοδότησης και στους λογαριασμούς τους. Τι είδους επίπτωση θα μπορούσε να έχει ετήσιο τέλος μόλις 1% στο χαρτοφυλάκιό σας; Η απάντηση μπορεί να σας εκπλήξει.

Πολλοί τύποι αμοιβών

Το ερώτημα του 1% δεν αφορά μόνο τους πελάτες που πληρώνουν έναν διαχειριστή χρημάτων ετήσιο επιταχυντή 1% για τη διαχείριση των χρημάτων τους. Οι τράπεζες, οι χρηματιστηριακές εταιρείες και οι ασφαλιστικές εταιρείες χρεώνουν επίσης στους πελάτες τους μια περιεκτικότητα σε τέλη για θέματα όπως η φύλαξη λογαριασμών, οι προμήθειες και άλλες αμοιβές συναλλαγών, οι τόκοι περιθωρίου και τα έξοδα συντήρησης. Η ασφάλιση ζωής και οι προσόδους μετρητών περιλαμβάνουν επίσης τέλη θνησιμότητας και εξόδων, τέλη διαχείρισης υπερκάλυψης και το κόστος κάθε αναβάτη που αγοράζεται σε οποιοδήποτε είδος προϊόντος. Φυσικά, όλοι οι φορείς και οι υπεύθυνοι σχεδιασμού που χρεώνουν αυτά τα τέλη θα σταθούν πίσω τους, υποστηρίζοντας ότι είναι μόνο μέρος του κόστους των επενδύσεων. Αλλά αυτά τα τέλη μπορούν να μειώσουν σημαντικά τη συνολική απόδοση που κερδίζουν οι επενδυτές, ειδικά για μεγάλες χρονικές περιόδους. Το παρακάτω παράδειγμα δείχνει πώς λειτουργεί αυτό. (Για περισσότερες πληροφορίες, βλέπε: Τα τέλη καταστρέφουν τις αποταμιεύσεις σας; )

Παράδειγμα

Η Bert αγοράζει συμβόλαιο μεταβλητής πρόσοδος ύψους 100.000 δολαρίων με ένα εισόδημα που θα του προσφέρει εγγυημένο εισόδημα κατά τη διάρκεια της συνταξιοδότησής του με βάση ένα εγγυημένο ποσοστό ανάπτυξης 6%. Η σύμβασή του επιβαρύνεται με ετήσιο τέλος θνησιμότητας και εξόδων 1%, το 5% για τη διαχείριση των υποκεφαλαίων του αμοιβαίου κεφαλαίου, το 1% για τον αναβάτη και το 5% για τα άλλα διάφορα έξοδα. Η σύμβασή του αυξάνεται κατά 7% το πρώτο έτος, αλλά ο Bert βλέπει μόνο αύξηση 4% εκείνη την εποχή. Αν αυτό θα ήταν αλήθεια κάθε χρόνο, τότε σε 20 χρόνια, ο Bert θα έχει 219, 112 δολάρια. Αν δεν χρεωνόταν αυτά τα τέλη, η τελική του ισορροπία θα έφτανε στα $ 386, 968.

Ένα άλλο παράδειγμα δείχνει ότι μια διαφορά 1% σε απόδοση 20 ετών για $ 100, 000 έρχεται στα $ 22, 019. Αν και οι υπηρεσίες διαχείρισης χρημάτων δεν είναι ποτέ δωρεάν, ορισμένες μορφές υπηρεσιών κοστίζουν περισσότερο από άλλες. Για παράδειγμα, τα αμοιβαία κεφάλαια που διαχειρίζονται ενεργά συχνά έρχονται είτε με χρεώσεις μπροστινών ή μεσαίων πωλήσεων που μπορούν να ξεπεράσουν το 5%. Χρεώνουν επίσης ετήσια τέλη για τη διαχείριση των χρημάτων στο ταμείο. (Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε:

Αμοιβαία Κεφάλαια: Το κόστος .) Τα χρηματιστήρια με διαπραγμάτευση σε χρηματιστήριο (ETF) χρεώνουν συνήθως πολύ λιγότερο, χωρίς τέλη πωλήσεων και ελάχιστα ετήσια τέλη που χρεώνονται για τη διατήρηση του αμοιβαίου κεφαλαίου. Τα ETF επίσης δεν έχουν ετήσιες διανομές κεφαλαιουχικών κερδών, οι οποίες μπορούν να διαβρώσουν περαιτέρω τις αποδόσεις των επενδυτών. Ωστόσο, θα παράγουν κέρδη ή ζημίες όταν πωλούνται, τα οποία πρέπει να δηλώνονται εάν οι πωλήσεις πραγματοποιούνται σε φορολογητέο λογαριασμό λιανικής.

Η κατώτατη γραμμή

Οι επενδυτές πρέπει να γνωρίζουν πόσα πληρώνουν με τέλη και έξοδα στους λογαριασμούς επενδύσεων και συνταξιοδότησης. Αυτά τα τέλη μπορεί να είναι δικαιολογημένα, αλλά οι επενδυτές πρέπει να γνωρίζουν τι μπορούν να αναμένουν να καταλήξουν μετά από όλο τον καπνό έχει εκκαθαριστεί και οι αμοιβές καταβάλλονται. Αν ο οικονομικός τους σύμβουλος αρνείται να αποκαλύψει αυτές τις πληροφορίες σε αυτούς, τότε πρέπει να ξεκινήσουν να αγοράζουν ένα άλλο. (Για περισσότερες πληροφορίες:

Εξοικονόμηση Συνταξιοδότησης: Πόσο είναι αρκετό; )