Με τα χρηματιστήρια που διαπραγματεύονται σε χρηματιστήρια (ETFs), οι επενδυτές απολαμβάνουν την ευελιξία των συναλλαγών σε χρηματιστήρια και την ευκολία αγοράς και πώλησης μεμονωμένων μετοχών. Οι επενδυτές του ΕΙΕΕ μπορούν επίσης να δημιουργήσουν ένα διαφοροποιημένο χαρτοφυλάκιο τόσο αποτελεσματικά όσο οι επενδυτές αμοιβαίων κεφαλαίων Επιπλέον, τα ETF τείνουν να επιβάλλουν λιγότερα έξοδα από τα αμοιβαία κεφάλαια, τόσο υπό τη μορφή φορολογητέων συμβάντων και αμοιβών διαχείρισης. Με τα αμοιβαία κεφάλαια, ο διαχειριστής του αμοιβαίου κεφαλαίου συχνά αναγκάζεται να αγοράζει και να πωλεί μετοχές για λογαριασμό του επενδυτή για λόγους εξισορρόπησης. Τέτοιες συναλλαγές, εάν δημιουργούν κέρδος, οδηγούν σε φορολογικές υποχρεώσεις προς τον επενδυτή. Επιπλέον, οι διαχειριστές αμοιβαίων κεφαλαίων που εποπτεύουν τα αμοιβαία κεφάλαια λαμβάνουν αποζημίωση για το χρόνο και την τεχνογνωσία τους, γεγονός που εκδηλώνεται με διαχειριστική αμοιβή προς τους επενδυτές, η οποία υπερβαίνει κατά πολύ εκείνη των περισσότερων ETF.

- Ίσως το μεγαλύτερο μειονέκτημα της επένδυσης του ΕΙΕΕ είναι ότι, όπως και μεμονωμένα αποθέματα, τα ETF πρέπει να αγοραστούν μέσω ενός μεσίτη, ο οποίος απαιτεί την καταβολή προμήθειας μεσίτη. Ως εκ τούτου, ο επενδυτής χάνεται οπουδήποτε από μερικά δολάρια σε $ 10 κάθε φορά που αγοράζει ή πωλεί ETFs. Για το λόγο αυτό, οι επενδυτές που πραγματοποιούν συχνές συναλλαγές ή χρησιμοποιούν πρακτικές όπως το κόστος δολαρίων κατά μέσο όρο, με το οποίο ισόποσα επενδύονται σε τακτά χρονικά διαστήματα, έχουν βρεθεί σε αμοιβαία κεφάλαια έναντι ETF για να αποφύγουν προμήθειες μεσίτη.

- Επειδή είναι δυνατό από το 2016 να αγοράζουν τα ETF online και όχι μέσω ενός μεσίτη, οι επενδυτές μπορούν να λάβουν όλα τα οφέλη από την επένδυση του ΕΙΕΕ, καταβάλλοντας ένα μέρος της τυπικής προμήθειας ή, σε ορισμένες περιπτώσεις , χωρίς προμήθεια. Οι χρηματιστηριακές εφαρμογές, όπως το Robinhood, το Motif και το TradeKing, καθώς και οι ρομπορικοί σύμβουλοι όπως η Wealthfront και η Betterment, επιτρέπουν στο ΕΙΕΕ να επενδύει χωρίς τις αμοιβές ενός παραδοσιακού μεσίτη.

->

Εφαρμογές χρηματιστηριακών συναλλαγών

Η Robinhood, Motif και TradeKing ήταν από τις πιο δημοφιλείς εφαρμογές χρηματιστηριακών συναλλαγών από το 2016. Το σημείο πώλησης της Motif είναι η δυνατότητα κατασκευής ενός καλαθιού μέχρι 30 αποθεμάτων , παρόμοιο με ένα σπιτικό ETF, και το εμπορεύεται για μια κατ 'αποκοπή προμήθεια $ 9. 95 ανά εμπόριο. Από το 2016, η εφαρμογή επέτρεψε επίσης στους επενδυτές να ανταλλάξουν τα πραγματικά ETF στην πλατφόρμα ή να τα συμπεριλάβουν στα καλάθια των αποθεμάτων τους. Οι επενδυτές που χρησιμοποιούν το Motif για να ανταλλάξουν μεμονωμένα αποθέματα ή ETF πληρώνουν $ 4. 95 ανά εμπόριο, καθιστώντας την επιλογή καλάθι πολύ πιο αποδοτική από πλευράς κόστους.

Η Robinhood, η οποία ξεκίνησε τον Δεκέμβριο του 2014, προσφέρει $ 0 προμήθειες για τα αποθέματα και τις συναλλαγές ETF. Το μόνο κόστος που πληρώνει ο επενδυτής είναι το τέλος διαχείρισης για τον πάροχο του ΕΙΕΕ, ο οποίος συνήθως φέρει δείκτη δαπανών κάτω του 0,5%. Η Robinhood δεν μπορεί να χρεώσει τίποτα για τους πελάτες της επειδή κάνει χρήματα δύο τρόπους: Συλλέγοντας τόκους από όσους κρατούν τους λογαριασμούς περιθωρίου και επενδύοντας τα χρήματα που διατηρούν οι πελάτες τους σε μετρητά σε λογαριασμούς που φέρουν τόκο.Η εταιρεία απολαμβάνει επίσης την υποστήριξη επενδυτών κεφαλαίων επιχειρηματικού κινδύνου και επενδυτών αγγέλων τόσο διαφορετικών όπως οι Google Ventures, Jared Leto και Snoop Dogg.

Η TradeKing, η οποία πρωτοστάτησε στη σκηνή το 2005, πρόσφερε $ 100 σε διαπραγμάτευση χωρίς προμήθειες σε νέους πελάτες, από τον Ιούνιο του 2016 και παρουσίασε μια εκτεταμένη εκπαιδευτική πύλη για τη μάθηση σχετικά με την επένδυση του ΕΙΕΕ. Αυτά τα μαθήματα εξηγούν, χωρίς περιορισμούς, έννοιες όπως στρατηγικές διαπραγμάτευσης, συγκομιδή φορολογικών ζημιών, μοχλευμένες και αντιστρόφως ETF, και μέτρηση των προοπτικών της αγοράς.

Robo-Advisors

Για τους επενδυτές που επικεντρώνονται περισσότερο σε μακροπρόθεσμη βάση από την καθημερινή συναλλαγή, οι robo-advisors προσφέρουν μια πλατφόρμα για την κατασκευή ενός χαρτοφυλακίου ETF χωρίς να πληρώνουν τα υψηλά τέλη και προμήθειες που χρεώνουν οι οικονομικές συμβούλους. Wealthfront και Betterment τέλη διαχείρισης τέλους που κυμαίνονται από 0. 15 έως 0. 35%, σε σύγκριση με 1 έως 1. 5% για έναν μέσο οικονομικό σύμβουλο. Και οι δύο εφαρμογές περπατούν οι χρήστες μέσω της διαδικασίας εγκατάστασης του χαρτοφυλακίου ETF, η κατασκευή του βασίζεται σε μια σειρά ερωτήσεων που απαντούν οι χρήστες κατά την εγγραφή όσον αφορά την ανοχή τους σε κινδύνους και τις επενδυτικές προτιμήσεις.

Η Wealthfront και η Betterment προσφέρουν ποικίλα ETF, απλά απλά που παρακολουθούν τους ευρείς χρηματιστηριακούς δείκτες του Σ.Δ., όπως το ETFs της Standard & Poor's (S & P) 500 για τα ETFs των αναδυόμενων αγορών και των επενδυτικών ακινήτων (REIT). Και οι δύο πλατφόρμες επιτρέπουν επίσης την εύκολη ρύθμιση των προστατευόμενων από φόρο λογαριασμών συνταξιοδότησης, όπως οι ατομικοί λογαριασμοί συνταξιοδότησης (IRAs) και οι Roth IRAs.