Ένα από τα πιο σημαντικά πράγματα που αναζητούν οι συνταξιούχοι είναι οι τρόποι χρηματοδότησης του επιθυμητού τρόπου συνταξιοδότησης, χωρίς να ξεπερνούν τα χρήματά τους. Με την αύξηση του προσδόκιμου ζωής, αυτό γίνεται ακόμη πιο κρίσιμο. Η καλύτερη προσέγγιση για την αποταμίευση για συνταξιοδότηση περιλαμβάνει την εξέταση διαφόρων στρατηγικών. Οι οικονομικοί σύμβουλοι μπορούν να παρέχουν ανεκτίμητη καθοδήγηση για τους πελάτες τους που επιθυμούν να δημιουργήσουν εισόδημα και ταμειακές ροές κατά τη συνταξιοδότηση. Ακόμη πιο σημαντικό είναι ότι οι σύμβουλοι μπορούν να αναπτύξουν ένα λεπτομερές σχέδιο που θα τους βοηθήσει να κάνουν αυτά τα εισοδήματα για όσο διάστημα θα χρειαστούν.

AD:

Απολογισμός Τρέχουσας Πηγής Εισοδήματος

Το πρώτο βήμα πριν αποφασιστεί πώς να επενδύσουμε καλύτερα για την επίτευξη αυτών των στόχων είναι να εξετάσουμε τις τρέχουσες πηγές εισοδήματος κατά τη συνταξιοδότηση. Για έναν τυπικό πελάτη, αυτά μπορεί να περιλαμβάνουν πληρωμές κοινωνικής ασφάλισης ή σύνταξη από παρελθόντα εργοδότη. Ίσως ο πελάτης να έχει μια εμπορική προσφορά που θα παράγει επίσης μια μηνιαία πληρωμή επίσης. Οι οικονομικοί σύμβουλοι πρέπει επίσης να κάνουν απογραφή όλων των συνταξιοδοτικών πόρων που μπορεί να έχει ο πελάτης, μεταξύ των οποίων:

AD:

• Σχέδια συνταξιοδότησης καθορισμένων εισφορών, όπως 401 (k), 403 (b), 457 και άλλα, συμπεριλαμβανομένου του κυβερνητικού σχεδίου αποταμίευσης.
• Ενδιαφέρον για μια επιχείρηση.
• Λογαριασμοί IRA που περιλαμβάνουν τόσο τους παραδοσιακούς λογαριασμούς όσο και τους λογαριασμούς Roth.
• Σχέδια αυτοεργοδοτούμενων συνταξιοδοτικών παροχών όπως SEP-IRA ή Solo 401 (k).
• Αντίστροφα υποθήκες.
• Λογαριασμοί φορολογητέων επενδύσεων.

Μπορεί να υπάρχουν άλλα περιουσιακά στοιχεία που πρέπει να εξεταστούν, αλλά αυτά είναι από τα πιο συνηθισμένα. (Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε: Συμβουλές για τη μετάβαση του πελάτη σας από την απόκτηση κέρδους στην εξάντληση.)

Καθορίζοντας τις ανάγκες εισοδήματος

Μετά την ανασκόπηση των πηγών συνταξιοδότησης του πελάτη, οι σύμβουλοι πρέπει να καθορίσουν πόσο, αν χρειαστεί, χρειάζονται από το χαρτοφυλάκιο του πελάτη για να συμπληρώσουν τις υπάρχουσες πηγές συνταξιοδοτικών εισοδημάτων τους. Για παράδειγμα, αν ο πελάτης χρειάζεται συνολικά 100.000 δολάρια ετησίως για να στηρίξει τον τρόπο ζωής των συνταξιούχων και λαμβάνει 50.000 δολάρια από την Κοινωνική Ασφάλιση και την σύνταξη μιας εταιρείας, τότε θα πρέπει να δημιουργήσει $ 50.000 σε ταμειακή ροή από το χαρτοφυλάκιό τους ή άλλα πηγές. Είναι σημαντικό να έχουμε κατά νου την επίδραση των φόρων, οπότε πρέπει να καθοριστεί εάν τα $ 100, 000 είναι ακαθάριστα (προ φόρων) ή καθαρά από φόρους. (Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε: Πώς οι Σύμβουλοι μπορούν να Διαχειριστούν την Εξελίγουσα Συνταξιοδότηση.)

Πηγές εισοδημάτων από τη συνταξιοδότηση εκτός της ταμειακής ροής από ένα χαρτοφυλάκιο ενδέχεται να περιλαμβάνουν πελάτες που εργάζονται για συνταξιοδότηση είτε με πλήρη είτε με μερική απασχόληση. Πολλοί εργοδότες καθιερώνουν επίσημα προγράμματα σταδιακής συνταξιοδότησης που προσφέρουν στους ηλικιωμένους εργαζομένους ένα μειωμένο ρόλο ως γέφυρα για τη συνταξιοδότηση διατηρώντας ταυτόχρονα τις γνώσεις τους για τον οργανισμό.

Επένδυση για εισόδημα

Έχουν περάσει μερικά χρόνια για επενδυτές με προσανατολισμό στο εισόδημα.Με τις πρόσφατες αυξήσεις των επιτοκίων από την Federal Reserve και την πιθανότητα να ακολουθήσουν οι άλλοι, αυτό πιθανόν να αλλάξει σε κάποιο βαθμό. Τα επιτόκια των οχημάτων εξοικονόμησης όπως οι λογαριασμοί της αγοράς χρήματος και τα CD θα αυξηθούν πιθανότατα. Όσον αφορά τη δημιουργία εισοδήματος, υπάρχουν αρκετές επιλογές που μπορούν να κάνουν οι επενδυτές.

Ταμεία χρηματαγοράς

Τα περισσότερα από αυτά τα προϊόντα είναι εξαιρετικά ασφαλή όσον αφορά τον κίνδυνο απώλειας κεφαλαίου. Η άλλη πλευρά, ωστόσο, είναι ότι το ενδιαφέρον που κερδίζεται είναι ασήμαντο στην καλύτερη περίπτωση. Αυτό θα μπορούσε να αλλάξει καθώς αυξάνονται τα επιτόκια, αλλά αυτοί οι λογαριασμοί θα πρέπει να χρησιμοποιούνται για ασφαλείς επιστροφές. Σε καμιά περίπτωση δεν πρέπει να χρησιμοποιούνται για τη δημιουργία οποιουδήποτε σημαντικού εισοδήματος.

Το εθνικό μέσο επιτόκιο για έναν λογαριασμό χρηματαγοράς το 2016 ήταν 0,6%. Από τον Ιούλιο του 2017, αυτός ο μέσος όρος έχει μειωθεί στο 0,12% για τις καταθέσεις που ξεπερνούν τα $ 100, 000 σύμφωνα με το FDIC.

CD

Τα ποσοστά των CD είναι επίσης χαμηλά, αλλά όχι τόσο χαμηλά όσο οι λογαριασμοί της αγοράς χρήματος. Τα CD απαιτούν να κλειδώνετε τα χρήματά σας για μια προκαθορισμένη χρονική περίοδο. Σύμφωνα με το FDIC, ο τρέχων εθνικός μέσος όρος επί ενός CD ενός έτους είναι 0. 44% και 0,84% σε ένα πενταετές CD, και πάλι για καταθέσεις άνω των $ 100, 000.

Αυτές είναι οι χαμηλές αποδόσεις σε αντάλλαγμα για το κλείδωμα των χρημάτων σας, ειδικά για πέντε χρόνια. Με την αναζήτηση στο διαδίκτυο, μπορεί να βρείτε καλές τιμές. Υπάρχουν επίσης διαμεσολαβημένα CD, συμπεριλαμβανομένων των CDs jumbo, που προσφέρονται από μεσίτες και χρηματοπιστωτικά ιδρύματα. Οι περισσότερες από αυτές διαθέτουν δευτερογενή αγορά, η οποία παρέχει ρευστότητα. Οι τιμές σε αυτούς τους τύπους CD μπορεί να είναι υψηλότερες από τα συμβατικά CD.

Οι τιμές για τα CD θα πρέπει να αρχίσουν να αυξάνονται καθώς τα επιτόκια άλλων μέσων τύπου χρηματαγοράς αρχίζουν να αυξάνονται ως αποτέλεσμα της αύξησης του επιτοκίου της Fed. (Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε: Πώς οι συνταξιούχοι πρέπει να πλησιάζουν τις αυξήσεις επιτοκίων.)

Μεμονωμένα ομόλογα

Τα ομόλογα είναι σε πολλές ποικιλίες και διαφέρουν ανάλογα με την πιστωτική ποιότητα, τον τύπο και το χρόνο μέχρι τη λήξη τους. Τα επιτόκια των κουπονιών επηρεάζονται από την πιστωτική ποιότητα του εκδότη και από τον χρόνο ωρίμανσης του ομολόγου. Αυτά τα ομόλογα έχουν συνήθως μια δευτερογενή αγορά και η τιμή για την οποία μπορούν να πωληθούν μπορεί να είναι υψηλότερη ή χαμηλότερη από ό, τι πληρώσατε αρχικά για το ομολογιακό δάνειο.

Τα περισσότερα μεμονωμένα ομόλογα πληρώνουν ένα επιτόκιο τοκομεριδίου τοις μετρητοίς ετησίως. Οι επενδυτές μπορούν να δημιουργήσουν τις μεμονωμένες συμμετοχές τους σε ομολογίες για να έχουν εισερχόμενες πληρωμές σε διάφορες χρονικές στιγμές στη διάρκεια του έτους.

Οι κάτοχοι μεμονωμένων ομολόγων που κρατούνται μέχρι τη λήξη τους δεν θα επηρεαστούν από τα υψηλότερα επιτόκια με τον ίδιο τρόπο όπως οι επενδυτές σε αμοιβαία κεφάλαια ομολόγων ή σε χρηματιστήρια που διαπραγματεύονται σε χρηματιστήρια (ETFs). Αυτό οφείλεται στο γεγονός ότι το επιτόκιο του κουπονιού δεν αλλάζει μετά την έκδοση του ομολόγου και η πλήρης αξία του ομολόγου επιστρέφεται κατά τη λήξη του.

Αμοιβαία Κεφάλαια Ομολόγων και ETF

Αυτές οι επενδυτικές επιλογές προσφέρουν ένα επίπεδο διαφοροποίησης που είναι δύσκολο για πολλούς μεμονωμένους επενδυτές να επιτύχουν με ένα χαρτοφυλάκιο μεμονωμένων ομολόγων. Αυτή η πρόσβαση στη διαφοροποίηση είναι ιδιαίτερα σημαντική όταν επενδύει σε ομόλογα υψηλής απόδοσης ή σε δήμους που αμφότερα φέρουν μορφές αθέτησης κινδύνου σε μεμονωμένες εκμεταλλεύσεις.

Τα υποκείμενα χαρτοφυλάκια των αμοιβαίων κεφαλαίων ομολόγων και των ETF πιθανότατα θα χάσουν αξία καθώς αυξάνονται τα επιτόκια. Ακριβώς πόσο κακό θα είναι αυτές οι απώλειες θα εξαρτηθεί από τη συνολική διάρκεια του ταμείου, τις δυνάμεις της αγοράς και την απότομη καμπύλη αποδόσεων. Ωστόσο, με αυτά τα επενδυτικά οχήματα υπάρχει πάντα η μεγάλη πιθανότητα μακροπρόθεσμων κερδών.

Μερίσματα που πληρώνουν μερίσματα και κεφάλαια

Πρόκειται για μια καλή πηγή εισοδήματος, καθώς λαμβάνετε αποζημίωση για την επένδυσή σας όσο διατηρείται και σε πολλές περιπτώσεις οι αποδόσεις είναι αρκετά ελκυστικές. Το μειονέκτημα είναι ότι εξακολουθούν να υπόκεινται στους ίδιους εγγενείς κινδύνους που συνοδεύουν άλλες επενδύσεις μετοχών.

Κλειστά Κεφάλαια

Αυτά τα κεφάλαια συχνά πληρώνουν σημαντικές διανομές, αλλά υπάρχουν μερικά πράγματα που πρέπει να θυμόμαστε με επενδύσεις κλειστού τύπου. Σε ορισμένες περιπτώσεις, οι διανομές μπορούν στην πραγματικότητα να είναι μια επιστροφή του κεφαλαίου του επενδυτή και μπορεί να οδηγήσουν σε καταστροφή αξίας. Δεύτερον, ορισμένα κεφάλαια κλειστού τύπου βασίζονται στη μόχλευση που μπορεί να μεγεθύνει τα κέρδη και τις ζημίες από τα κεφάλαια. (Για περισσότερες πληροφορίες, βλέπε: Κλειστά Κεφάλαια: Ένα Primer.)

Σύνολο Εισοδήματος

Αντί να επενδύουν μόνο για εισόδημα με την παραδοσιακή έννοια, οι συνταξιούχοι πρέπει να σκεφτούν με βάση το συνολικό εισόδημα του χαρτοφυλακίου τους. Αυτό σημαίνει την αύξηση των κεφαλαιακών κερδών καθώς και την πραγματική απόδοση. Με την πάροδο του χρόνου, μια προσέγγιση που αφήνει κάποια μετρητά από την πλευρά για να χρηματοδοτήσει τις ανάγκες ταμειακών ροών τους, σε συνδυασμό με πραγματικές επενδύσεις που παράγουν εισόδημα και άλλες που διατηρούνται για ανάπτυξη είναι συχνά καλύτερο για τους συνταξιούχους. Καθώς αυξάνονται τα επιτόκια, τα παραδοσιακά οχήματα που παράγουν εισόδημα θα μπορούσαν να αποτελέσουν μεγαλύτερο μέρος της κατανομής τους. Αυτό είναι κάτι που οι οικονομικοί σύμβουλοι μπορούν να βοηθήσουν να αποφασίσουν.

Η κατώτατη γραμμή

Οι τρέχουσες συνθήκες δεν παρουσιάζουν ένα εύκολο τοπίο για τους συνταξιούχους που αναζητούν εισόδημα από τις επενδύσεις τους για να διατηρήσουν τον τρόπο ζωής τους καθ 'όλη τη διάρκεια της συνταξιοδότησής τους. Οι συνταξιούχοι πελάτες χρειάζονται οικονομικούς συμβούλους για να καθορίσουν τους καλύτερους τρόπους να δημιουργήσουν εισόδημα και να επιτύχουν αυτόν τον στόχο. Αυτά τα επενδυτικά οχήματα αξίζουν να συζητήσουμε με τους πελάτες, καθώς το προσδόκιμο ζωής και επομένως η διάρκεια της συνταξιοδότησης συνεχίζουν να αυξάνονται. (Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε: Σύμβουλοι: Οι Πελάτες προσπαθούν να συνταξιοδοτηθούν για το μέγεθος.)