α:

Ορισμένες εταιρείες αμοιβαίων κεφαλαίων αναφέρουν το R-τετράγωνο των καθιερωμένων κεφαλαίων στη διαφημιστική λογοτεχνία, ενώ άλλα δεν το κάνουν. Yahoo! Finance και Morningstar υπολογίζουν και δημοσιεύουν R-τετράγωνα στοιχεία, καθώς και τα στοιχεία Beta, σε καθημερινή βάση.

Το R-τετράγωνο αναφέρεται ως αριθμός μεταξύ 0 και 100 ή μερικές φορές μεταξύ 0 και 1. 0. Ο αριθμός αντιπροσωπεύει πόσο στενά οι μεταβολές των τιμών της ασφάλειας συσχετίζονται με εκείνες ενός δείκτη αναφοράς. Μια ανάγνωση του 0 δεικνύει καθόλου συσχετισμό, ενώ μια ανάγνωση του 100 υποδηλώνει τέλεια συσχέτιση. Οι αναγνώσεις R σε τετράγωνο κάτω από 50 υποδηλώνουν ότι οι υπολογισμοί Alpha και Beta για ένα συγκεκριμένο χαρτοφυλάκιο μπορεί να είναι αναξιόπιστοι.

Το Beta είναι ένας υπολογισμός που χρησιμοποιείται για να μετρηθεί ο τρόπος μεταβλητότητας μιας ασφάλειας ή ενός χαρτοφυλακίου σε σχέση με ένα σημείο αναφοράς ή άλλο περιουσιακό στοιχείο. Οι αναγνώσεις κάτω από το 1. 0 υποδηλώνουν ότι η ασφάλεια είναι λιγότερο ασταθής από το σημείο αναφοράς, ενώ οι αναγνώσεις του ακριβώς 1. 0 δείχνουν ότι η τιμή του θα κινηθεί με το σημείο αναφοράς. Τέλος, οι αναγνώσεις μεγαλύτερες από 1. 0 δείχνουν ότι το περιουσιακό στοιχείο είναι πιο ασταθές από το σημείο αναφοράς.

Το Alpha είναι ένα μέτρο της προσαρμοσμένης σε κίνδυνο απόδοσης ενός ταμείου ή ενός περιουσιακού στοιχείου σε σύγκριση με ένα δείκτη αναφοράς. Ένα Άθροισμα των 1. 0 δείχνει ότι η ασφάλεια υπερέβη τον δείκτη κατά 1%. Ένα γράμμα Alpha μικρότερο από 0 δείχνει ότι το χαρτοφυλάκιο επέστρεψε λιγότερο από το σημείο αναφοράς. Το μέτρο αυτό θεωρείται συχνά ως βασικός δείκτης απόδοσης του διαχειριστή του αμοιβαίου κεφαλαίου.

Τα κεφάλαια με υψηλές αναγνώσεις R-τετραγώνων, Alpha και Beta θεωρούνται γενικά ως επιθυμητές επενδύσεις λόγω της ικανότητάς τους να εκτιμούν την τιμή τους και επειδή η υψηλή συσχέτιση τους με γνωστά σημεία αναφοράς μπορεί να διευκολύνει την πρόβλεψη των μελλοντικών τους κινήσεων . Οι επενδυτές θα πρέπει να σημειώσουν ότι τα κεφάλαια με υψηλό Beta τείνουν να αυξάνονται ταχύτερα από τα σημεία αναφοράς τους στις αγορές ταύρων και να πέφτουν ταχύτερα στις αγορές bear. Σε πολλούς κύκλους της αγοράς, ένα ταμείο με υψηλό Beta μπορεί να είναι ασταθές χωρίς να παράγει σημαντικές αποδόσεις. Τα κεφάλαια με υψηλές αναγνώσεις R-τετράγωνο, Alpha και Beta έχουν την ευκαιρία να εκτιμήσουν όσο περισσότερο και περισσότερο από τα σχετικά κριτήρια αναφοράς, όσο εκτιμούν τα σημεία αναφοράς.