Οι νέοι καταπιστευματικοί κανόνες του Τμήματος Εργασίας αναμένεται να έχουν τεράστιο αντίκτυπο στον κλάδο των χρηματοπιστωτικών υπηρεσιών. Σύμφωνα με την Morningstar, οι νέοι κανόνες θα μπορούσαν να επηρεάσουν τα περιουσιακά στοιχεία του λογαριασμού συνταξιοδότησης αξίας 3 τρισεκατομμυρίων δολαρίων και τα έσοδα της διαχείρισης περιουσίας αξίας 19 δισεκατομμυρίων δολαρίων. Αυτές οι μεγάλες αλλαγές έχουν πολλούς οικονομικούς συμβούλους που αναζητούν νέες τεχνολογίες για να βοηθήσουν στη διαχείριση της πολυπλοκότητας και να μετριάσουν τυχόν απώλειες.

Σε αυτό το άρθρο, θα ρίξουμε μια ματιά στο γιατί ο προγραμματισμός καταπιστευματοδόχου μπορεί να γίνει το επόμενο μεγάλο πράγμα στην τεχνολογία των συμβούλων, καθώς τα dashboards των πελατών και άλλες τεχνολογικές ενοποιήσεις σαρώνουν την αγορά. (

) Νέες απαιτήσεις Ο Πρόεδρος Ομπάμα εισήγαγε νέους κανόνες με στόχο τον περιορισμό των συγκρούσεων συμφερόντων και των υπερβολικών αμοιβών, τον Φεβρουάριο του 2015. Σύμφωνα με την Λευκό Οίκο, οι μεταρρυθμίσεις θα μπορούσαν να ενισχύσουν τις αποδόσεις των επενδυτών κατά πλήρη ποσοστιαία μονάδα ανά έτος και να σώσει τις αμερικανικές οικογένειες 17 δισεκατομμύρια δολάρια ετησίως. Αυτοί οι νέοι κανονισμοί εφαρμόστηκαν τελικά από το Τμήμα Εργασίας και έγιναν γνωστοί ως καταπιστευματικοί κανόνες.

AD:

Οι νέοι καταπιστευματικοί κανόνες του Τμήματος Εργασίας απαιτούν από τους οικονομικούς συμβούλους να ενεργούν προς το καλύτερο συμφέρον των πελατών τους που σχεδιάζουν να συνταξιοδοτηθούν, σε αντίθεση με την απλή πώλησή τους σε χρηματοοικονομικά προϊόντα. Στην πράξη, αυτό σημαίνει ότι οι σύμβουλοι πρέπει είτε να προσφέρουν χρήματα χαμηλού κόστους είτε να μπορούν να αμυνθούν όταν προσφέρουν πιο δαπανηρές επιλογές. Οι κανόνες δεν απαγορεύουν τις προμήθειες ή την κατανομή των εσόδων, αλλά οι πελάτες πρέπει να υπογράψουν σύμβαση «εξαίρεσης καλής θέλησης» ή «προσφορά αγαθών» σε αυτές τις περιπτώσεις. (Για σχετική ανάγνωση, βλέπε:

Πώς οι Σύμβουλοι μπορούν να προγραμματίσουν για Αλλαγές Κληροδοτημένων Κανόνων.

)

AD:

Οι εγγεγραμμένοι επενδυτικοί σύμβουλοι (RIAs) θα είναι μεταξύ των λιγότερο επηρεασμένων από τους νέους κανόνες - τουλάχιστον σε σύγκριση με μεσίτες-αντιπροσώπους. Θα χρειαστεί να διατηρήσουν πρόσθετη τεκμηρίωση που να δείχνει την καλύτερη δυνατή εξυπηρέτηση των πελατών και ίσως να αντιμετωπίσει τις συμβάσεις «BICE-lite» κατά την κυκλοφορία πάνω από 401 (k) s ή άλλους λογαριασμούς από φθηνότερους παρόχους. Ωστόσο, ορισμένα μικρότερα RIAs είναι πιθανό να συγχωνευθούν με μεγαλύτερες επιχειρήσεις για να απλοποιήσουν τη διαδικασία.

Πώς βοηθά η τεχνολογία

Υπάρχουν δύο τομείς όπου οι συμβουλευτικές τεχνολογίες είναι πιθανό να βοηθήσουν στα ζητήματα συμμόρφωσης που προκύπτουν από τους νέους κανόνες του Τμήματος Εργασίας.

Πρώτον, οι πλατφόρμες χρηματοοικονομικών συμβούλων μπορούν να χρησιμοποιήσουν την τεχνολογία για να τροποποιήσουν τις διαδικασίες επιβίωσής τους για να συμπεριλάβουν την άμεση παράδοση και έγκριση των εξαιρέσεων συμβολαίου καλύτερου ενδιαφέροντος (BICEs) όταν χρειαστεί. Αυτό θα βοηθήσει τους συμβούλους να εξασφαλίσουν ότι όλες οι βάσεις τους καλύπτονται και ότι οι συμβάσεις είναι διαθέσιμες για γρήγορη ανάκτηση σε περίπτωση ελέγχου. Ο αυτοματοποιημένος χαρακτήρας της συναλλαγής θα μπορούσε επίσης να μειώσει το άγχος του πελάτη και να βοηθήσει να εξηγήσει τι σημαίνει η σύμβαση με όρους.

Δεύτερον, οι πλατφόρμες χρηματοοικονομικών συμβούλων μπορούν να προσθέσουν εκπαιδευτικά προϊόντα που έχουν σχεδιαστεί για να εξασφαλίζουν ότι οι πελάτες λαμβάνουν όλες τις πληροφορίες που χρειάζονται για να λαμβάνουν τεκμηριωμένες αποφάσεις. Ορισμένες πλατφόρμες μπορούν να αρχειοθετήσουν περαιτέρω σημειώσεις για όλες τις επενδυτικές συναλλαγές και τις αλληλεπιδράσεις των πελατών προκειμένου να αποδείξουν ότι οι σύμβουλοι ενεργούν προς το συμφέρον του πελάτη. Οι αναγνωρίσεις πελατών κατά τη διάρκεια της πορείας θα μπορούσαν να ενισχύσουν περαιτέρω την ευελιξία των επενδυτικών αποφάσεων. (999)

Εταιρείες όπως το eMoney σχεδιάζουν να έχουν αυτά τα είδη των λειτουργιών onboarding και analytics που θα κυκλοφορήσουν τον Νοέμβριο, με τις συμβάσεις συμμόρφωσης και BICE να έρχονται στις αρχές του 2017. Συχνά οι σύμβουλοι μπορούν να επικοινωνήσουν με τους παρόχους λογισμικού τους για να ενημερωθούν για την κυκλοφορία νέων λειτουργιών όπως αυτές.

Η κατώτατη γραμμή Ενώ οι οικονομικοί σύμβουλοι θα αντιμετωπίσουν κάποιες νέες απαιτήσεις χάρη στον νέο καταπιστευματικό κανόνα, πολλές πλατφόρμες που χρησιμοποιούνται συνήθως θα αρχίσουν να αναπτύσσουν λύσεις συμμόρφωσης τους επόμενους μήνες. Αυτά τα χαρακτηριστικά θα βοηθήσουν σε όλα, από την υπογραφή συμβάσεων BICE, ώστε να διασφαλιστεί ότι οι σύμβουλοι μπορούν να υπερασπιστούν τις συστάσεις τους σε περίπτωση ελέγχου. Οι οικονομικοί σύμβουλοι ενδέχεται να θέλουν να επικοινωνήσουν με τους παρόχους λογισμικού τους για να ενημερωθούν σχετικά με τους οδικούς χάρτες προϊόντων, προκειμένου να προγραμματίσουν τη μετάβαση και να προσδιορίσουν εάν θα πρέπει να διεξαγάγουν μερικές δραστηριότητες με το χέρι στο μεταξύ για να παραμείνουν συμβατές. (Για σχετική ανάγνωση, ανατρέξτε στην ενότητα:

Πώς να προετοιμάσετε την τεχνική σας για τη συμμόρφωση με το άρθρο Fiduciary Rule

)