Ένας αναλυτής πιστωτικού κινδύνου εξετάζει το οικονομικό ιστορικό του δυνητικού δανειολήπτη και καθορίζει πόσο επικίνδυνο είναι να δανείσει χρήματα σε αυτό το πρόσωπο ή εταιρεία. Τα αποτελέσματα από την οικονομική κρίση του 2008 αύξησαν την εκτιμώμενη αξία της ύπαρξης ειδικευμένων αναλυτών πιστωτικού κινδύνου στο προσωπικό. Μετά από όλα, η κρίση προήλθε σε μεγάλο βαθμό από τις τράπεζες και τους δανειστές που δάνουν σε εκείνους που δεν ήταν σε θέση να τους επιστρέψουν στο χρονοδιάγραμμα. Καθώς οι εταιρείες είναι πλέον πολύ πιο επιδέξιοι για τους οποίους δανείζουν χρήματα, βασίζονται σε αναλυτές πιστωτικού κινδύνου για να τους βοηθήσουν να λαμβάνουν τις πιστωτικές αποφάσεις με τον υψηλότερο βαθμό ακρίβειας.

Το εύρος της εργασίας ενός αναλυτή πιστωτικού κινδύνου διαρκεί ευρύ φάσμα. Οι μικροσκοπικοί δανειστές mom-and-pop σε όλο τον κόσμο μέχρι τεράστιες πολυεθνικές τράπεζες απασχολούν αναλυτές πιστωτικού κινδύνου. Οι οργανισμοί αξιολόγησης πιστοληπτικής ικανότητας τρίτων μερών που είναι υπεύθυνοι για τη δημοσιοποίηση δηλώσεων σχετικά με τα επίπεδα κινδύνου των εταιρικών και δημοτικών ομολόγων χρησιμοποιούν επίσης αναλυτές πιστωτικού κινδύνου για να κάνουν αυτούς τους προσδιορισμούς. Οι επενδυτικές τράπεζες, τα αμοιβαία κεφάλαια αντιστάθμισης κινδύνου και οι εταιρείες ιδιωτικών συμμετοχών χρησιμοποιούν αναλυτές πιστωτικού κινδύνου για τον ίδιο λόγο: να αναλύουν και να βαθμολογούν τα ομόλογα με τον κίνδυνο αθέτησης. Η ύπαρξη ειδικών και ηθικών αναλυτών πιστωτικού κινδύνου σε τέτοιους ρόλους είναι πιο σημαντικός από ποτέ. Μια άλλη σημαντική αιτία της χρηματοπιστωτικής κρίσης του 2008 ήταν τα ριψοκίνδυνα ομόλογα που υποστηρίζονταν από υποθήκες χαμηλού κινδύνου. Τα δάνεια που χορηγήθηκαν σε άτομα με αμφισβητήσιμη ικανότητα αποπληρωμής, βαθμολογήθηκαν πολύ υψηλότερα από ό, τι θα έπρεπε να είχαν, γεγονός που έδωσε στους επενδυτές στη δευτερογενή αγορά εσφαλμένη εμπιστοσύνη. Οι ακόλουθες επιχειρήσεις είναι κοινές θέσεις για έναν αναλυτή πιστωτικού κινδύνου για να ξεκινήσει μια σταδιοδρομία.

Επενδυτικές τράπεζες

Οι επενδυτικές τράπεζες είναι από καιρό δημοφιλείς μαξιλάρια εκκίνησης για νέους επαγγελματίες. Η προσγείωση σε μια θέση όπως η Goldman Sachs αποδίδει στιγμιαία κασέτα και την ικανότητα να φτάσει στα έξι αριθμητικά στοιχεία κατά τη διάρκεια του έτους ένα. Το να είσαι αναλυτής πιστωτικού κινδύνου είναι ένας τρόπος να φτιάξεις ένα πόδι στην πόρτα σε μια επενδυτική τράπεζα της Wall Street. Ένας μεγάλος ρόλος για έναν αναλυτή πιστωτικού κινδύνου σε μια τράπεζα επενδύσεων είναι να εκτελέσει τη δουλειά που τόσο άσχημα παραμελήθηκε κατά τη διάρκεια της κρίσης των υψηλόβαθμων κινδύνων: καθορισμός του κινδύνου αθέτησης των διαφόρων ομολόγων.

Με μια επένδυση ομολόγων, οι αποδόσεις συσχετίζονται θετικά με τον κίνδυνο. Οι οργανισμοί αξιολόγησης προσδίδουν αξιολογήσεις ΑΑΑ σε ομόλογα με αμελητέο κίνδυνο αδυναμίας πληρωμής, μέχρι την κατάσταση σκουπίδια για ομόλογα υψηλού κινδύνου αθέτησης. Επειδή τα χρεωστικά ομόλογα είναι τόσο επικίνδυνα, πληρώνουν πολύ υψηλότερα επιτόκια από τα ομόλογα ΑΑΑ. διαφορετικά, οι επενδυτές δεν θα τους αγγίξουν. Οι τράπεζες επενδύσεων αγαπούν να εντοπίζουν ομολογίες υψηλής απόδοσης που αισθάνονται σίγουροι ότι δεν πρόκειται να χρεοκοπήσουν. Η δουλειά του αναλυτή πιστωτικού κινδύνου είναι να διεξάγει τη δική του ανάλυση, εκτός από τους οργανισμούς αξιολόγησης πιστοληπτικής ικανότητας, για να εντοπίσει ομόλογα που είναι δυνητικά ασφαλέστερα από ό, τι θα μπορούσαν να προτείνουν οι αποδόσεις τους.

Οι οργανισμοί αξιολόγησης

Οι αναλυτές πιστωτικού κινδύνου έχουν μεγάλη ζήτηση από τους πραγματικούς οργανισμούς αξιολόγησης πιστοληπτικής ικανότητας, όπως οι Moody's και Standard and Poor's, που δίνουν τη δυνατότητα σε όλους τους σημαντικούς επενδυτές να χρησιμοποιούν ως συντομεύσεις για τον προσδιορισμό των επιπέδων κινδύνου. Οι αναλυτές πιστωτικού κινδύνου των πρακτορείων αξιολόγησης αναλύουν τα οικονομικά στοιχεία των οντοτήτων που συγκεντρώνουν χρήματα με την έκδοση ομολόγων στο κοινό. Αυτές περιλαμβάνουν εταιρείες, δήμους, κρατικές κυβερνήσεις και ακόμη και ολόκληρες χώρες.

Η εργασία σε έναν οργανισμό αξιολόγησης δεν είναι τόσο επικερδής όσο η δουλειά μιας τράπεζας επενδύσεων, αλλά για την ασφάλεια της απασχόλησης, δεν μπορεί να ξυλοκοπείται. Ενώ οι τράπεζες επενδύσεων κυμαίνονται με την αγορά και την ευρύτερη οικονομία, αντιμετωπίζοντας καλές εποχές και κακές στιγμές, η ζήτηση για υπηρεσίες πρακτορείων αξιολόγησης είναι ως επί το πλείστον αδιαπέραστη από οικονομικές διακυμάνσεις. Όσο οι ομολογίες εκδίδονται, εταιρείες όπως η Moody's τις αξιολογούν.

Τοπικές τράπεζες και δανειστές

Ο αναλυτής πιστωτικού κινδύνου δεν χρειάζεται να μετακομίσει στη Νέα Υόρκη και να εργαστεί για μια τεράστια εταιρία που θα έχει επιτυχημένη καριέρα. Η τοπική τράπεζα στην πλατεία μικρής πόλης δανείζει καθημερινά χρήματα στους ανθρώπους και ως εκ τούτου χρειάζεται ειδικευμένους ανθρώπους για να αποφασίσουν ποια δάνεια θα πρέπει να καταβληθούν και ποια όχι. Αυτοί οι αναλυτές πιστωτικού κινδύνου περνούν τις ημέρες τους ανασκοπώντας τα οικονομικά ιστορικά των μεμονωμένων δανειοληπτών και όχι μεγάλων εταιρειών. Εξετάζουν το ιστορικό των πληρωμών ενός πελάτη, το εισόδημα, τα χρέη, τη σταθερότητα θέσεων εργασίας και άλλους παράγοντες που βοηθούν τους εργοδότες τους να λαμβάνουν πιστωτικές αποφάσεις.

Οι αναλυτές πιστωτικού κινδύνου εργάζονται παντού, από τις πιστωτικές ενώσεις έως τις περιφερειακές τράπεζες στις εταιρείες αυτόματης χρηματοδότησης. Υπάρχει μια θέση εκεί έξω για σχεδόν οποιονδήποτε θέλει να εργαστεί στον τομέα αλλά προτιμά να αποφύγει την φρενίτιδα Wall Street σκηνή.

Δεξιότητες

Οι αναλυτές πιστωτικού κινδύνου πρέπει να είναι αναλυτικοί, λογικοί και τουλάχιστον πάνω από το μέσο όρο στα μαθηματικά. Ανάλογα με τη θέση, τα μαθηματικά υψηλού επιπέδου μπορεί να μην είναι απαραίτητα, αλλά αυτή είναι μια εργασία με αριθμούς που σημαίνει ότι όσοι πάσχουν από εκφοβισμό ή σύγχυση και εργάζονται εύκολα με αριθμούς τείνουν να αγωνίζονται.

Ένας αναλυτής που κατευθύνεται στην Wall Street για να ξεκινήσει μια καριέρα χρειάζεται μια επίμονη εργασιακή ηθική και την ικανότητα να εργάζεται για πολλές ώρες. Ενώ οι μεγάλες επενδυτικές τράπεζες, κυρίως η Goldman Sachs, λαμβάνουν μέτρα για τη βελτίωση της ισορροπίας μεταξύ επαγγελματικής και προσωπικής ζωής σε μια προσπάθεια να ενισχύσουν τις εικόνες τους μετά τη χρηματοπιστωτική κρίση (μερικοί νέοι υπάλληλοι ενθαρρύνονται ακόμη και να κάνουν τα σαββατοκύριακα μακριά) μια εβδομάδα εργασίας 40 ωρών σε μια επενδυτική τράπεζα. Οι τυπικές ώρες για τους υπαλλήλους του πρώτου έτους, συμπεριλαμβανομένων των πιστωτικών αναλυτών, εξακολουθούν να τρέχουν βόρεια των 60 ανά εβδομάδα.

Οι περισσότεροι αναλυτές πιστωτικού κινδύνου στην τρέχουσα αγορά εργασίας έχουν τουλάχιστον ένα πτυχίο πανεπιστημίου. Οι πιο συνηθισμένες μεγαλύτερες εταιρείες είναι η οικονομία, η χρηματοδότηση, η λογιστική και οι στατιστικές. Ένα MBA, ενώ δεν αποτελεί αναγκαιότητα, πάντα βοηθά έναν υποψήφιο να αποκτήσει πλεονέκτημα έναντι του ανταγωνισμού του.

Μέσος μισθός

Από το 2015, ο μέσος ετήσιος μισθός για έναν αναλυτή πιστωτικού κινδύνου είναι $ 59, 354. Τα εισοδήματα πρώτου έτους ενός νέου αναλυτή θα μπορούσαν να κυμανθούν από 36.000 δολάρια έως πάνω από 120.000 δολάρια. είδος της εταιρείας για την οποία πηγαίνει να εργαστεί.Ενώ οι περισσότεροι από τους μεγαλύτερους μισθούς κερδίζονται στις μεγάλες τράπεζες, οι αναλυτές πιστωτικού κινδύνου μακριά από τη Wall Street εξακολουθούν να κερδίζουν περισσότερα χρήματα από ό, τι ο μέσος Αμερικανός εργαζόμενος.

Η ζήτηση για τους αναλυτές πιστωτικού κινδύνου μειώθηκε για μια περίοδο μεταξύ 2004 και 2010, αλλά οι προοπτικές απασχόλησης βελτιώθηκαν μετά την οικονομική ανάκαμψη. Το πεδίο αναμένεται να αυξηθεί κατά περισσότερο από 4% ετησίως, τουλάχιστον έως το 2018.