Τα σκαμπανεβάσματα του χρηματιστηρίου είναι στο μυαλό όλων από το 2016. Αχ, αλλά εσείς λαμβάνετε πολλά από τα εισοδήματά σας από την Κοινωνική Ασφάλιση για να μην έχετε να ανησυχείτε: Τα οφέλη σας είναι ασφαλή από την πορεία του κυματοθραύστη στην αγορά. Ή μήπως είναι; Μπορεί η χρηματιστηριακή αγορά να επηρεάσει τους ελέγχους κοινωνικής ασφάλισης;

Πώς λειτουργεί

Πρώτον, μερικά βασικά. Οι παροχές σας καταβάλλονται από τα αποθεματικά του Ταμείου Κοινωνικής Ασφάλισης. Τα χρήματα στο ταμείο καταθέσεων (το οποίο αποτελείται από δύο ταμεία: το Ταμείο Εγγυήσεων Γήρατος και Επιζώντων και το Ταμείο για την Ασφάλιση της Αναπηρίας) προέρχεται από τους φόρους μισθοδοσίας που εισπράττονται από τους εργαζόμενους και τους εργοδότες (θυμάστε ότι αυτή η κατηγορία χαρακτηρίζεται "κρατήσεις FICA" απόκομμα μισθοδοσίας); οι αυτοαπασχολούμενοι συνεισφέρουν επίσης, υπό τη μορφή του φόρου αυτοαπασχόλησης. Έτσι, τα οφέλη σας χρηματοδοτούνται από εισφορές από αυτούς του εργατικού δυναμικού, μαζί με τα έσοδα από επενδύσεις που δημιουργούνται από αυτές τις εισφορές και τους ομοσπονδιακούς φόρους εισοδήματος.

Τώρα, για αυτά τα έσοδα από επενδύσεις. Το Ταμείο Κοινωνικής Ασφάλισης δεν έχει άμεση σχέση με το χρηματιστήριο. Σε καθημερινή βάση, τα κεφάλαια που απομένουν μετά την καταβολή όλων των παροχών επενδύονται σε κρατικά ομόλογα ειδικής έκδοσης. Είναι παρόμοια με τα κρατικά ομόλογα του Ηνωμένου Βασιλείου, με την εξαίρεση ότι δεν εμπορεύονται δημόσια. Αυτά τα τοκοφόρα ομόλογα είναι μια μορφή IOU, που πρέπει να καταβληθεί από τις μελλοντικές φορολογικές εισπράξεις FICA.

Για λεπτομέρειες, δείτε: Πώς επενδύεται το Ταμείο Κοινωνικής Ασφάλισης;

- <->

Σενάρια με βάση τα αποθέματα

Τα μεμονωμένα σας επιδόματα κοινωνικής ασφάλισης καθορίζονται με τον ίδιο τρόπο που λειτουργεί ένα πρόγραμμα συνταξιοδότησης καθορισμένων παροχών. Το ποσό που λαμβάνετε βασίζεται, εν μέρει, στο χρονικό διάστημα που εργάσατε και σε πόσο κερδίσατε κατά τη διάρκεια της επαγγελματικής σας ζωής (η πλήρης φόρμουλα εμφανίζεται εδώ). Κανένας από τους υπολογισμούς που καθορίζουν τα οφέλη σας δεν έχει καμία σχέση με το χρηματιστήριο, την αγορά ομολόγων ή το βασικό επιτόκιο. (Για περισσότερες πληροφορίες σχετικά με τα βασικά στοιχεία, βλέπε 10 ερωτήσεις κοινωνικής ασφάλισης που ζητά ο καθένας.)

Ωστόσο, υπάρχει ένας τρόπος με τον οποίο η χρηματιστηριακή αγορά μπορεί να επηρεάσει τα οφέλη σας από την Κοινωνική Ασφάλιση. Αυτό θα ήταν εάν επιλέξατε να αρχίσετε να τα παίρνετε πριν από την πλήρη ηλικία συνταξιοδότησης (προς το παρόν 66 για τους περισσότερους ανθρώπους) και, ταυτόχρονα, άσκησε μη εξειδικευμένα δικαιώματα προαίρεσης για εργαζόμενους (NSOs). Το κέρδος που προκύπτει από την άσκηση των δικαιωμάτων αυτών θεωρείται εργασία ή εισόδημα από εργασία. Εάν τα συνολικά έσοδα από την εργασία σας για το έτος, συμπεριλαμβανομένου του κέρδους από την πώληση των NSOs, υπερβαίνουν τα $ 15, 720 (το 2016), τα οφέλη σας θα μειωθούν κατά $ 1 για κάθε $ 2 πέρα ​​από το όριο.

Ωστόσο, αυτό ισχύει μόνο για NSOs. Τα κέρδη από δικαιώματα προαίρεσης αγοράς μετοχών που αγοράζονται στην ελεύθερη αγορά ή από δικαιώματα προαίρεσης αγοράς μετοχών (ISO) που χορηγούνται από τον εργοδότη θεωρούνται κεφαλαιουχικά κέρδη και όχι αποζημιώσεις.Ως εκ τούτου, δεν επηρεάζουν τα οφέλη σας - εφόσον διατηρείτε αυτές τις επιλογές για ένα τουλάχιστον έτος.

Φορολογικές συνέπειες

Αφού φτάσετε στην πλήρη ηλικία συνταξιοδότησης, κανένα ποσό εισοδήματος, ανεξάρτητα από την πηγή, δεν επηρεάζει το ποσό των παροχών κοινωνικής ασφάλισης. Ωστόσο, εάν σε οποιαδήποτε ηλικία το συνολικό εισόδημά σας (συμπεριλαμβανομένων των τόκων, των μερισμάτων, των δικαιωμάτων προαίρεσης επί μετοχών, των κεφαλαιακών κερδών και οποιωνδήποτε άλλων σχετικών με τις επενδύσεις στοιχείων) υπερβαίνει ένα ορισμένο ποσό, ένα μέρος των παροχών σας κοινωνικής ασφάλισης μπορεί επίσης να θεωρηθεί φορολογητέο. Έτσι, ειρωνικά, ένα μεγάλο έτος για την αγορά και το χαρτοφυλάκιό σας, θα μπορούσε να μειώσει αποτελεσματικά τα οφέλη σας - επιβάλλοντας φόρους σε αυτούς. (Ακόμα κι έτσι, υπάρχουν τρόποι να Αποφύγετε τη Φορολογική Παγίδα Κοινωνικής Ασφάλισης ).

Οι κανόνες για τον προσδιορισμό του εάν οι παροχές σας Κοινωνικής Ασφάλισης υπόκεινται στον φόρο εξηγούνται εδώ. Σε γενικές γραμμές, δεν θα πρέπει να πληρώνετε ομοσπονδιακό φόρο εισοδήματος πάνω από το 85% των παροχών κοινωνικής ασφάλισης. Κατά πάσα πιθανότητα, το ποσοστό θα είναι χαμηλότερο.

Άλλοι παράγοντες, συμπεριλαμβανομένης της ηλικίας κατά την οποία αρχίζετε να λαμβάνετε παροχές, το ιστορικό της εργασίας σας και κάθε πρόσθετο εισόδημα που λαμβάνετε κατά τη λήψη παροχών μπορεί να επηρεάσει άμεσα ή έμμεσα την κατώτατη γραμμή κοινωνικής ασφάλισης. Εάν λάβετε κρατική σύνταξη, θα μπορούσε να οδηγήσει σε μείωση των παροχών σας είτε μέσω του κρατικού αντισταθμιστικού συνταξιοδοτικού συστήματος (GPO) είτε μέσω της πρόβλεψης για την κατάργηση των ατυχημάτων (WEP).

Μικρή πρόταση

Έτσι, βασικά, η έκθεση της Κοινωνικής Ασφάλισης (και η δική σας, ως δικαιούχος παροχών) στο χρηματιστήριο είναι αρκετά περιορισμένη. Κατά ειρωνικό τρόπο, αυτό θα μπορούσε σύντομα να αλλάξει.

Η γνωστή και καλά δημοσιευμένη κρίση χρηματοδότησης που περιβάλλει το Ταμείο Κοινωνικής Ασφάλισης - ο φόβος ότι η Κοινωνική Ασφάλιση θα χρεοκοπήσει, ειδικά καθώς ο κύριος όγκος της τεράστιας γενιάς Baby Boomer αποσυρθεί και αρχίζει να συλλέγει (βλέπε Αμερικανοί Ζουν περισσότερο, αλλά η κοινωνική ασφάλιση δεν καλύπτεται ) - έχει προκαλέσει πολλές συζητήσεις για την εξεύρεση καλύτερων τρόπων χρηματοδότησης του προγράμματος. Μια πρόταση αφορά την επένδυση ολόκληρου ή μέρους του Ταμείου Κοινωνικής Ασφάλισης στις αγορές μετοχών. Ένας άλλος υποστηρίζει ότι επιτρέπεται σε μεμονωμένους εργαζομένους να επενδύουν όλες ή μέρος των εισφορών τους FICA σε μέσα της επιλογής τους (δεδομένου ότι μπορούν να κατευθύνουν τις συνεισφορές τους 401 (k) στα αμοιβαία κεφάλαια τώρα).

Ενώ ορισμένοι παρατηρητές επιμένουν ότι είναι ώρα η κοινωνική ασφάλιση να επενδύσει στην αγορά - ή να επιτρέψει στους υπαλλήλους να το πράξουν - και να επωφεληθούν από τα υψηλότερα ποσοστά απόδοσης που θα ήταν δυνατά, άλλοι προειδοποιούν ότι η συμμετοχή στο χρηματιστήριο δεν θα έκανε μια διαφορά και θα μπορούσε, στην πραγματικότητα, να εισαγάγει ένα στοιχείο κινδύνου σε περίπτωση που η αγορά καταρρεύσει ή εισέλθει σε παρατεταμένη περίοδο ασφάλισης. Πιθανώς, το ταμείο θα είναι συντηρητικός επενδυτής, επιλέγοντας τα ασφαλέστερα αποθέματα μπλε τσιπ, αλλά υπάρχει κάποιος βαθμός κινδύνου όταν επενδύει σε μετοχές.

Η κατώτατη γραμμή

Εάν ανησυχείτε ότι οι καταστροφές στην αγορά μετοχών μπορεί να επηρεάσουν τα οφέλη σας από την κοινωνική ασφάλιση, η σύντομη απάντηση είναι όχι. Ως επί το πλείστον, είναι δίκαιο να πούμε ότι η απόδοση του χρηματιστηρίου δεν έχει άμεσο αντίκτυπο στα οφέλη κοινωνικής ασφάλισης.Σε ορισμένες περιορισμένες περιπτώσεις, τα σημαντικά επενδυτικά κέρδη από την αγορά θα μπορούσαν να μειώσουν τα οφέλη σας ή να τα καταστήσουν φορολογητέα.

Εάν το Ταμείο Κοινωνικής Ασφάλισης αρχίσει να επενδύει στο χρηματιστήριο ή επιτρέποντας στους εργαζόμενους να το κάνουν με τις εισφορές τους, δεν θα υπήρχε αμφιβολία ότι τα αποτελέσματα της αγοράς - καλές ή κακές - θα είχαν σχετικά με παροχές κοινωνικής ασφάλισης. Ενώ δεν υπάρχουν συγκεκριμένα σχέδια για να συμβεί αυτό, μπορεί να χρησιμεύσει ως υπενθύμιση (σαν να χρειαζόταν κάποιος) ότι θα πρέπει να έχετε και τους προσωπικούς σας λογαριασμούς συνταξιοδότησης στη θέση σας, και να μην βασίζεστε μόνο σε κυβερνητικό αυγό φωλιά.