Μια υποθήκη που αφορά μόνο το ενδιαφέρον (IO) είναι ένα περίπλοκο δάνειο που δεν είναι σωστό για όλους. Πρώτον, πρέπει να κατανοήσετε τον τρόπο με τον οποίο η πληρωμή σας θα διαφέρει μεταξύ της περιόδου που αφορά μόνο τον τόκο και της πλήρως αποσβεσθείσας περιόδου (όταν πληρώνετε τόκους και κύριους). Επιπλέον, πρέπει επίσης να υπολογίσετε τον τρόπο με τον οποίο το επιτόκιο του δανείου θα αλλάξει με την πάροδο του χρόνου, καθώς τα περισσότερα από τα σημερινά δάνεια μόνο από τόκους είναι επίσης στεγαστικά δάνεια ρυθμιζόμενου επιτοκίου (ARMs).

- <->

Μόλις καταλάβετε πώς είναι κατασκευασμένα ( πώς θα βοηθήσουν τα Ενυπόγραφα Μόνο Ενδιαφέροντα ), μπορείτε να αξιολογήσετε αν ο σχετικός κίνδυνος είναι σωστός για την κατάσταση και την ιδιοσυγκρασία σας.

Εδώ είναι μια επισκόπηση του ποιος πρέπει να εξετάσει μια υποθήκη που αφορά μόνο το ενδιαφέρον και ποιος πρέπει να τα αποφύγει.

Εξετάστε ένα, εάν …

Ένα δάνειο μόνο για τόκους μπορεί να είναι σωστό για εσάς αν έχετε αποφοιτήσει πρόσφατα και αναμένετε ότι το εισόδημά σας θα σημειώσει σημαντική πτώση μέσα σε λίγα χρόνια - η περίοδος που αφορά μόνο το ενδιαφέρον λήγει. Εάν αισθάνεστε άνετοι με τον κίνδυνο ότι το εισόδημά σας δεν θα μπορούσε να αυξήσει τον τρόπο που περιμένετε, η λήψη ενός δανείου μόνο για τόκους θα μπορούσε να σας βοηθήσει να αγοράσετε το σπίτι που πραγματικά θέλετε τώρα, αντί να αγοράσετε ένα σπίτι εκκίνησης που θα θέλετε να μετακινήσετε από μέσα σε λίγα χρόνια. Θα αποφύγετε την ταλαιπωρία και το κόστος συναλλαγών που συνδέονται με τη λήψη δύο υποθηκών και την πώληση ενός σπιτιού.

Ένα δάνειο με τόκο μπορεί επίσης να έχει νόημα εάν το εισόδημά σας είναι παράνομο και θέλετε την ευελιξία να πληρώσετε περισσότερα (δηλαδή να πληρώσετε κάποιο κεφάλαιο) σε μήνες όταν το εισόδημά σας είναι υψηλότερο και πληρώνετε λιγότερα ( μόνο τόκοι) σε μήνες όταν το εισόδημά σας είναι χαμηλότερο. Αλλά εάν είστε πειθαρχημένοι, μπορείτε να διαχειριστείτε τις διακυμάνσεις του εισοδήματός σας με μικρότερο κίνδυνο, λαμβάνοντας ένα πλήρως αποσβεσμένο δάνειο σταθερού επιτοκίου, όπως μια υποθήκη 30 ετών, και αφαιρώντας τα πρόσθετα έσοδά σας σε ένα λογαριασμό ταμιευτηρίου που χρησιμοποιείτε για να κάνετε τις πληρωμές σας σε μήνες όταν η ροή μετρητών είναι περιορισμένη. Η πλήρης απόσβεση σημαίνει ότι κάθε πληρωμή περιλαμβάνει τόσο το κεφάλαιο όσο και το επιτόκιο, οπότε αν κάνετε τις πληρωμές σας όπως έχει προγραμματιστεί, το δάνειο θα εξοφληθεί στο τέλος της θητείας.

Εάν είστε άνετοι με το arbitrage, θα μπορούσατε να επενδύσετε τα χρήματα που θα είχατε βάλει στον κύριο υπόχρεο σε μια πλήρως αποσβεστική υποθήκη και να προσπαθήσετε να βγείτε μπροστά από το επιτόκιο των στεγαστικών δανείων χρησιμοποιώντας ένα μόνο ενδιαφέρον στεγαστικών δανείων. Εάν το επιτόκιο υποθηκών σας είναι 3% και μπορείτε να κερδίσετε 8% στο χρηματιστήριο, θα βγείτε μπροστά κατά 5% (η πραγματική διαφορά μπορεί να διαφέρει ανάλογα με τη φορολογική σας κατάσταση). Όμως, οι περισσότεροι επενδυτές έχουν χαμηλότερη απόδοση σε σύγκριση με τους μέσους όρους της αγοράς, οπότε αν δεν έχετε αποδεδειγμένο ιστορικό και η πειθαρχία να μην πωληθεί όταν η αγορά είναι μειωμένη, ίσως χάνετε με αυτή τη στρατηγική.

Ένα δάνειο μόνο για τόκους μπορεί επίσης να είναι ένα εργαλείο για τη διαχείριση της ταμειακής ροής αν αγοράζετε ένα σπίτι που χρειάζεται μεγάλες επισκευές. Μπορείτε να χρησιμοποιήσετε τα χρήματα που θα είχατε θέσει προς το κεφάλαιο υποθηκών τα πρώτα χρόνια για να διορθώσετε το ακίνητο και, στη συνέχεια, ξεκινήστε να επιστρέφετε το κεφάλαιο όταν τελειώσετε.

Συνήθως, μια υποθήκη μόνο για τόκους είναι καλό για τους δανειολήπτες που ξέρουν ότι θα παραμείνουν στο σπίτι μόνο για περιορισμένο χρονικό διάστημα ή επενδυτές σε ακίνητα που θέλουν να πουλήσουν μέσα σε λίγα χρόνια », λέει ο Yael Ishakis, αντιπρόεδρος της First Meridian Στεγαστικό στο Μπρούκλιν, Νέα Υόρκη, και συγγραφέας του βιβλίου Ο πλήρης οδηγός για την αγορά ενός σπιτιού.

Όταν δεν είστε μια καλή ιδέα

Αν χρησιμοποιείτε ένα δάνειο μόνο για τόκους για να αγοράσετε περισσότερο σπίτι από ό, τι μπορείτε να αντέξετε οικονομικά τώρα, με την ελπίδα είτε να είναι σε θέση να το αντέξουν οικονομικά αργότερα είτε να αναχρηματοδοτήσει πριν από το ενδιαφέρον- μόνο η περίοδος λήγει, παίρνετε μεγάλο κίνδυνο, λένε οι δανειστές. Επιπλέον, σε αντίθεση με τα χρόνια των φούσκων κατοικιών, δεν μπορείτε να λάβετε υποψηφιότητα για υποθήκη μόνο βάσει ενδιαφέροντος, με βάση την ικανότητά σας να πραγματοποιείτε τις πληρωμές μόνο με τόκους. πρέπει να πληρούν τις προϋποθέσεις βάσει της ικανότητάς σας να κάνετε αργότερα τα υψηλότερα ποσά κεφαλαίου και τόκων.

Ακριβώς όπως τα δάνεια μόνο από τόκους μπορούν να έχουν νόημα για τους δανειολήπτες που αναμένουν αύξηση των εισοδημάτων τους, δεν έχουν νόημα για τους δανειολήπτες που δεν αναμένουν αύξηση των εισοδημάτων τους, όπως οι συνταξιούχοι. "Το δάνειο μόνο για τόκους είναι μια κακή ιδέα - μια τρομερή ιδέα - για όσους έχουν σταθερό εισόδημα", λέει ο Casey Fleming, αξιωματικός δανείου με το C2 Financial Corp στο Σαν Ντιέγκο και συγγραφέας του οδηγού δανείου: Πώς να πάρει την καλύτερη δυνατή υποθήκη . "Μόλις τελειώσει η περίοδος μόνο των τόκων, το δάνειο πρέπει να αναδιατυπωθεί και το άλμα στην πληρωμή με πλήρη ευρετηρίαση είναι τεράστιο. »

Πολλοί δανειολήπτες σκοπεύουν να χρησιμοποιήσουν ένα δάνειο με επιτόκιο μόνο ως βραχυπρόθεσμο εργαλείο το οποίο θα βγούν από την πώληση ή την αναχρηματοδότηση πριν η περίοδος που αφορά μόνο το ενδιαφέρον λήγει. Εάν δεν είστε εσείς, σκεφτείτε δύο φορές. Ο Ισχάκης λέει ότι όποιος δεν έχει στρατηγική εξόδου δεν πρέπει να θεωρεί ένα δάνειο που αφορά μόνο το ενδιαφέρον. Αν επιβαρύνεστε με ένα μακροπρόθεσμο δάνειο μόνο για τόκο, πιθανότατα θα πληρώσετε περισσότερα από όσα χρειάζεστε για την ιδιοκτησία σας. Ο συνδυασμός του χαρακτηριστικού που αφορά μόνο το ενδιαφέρον με ένα ρυθμιζόμενο επιτόκιο συνεπάγεται κίνδυνο του δανειολήπτη. Ένας ARM που αφορά μόνο τους τόκους είναι πιο ριψοκίνδυνος από ένα δάνειο σταθερού επιτοκίου μόνο με τόκους ή από ένα πλήρως αποσβεσμένο ARM. Όταν ένα δάνειο είναι πιο επικίνδυνο για εσάς, είναι επίσης πιο επικίνδυνο για το ίδρυμα δανεισμού, επειδή είναι πιο πιθανό να το αφήσετε να κρατάει την τσάντα. Περισσότερος κίνδυνος σημαίνει υψηλότερο επιτόκιο, οπότε θα πληρώσετε στην πραγματικότητα ένα υψηλότερο επιτόκιο για ένα ARM που αφορά μόνο το ενδιαφέρον από ό, τι για ένα πλήρως αποσβεσμένο ARM. Θα πληρώσετε χαμηλότερο επιτόκιο για ένα ARM που αφορά μόνο το ενδιαφέρον από ό, τι για ένα δάνειο σταθερού επιτοκίου βραχυπρόθεσμα, αλλά μακροπρόθεσμα θα πληρώσετε περισσότερα καθώς αυξάνεται το επιτόκιο μόνο του επιτοκίου ARM.

Τα επιτόκια πιθανότατα θα αυξηθούν στο μέλλον, επειδή βρίσκονται κοντά στο βράχο του βράχου σήμερα, οπότε πρέπει να υποθέσετε ότι η πληρωμή σας θα αυξηθεί όταν επαναρυθμιστούν.Αυτό που δεν μπορείτε να προβλέψετε είναι πόσο θα αυξηθεί η πληρωμή σας, καθώς δεν ξέρετε τι επιτόκια θα ισχύουν σε τρία, πέντε, επτά ή δέκα χρόνια. Αυτό κάνει τα δάνεια με επιτόκιο μόνο κακή επιλογή για όσους δεν αισθάνονται άνετα με τόσο μεγάλη αβεβαιότητα.

Η κατώτατη γραμμή

Οι υποθήκες IO θα πρέπει να προορίζονται για χρηματοοικονομικά σταθερούς και οικονομικά πιο εξελιγμένους δανειολήπτες », λέει η Whitney Fite, πρόεδρος της Angel Oak Home Loans στην Ατλάντα. Στη σωστή περίπτωση μπορούν να σας εξοικονομήσουν χρήματα και να σας βοηθήσουν να πετύχετε τους οικονομικούς στόχους σας. σε λανθασμένες περιπτώσεις μπορεί να είναι εξαιρετικά ακριβά και, σε χειρότερο σενάριο, να σας στείλουμε σε αποκλεισμό. (Για περισσότερες πληροφορίες, βλ.

5 τύποι κινδύνου υποθηκών για αποφυγή

.)