a:

Ο λόγος Sharpe και ο λόγος πληροφοριών είναι και τα δύο εργαλεία που χρησιμοποιούνται για την αξιολόγηση του ρυθμού απόδοσης του επενδυτικού χαρτοφυλακίου. Διαφέρουν στη βασική γραμμή έναντι της οποίας κάθε μέτρο, ή συγκρίνει, την απόδοση της επένδυσης.

Ο δείκτης Sharpe είναι ίσως το πιο ευρέως χρησιμοποιούμενο εργαλείο για την αξιολόγηση του αναπροσαρμοσμένου με τον κίνδυνο ρυθμού απόδοσης των επενδυτικών χαρτοφυλακίων. Αυτό συμβαίνει με τη σύγκριση της πραγματικής ή αναμενόμενης απόδοσης επένδυσης με την απόδοση μιας επένδυσης χωρίς κινδύνους, όπως τα έντοκα γραμμάτια του Ηνωμένου Βασιλείου. Συγκρίνει τα δύο ποσοστά απόδοσης, παράγοντας την τυπική απόκλιση για το επενδυτικό χαρτοφυλάκιο, για να παράσχει στον επενδυτή μια ιδέα για το πόσο πρόσθετο κέρδος λαμβάνει (αν υπάρχει) έναντι ανάλυσης για τον πρόσθετο κίνδυνο που συνδέεται με την επένδυση σε μετοχές.

Ο λόγος πληροφόρησης επιδιώκει επίσης να αξιολογήσει την προσαρμοσμένη ως προς τον κίνδυνο απόδοση σε σχέση με μια βασική επένδυση. Αντί για τη χρήση μιας επένδυσης χωρίς κινδύνους για λόγους σύγκρισης, ο δείκτης πληροφοριών μετράει συνήθως το ποσοστό απόδοσης ενός επενδυτικού χαρτοφυλακίου έναντι ενός δείκτη μετοχών αναφοράς. Το πιο συχνά χρησιμοποιούμενο σημείο αναφοράς είναι ο δείκτης S & P 500. Ο λόγος πληροφόρησης συγκρίνει τα ποσοστά απόδοσης της ενεργού διαχείρισης χαρτοφυλακίου, στα οποία ο επενδυτής ή ο διαχειριστής χαρτοφυλακίου κάνει τις συγκεκριμένες επενδυτικές αποφάσεις σχετικά με τα αποθέματα που θα αγοράσει, με το ποσοστό απόδοσης που θα πραγματοποιηθεί μέσω παθητικής διαχείρισης χαρτοφυλακίου, το αποτέλεσμα που θα ήταν επιτυγχάνεται εάν ένας επενδυτής επενδύσει όλα τα κεφάλαιά του σε ένα ταμείο δεικτών. Ο λόγος πληροφόρησης μπορεί επίσης να παράσχει ένδειξη της συνέπειας των επιδόσεων ενός χαρτοφυλακίου επενδύσεων. υποδεικνύει κατά πόσο το χαρτοφυλάκιο που διαχειρίζεται ενεργά υπερβαίνει κατά πολύ την παθητική διαχείριση χαρτοφυλακίου κατά ένα μικρό χρονικό διάστημα από μήνα σε μήνα ή αν υπερβαίνει ένα παθητικό επενδυτικό χαρτοφυλάκιο κατά ένα μεγάλο ποσό κατά τη διάρκεια μερικών μηνών του έτους.