κατανομές χαρτοφυλακίου για επενδυτικές επιλογές ελάχιστου κινδύνου, συμπεριλαμβανομένων των μετρητών, των χρηματαγορών, των πιστοποιητικών καταθέσεων (CD) και των ομολόγων. Στην κατηγορία των ομολόγων, τα βραχυπρόθεσμα ομόλογα υπάγονται στο ασφαλέστερο τέλος του φάσματος κινδύνου των χρεογράφων λόγω της μικρής διάρκειας τους και της επακόλουθης κατάστασης σχεδόν μετρητών. Η μικρότερη διάρκεια ή η ημερομηνία λήξης οδηγεί σε μικρότερο πιστωτικό κίνδυνο και μικρότερο κίνδυνο επιτοκίου, και οι δύο είναι επωφελείς για μια αυξανόμενη αγορά επιτοκίων. Οι επενδυτές μπορούν να κερδίσουν λίγο περισσότερο στις επενδύσεις βραχυπρόθεσμων ομολόγων από ό, τι κατέχουν μια θέση σε μετρητά ή ένα CD που εκδίδεται από μια τράπεζα. Ωστόσο, τα βραχυπρόθεσμα ομόλογα δεν παρέχουν εντυπωσιακές αποδόσεις με την πάροδο του χρόνου σε σύγκριση με τις ενδιάμεσες ή τις μακροπρόθεσμες ομολογίες.

Για τους συντηρητικούς επενδυτές, τα βραχυπρόθεσμα ομόλογα είναι ελκυστικά επειδή μειώνουν αποτελεσματικά το ποσό της μεταβλητότητας που υπάρχει σε ένα χαρτοφυλάκιο. Ενώ τα βραχυπρόθεσμα ομόλογα πληρούν έναν επενδυτικό στόχο διατήρησης κεφαλαίου, η διαφοροποίηση είναι απαραίτητη για την επίτευξη της βέλτιστης απόδοσης. Τα αμοιβαία κεφάλαια που επενδύουν σε βραχυπρόθεσμα ομόλογα παρέχουν αυτή τη διαφοροποίηση, παρέχοντας στους επενδυτές τη δυνατότητα να επενδύουν σε υψηλής ποιότητας βραχυπρόθεσμες ομολογίες σε διάφορους τύπους εκδοτών, βιομηχανιών και περιφερειών.

- <->

Το Ταμείο Επικρατείας Βραχυπρόθεσμης Επενδυτικής Βαθμολογίας

ιδρύθηκε το 1982, με στόχο την παροχή στους επενδυτές τρεχόντων εσόδων με έμφαση στη διατήρηση ελάχιστης μεταβλητότητας των τιμών. Οι διαχειριστές αμοιβαίων κεφαλαίων επενδύουν σημαντικό μέρος των περιουσιακών στοιχείων του αμοιβαίου κεφαλαίου σε τίτλους σταθερής απόδοσης υψηλής ποιότητας, με ελάχιστο όριο 80% σε τίτλους χρέους μικρής και μεσαίας κατηγορίας. Το ταμείο διαχειρίζεται σήμερα $ 53. 02 δισεκατομμύρια σε περιουσιακά στοιχεία των επενδυτών, και από τον Δεκέμβριο του 2015, έχει δημιουργήσει μια ετήσια απόδοση 10 ετών με 3,5%.

Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο προσφέρει διαφοροποίηση όσον αφορά την περιφερειακή έκθεση, την πιστωτική ποιότητα και τον τύπο των εκδοτών ομολόγων. Ενώ η πλειοψηφία των περιουσιακών στοιχείων του ταμείου επενδύονται στις Ηνωμένες Πολιτείες, το αμοιβαίο κεφάλαιο προβλέπει επίσης την έκθεση σε χρεωστικούς τίτλους στον Καναδά σε 3,73%, στην Αυστραλία σε 2,76%, στο Ηνωμένο Βασίλειο σε 2,75% και στις Κάτω Χώρες στις 2 02 %. Τα χρεόγραφα με πιστοληπτική διαβάθμιση Α συνιστούν τη μεγαλύτερη στάθμιση στο χαρτοφυλάκιο στο 34,60%, ακολουθούμενη από χρεόγραφα ονομαστικής αξίας AAA 27,04%, χρεόγραφα με ονομαστική βαθμολογία BBB 21,19% και χρεόγραφα ονομαστικής αξίας AA στα 14. 36%. Το αμοιβαίο κεφάλαιο επενδύει σήμερα σημαντικά σε εταιρικά θέματα, αποτελώντας 57,1% του επενδυτικού μίγματος, ακολουθούμενη από τιτλοποιήσεις 20,62% και κρατικά ομόλογα 8,9%.

Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο έχει αναλογία εξόδων 0,2%, αρκετά κάτω από το μέσο όρο της κατηγορίας. Οι επενδυτές μπορούν να αγοράσουν μετοχές χωρίς προκαταβολές φόρου πωλήσεων και δεν υπολογίζεται καμία χρέωση όταν εξαγοράζονται οι μετοχές.Απαιτείται ελάχιστη αρχική επένδυση ύψους $ 3,000.

Χαρτοφυλάκιο εκτεταμένης ποιότητας DFA σύντομης διάρκειας

Το χαρτοφυλάκιο διευρυμένης ποιότητας DFA βραχυπρόθεσμης ποιότητας δημιουργήθηκε τον Μάρτιο του 2009 και επιδιώκει να προσφέρει στους επενδυτές μέγιστη συνολική απόδοση από το σύμπαν των χρεωστικών τίτλων. Οι διαχειριστές αμοιβαίων κεφαλαίων επενδύουν τουλάχιστον το 80% του χαρτοφυλακίου σε τίτλους σταθερής απόδοσης που πιστεύεται ότι είναι ποιότητας επενδυτικής ποιότητας. Μέχρι το 25% των περιουσιακών στοιχείων του αμοιβαίου κεφαλαίου μπορεί να επενδυθεί σε κρατικά ομόλογα του Ηνωμένου Βασιλείου, γραμμάτια ή χαρτονομίσματα ή υποχρεώσεις χρεών από ομοσπονδιακές υπηρεσίες και όργανα. Το αμοιβαίο κεφάλαιο διαχειρίζεται $ 3. 96 δισεκατομμύρια περιουσιακά στοιχεία των επενδυτών και από τον Δεκέμβριο του 2015 προέκυψε πενταετή ετήσια απόδοση 1,9%.

Οι διαχειριστές των αμοιβαίων κεφαλαίων διαφοροποιούν τις συμμετοχές σε διάφορες περιοχές, εκδότες και ποιότητα. Το μεγαλύτερο μέρος του επενδυτικού μίγματος επικεντρώνεται στις Ηνωμένες Πολιτείες στο 69,27%, με πρόσθετη έκθεση στην Αυστραλία σε 4,49%, στον Καναδά σε 4,22%, στο Ηνωμένο Βασίλειο σε 3,3% και στη Γαλλία στις 3,22. %. Οι εταιρικοί εκδότες αποτελούν το 81,39% του χαρτοφυλακίου, με τίτλους κρατικού χρέους που ανέρχονται σε 8,4%. Ο μεγαλύτερος συντελεστής στάθμισης εντοπίζεται στα ομόλογα A με 37,74%, ακολουθούμενα από τίτλους με ονομαστική αξία BBB 28,05%, ομολογίες ονομαστικής αξίας 18,83% και τίτλους ονομαστικής αξίας ΑΑΑ 15,38%.

Το αμοιβαίο κεφάλαιο έχει δείκτη εξόδων 0,22%, το οποίο υπολείπεται του μέσου όρου της κατηγορίας και οι επενδυτές μπορούν να αγοράσουν μετοχές χωρίς προκαταβολή ή αναβολή χρεώσεων πώλησης. Δεν απαιτείται ελάχιστη αρχική επένδυση.

Ταμείο Fidelity Short Term Bond Fund

Το Fidelity Short Term Bond Fund έχει ημερομηνία έναρξης του Μαρτίου 1986 και το αμοιβαίο κεφάλαιο επιδιώκει να επιτύχει υψηλό επίπεδο τρέχοντος εισοδήματος για τους επενδυτές. Με διαφύλαξη του κεφαλαίου, οι διαχειριστές κεφαλαίων επενδύουν τουλάχιστον το 80% του χαρτοφυλακίου σε χρεωστικούς τίτλους επενδυτικής ποιότητας ή σε συμφωνία επαναγοράς τίτλων. Οι διαχειριστές των αμοιβαίων κεφαλαίων επικεντρώνονται στην παροχή ενός επενδυτικού μίγματος που παράγει ένα επιτόκιο παρόμοιο με το συνολικό επιτόκιο του Δείκτη Κυβερνητικών / Πιστωτικών Ομολόγων Barclays U. S. 1-3. Από την αρχή, το ταμείο έχει συσσωρεύσει $ 5. 32 δισεκατομμύρια περιουσιακά στοιχεία και από τον Δεκέμβριο του 2015 προέκυψε ετήσια επιστροφή ύψους 2 06%.

Ο επενδυτικός συνδυασμός περιλαμβάνει εγχώριους και ξένους εκδότες, με το 85,14% που κατέχουν στους εκδότες του Ηνωμένου Βασιλείου, το 28% στο Ηνωμένο Βασίλειο, το 1,96% στην Ιαπωνία και το 54% στον Καναδά. Οι χρεωστικοί τίτλοι εταιρειών διαμορφώνουν το 41,13% του χαρτοφυλακίου, ακολουθούμενες από τιτλοποιημένες εκδόσεις στο 29,4% και τις κρατικές εκδόσεις στις 20,33%. Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο επικεντρώνεται στην κατοχή ομολόγων ποιότητας με την επένδυση 48,6% στις μετοχές με ονομαστική αξία ΑΑΑ, ενώ παράλληλα προβλέπει την έκθεση σε ομολογίες ονομαστικής αξίας Α σε ποσοστό 29,66% και σε τίτλους ονομαστικής αξίας 14,6%.

Το αμοιβαίο κεφάλαιο έχει δείκτη δαπανών 0,45%, σύμφωνα με την πλειοψηφία των αμοιβαίων κεφαλαίων βραχυπρόθεσμων ομολόγων. Οι επενδυτές δεν χρεώνουν προκαταβολές ή αναβαλλόμενο φορτίο πωλήσεων και απαιτείται ελάχιστη αρχική επένδυση ύψους $ 2 500.

Ταμείο Αγοράς Βραχυπρόθεσμων Ομολόγων Schwab

Το Ταμείο Αγοράς Βραχυπρόθεσμων Ομολόγων της Schwab έχει ημερομηνία έναρξης του 1991 και οι διαχειριστές κεφαλαίων επιδιώκουν να παρέχουν στους επενδυτές υψηλό τρέχον εισόδημα.Αυτό το αμοιβαίο κεφάλαιο παρακολουθεί τις επιδόσεις του δείκτη κυβέρνησης / πίστωσης του Barclays στο Ηνωμένο Βασίλειο: 1-5 χρόνια επενδύοντας ένα σημαντικό ποσό του ενεργητικού του χαρτοφυλακίου σε χρεωστικούς τίτλους που βρίσκονται στο σημείο αναφοράς. Οι διαχειριστές αμοιβαίων κεφαλαίων επικεντρώνονται σε χρεόγραφα επενδυτικού βαθμού σε κατηγορίες σταθερού, μεταβλητού ή κυμαινόμενου επιτοκίου με διάφορες διάρκειες. Το αμοιβαίο κεφάλαιο διαχειρίζεται $ 389. 97 εκατομμύρια επενδυτικά περιουσιακά στοιχεία και από τον Δεκέμβριο του 2015 προέκυψε δεκαετή ετήσια απόδοση 1,69%.

Οι διαχειριστές αμοιβαίων κεφαλαίων επενδύουν το μερίδιο του χαρτοφυλακίου σε εγχώριους εκδότες, προσφέροντας ανοίγματα σε χρεωστικούς τίτλους στον Καναδά στο 1,61%, στη Γερμανία στο 1,37% και στο Ηνωμένο Βασίλειο στο 1, 03%. Οι κυβερνητικές εκδόσεις αποτελούν το 73,76% του συνολικού χαρτοφυλακίου, ακολουθούμενες από εταιρικές εκδόσεις στο 25,95%. Λόγω του ενδιαφέροντος του αμοιβαίου κεφαλαίου για την ποιότητα, το Ταμείο Αγοράς Βραχυχρόνιων Ομολόγων της Schwab επενδύει 71,6% των στοιχείων του ενεργητικού σε ομόλογα με αξιολόγηση ΑΑΑ, ακολουθούμενα από ομόλογα με ονομαστική βαθμολογία BBB 12,72%. 13% και τα ομόλογα με ονομαστική αξία στα 3.49%.

Το αμοιβαίο κεφάλαιο έχει αναλογία δαπανών 0,29% και οι επενδυτές δεν χρεώνουν ένα προκαταβολικό ή αναβαλλόμενο φορτίο πωλήσεων κατά το χρόνο ή την αγορά ή την εξαγορά. Απαιτείται ελάχιστη αρχική επένδυση $ 100.

Ταμείο Κεφαλαιαγοράς Nuveen

Το Ταμείο Κεφαλαιαγοράς Nuveen Short Term Bond Fund ιδρύθηκε τον Δεκέμβριο του 1992 και επιδιώκει να παρέχει στους επενδυτές τρέχον εισόδημα διατηρώντας παράλληλα τη βασική τους σταθερότητα. Οι διαχειριστές αμοιβαίων κεφαλαίων επενδύουν τουλάχιστον το 80% των στοιχείων του ενεργητικού του ταμείου σε κρατικά αξιόγραφα του Ηνωμένου Βασιλείου, τίτλους που εξασφαλίζονται με στεγαστικά στεγαστικά δάνεια (MBS), τίτλους που εξασφαλίζονται με περιουσιακά στοιχεία (ABS), υποχρεώσεις εταιρικού χρέους και δημοτικά ομόλογα. Από την αρχή, το ταμείο έχει συγκεντρώσει $ 680. 12 εκατομμύρια περιουσιακά στοιχεία και από τον Δεκέμβριο του 2015 προέκυψε ετήσια απόδοση 10 ετών με ετήσια απόδοση 2,9%.

Οι διαχειριστές των αμοιβαίων κεφαλαίων διαφοροποιούν τις συμμετοχές όσον αφορά την περιφερειακή έκθεση, τον τύπο του εκδότη και την αξιολόγηση των ομολόγων. Το μεγαλύτερο μέρος του χαρτοφυλακίου του αμοιβαίου κεφαλαίου επενδύεται σε εγχώριες εκμεταλλεύσεις, που αποτελούν το 89,99% του επενδυτικού μείγματος. Ωστόσο, παρέχεται έκθεση σε άλλες χώρες, συμπεριλαμβανομένου του Ηνωμένου Βασιλείου σε 2,48%, στον Καναδά σε 1,7%, στη Γαλλία σε 1,25% και στις Κάτω Χώρες σε 0,92%. Οι τιτλοποιημένες χρεωστικές συμμετοχές αποτελούν το 46,83% του χαρτοφυλακίου, ακολουθούμενη από στενές εταιρικές πράξεις σε 43,9%. Το Ταμείο Διεύθυνσης για τα Βραχυπρόθεσμα Γραμμάτια της Nuveen παρέχει ελάχιστη έκθεση σε κρατικά και δημοτικά ομόλογα. Τα ομόλογα με πιστοληπτική ικανότητα AAA ανέρχονται στο 30,1% του χαρτοφυλακίου, ακολουθούμενα από ομολογίες BBB 28,11%, ομολογίες ονομαστικής αξίας 20,70% και ομολογίες ονομαστικής αξίας ΑΑ 8,8%.

Ο λόγος εξόδων είναι 0. 71%, υψηλότερος από τον μέσο όρο της κατηγορίας. Οι επενδυτές επιβαρύνονται με προκαταβολικές πωλήσεις ύψους 2,25% με νέες αγορές μετοχών, αλλά δεν αξιολογούν αναβαλλόμενη χρέωση όταν εξαγοράζουν μετοχές. Απαιτείται ελάχιστη αρχική επένδυση ύψους $ 3,000.