Ίσως η μεγαλύτερη οικονομική αλλαγή που έρχεται με τη συνταξιοδότηση είναι η μετάβαση από τη συσσώρευση των νομισματικών περιουσιακών στοιχείων στη χρήση τους. Μόλις ολοκληρωθεί η φάση κερδοφορίας, ο συνταξιούχος εξαρτάται πλήρως από τις εγγυημένες συντάξεις όπως η Κοινωνική Ασφάλιση και τις αποδόσεις που παράγονται από τις επενδύσεις τους για επιβίωση. Πολλοί πελάτες με περιορισμένα περιουσιακά στοιχεία ανησυχούν πολύ για τη μη εξόφληση του εισοδήματός τους, ενώ άλλοι φοβούνται τη δυνατότητα να υποστούν σημαντικές απώλειες στις αγορές ή να υποστούν δαπάνες υγείας που δεν θα είναι σε θέση να αντέξουν οικονομικά.

Χρηματοοικονομικές στρατηγικές

Το πρώτο και πιο λογικό βήμα που μπορείτε να κάνετε ως οικονομικός σύμβουλος είναι να εξετάσετε το χαρτοφυλάκιο του πελάτη σας και να αξιολογήσετε το ύψος του κινδύνου που εκτίθενται. Και ενώ τουλάχιστον ένα μέρος του ενεργητικού τους θα έπρεπε πιθανότατα να βρίσκεται σε μετοχές σε αυτό το σημείο, θα πρέπει να προσέξετε προσεκτικά τον κίνδυνο απορρόφησης που λαμβάνουν με τις μη εγγυημένες συμμετοχές τους.

Ο κίνδυνος αυτός μετράται με βάση τον χρόνο που θα χρειαζόταν ο πελάτης να ανακάμψει από μια σημαντική ζημία στην αγορά και συχνά υπολογίζεται βάσει της τελευταίας μείζονος μείωσης της τιμής μιας συγκεκριμένης επένδυσης ή δείκτη . Άλλοι τύποι κινδύνων, όπως ο πληθωρισμός, ο κίνδυνος επιτοκίου και ο κίνδυνος επανεπένδυσης, θα πρέπει επίσης να αξιολογούνται για να εξασφαλιστεί ότι ταιριάζουν με τους στόχους του πελάτη και την ανοχή του κινδύνου. (Για περισσότερες πληροφορίες:

Πώς οι οικονομικοί σύμβουλοι μπορούν να βοηθήσουν τους επενδυτές .)

Πολλοί σύμβουλοι επέλεξαν να χωρίσουν τα χαρτοφυλάκια των συνταξιούχων πελατών τους σε χωριστά τμήματα, ώστε να μπορούν να διαχειρίζονται κάθε τμήμα αποτελεσματικότερα. Το πρώτο τμήμα του ενεργητικού τους προορίζεται για τρέχουσα χρήση και επενδύεται σε ασφαλή και ρευστά μέσα, όπως ένα ταμείο χρηματαγοράς, ένα προνομιούχο μετοχικό κεφάλαιο ή ένα αμοιβαίο κεφάλαιο σταθερής αξίας. Αυτό το τμήμα θα πρέπει να είναι αρκετά μεγάλο στις περισσότερες περιπτώσεις για να καλύψει τα βασικά έξοδα διαμονής του πελάτη για τουλάχιστον ένα χρόνο.

Ο επόμενος τομέας είναι πολύ μεγαλύτερος και μπορεί να κατέχει επαρκείς πόρους για να καλύψει τον πελάτη για ίσως μια δεκαετία ζωής. Αυτά τα χρήματα επενδύονται επίσης συντηρητικά, αλλά πιθανώς με έναν λιγότερο ρευστό τρόπο. Τα εταιρικά ομόλογα, τα εξασφαλισμένα κεφάλαια δανείων και άλλα παρόμοια μέσα μπορεί να είναι κατάλληλα εδώ, καθώς και οι προσφορές κεφαλαίου και τα αμοιβαία κεφάλαια υψηλής κερδοφορίας ή τα ETF. Τα υπόλοιπα στοιχεία ενεργητικού στη συνέχεια επενδύονται στον τελικό τομέα, ο οποίος συνήθως επικεντρώνεται περισσότερο στην ανάπτυξη. Ο τομέας αυτός έχει σχεδιαστεί για να παρέχει αντιστάθμιση του πληθωρισμού και θα επενδύει σε κοινά αποθέματα και αποθέματα αμοιβαίων κεφαλαίων και ETF και άλλες πιο επιθετικές συμμετοχές που περιέχουν κίνδυνο αγοράς. Αυτό το ταμείο χρησιμοποιείται για να αντικαταστήσει το δεύτερο τμήμα αφού τελειώσει και ελπίζω ότι δεν θα εξαντληθεί σε αυτό το σημείο. (Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε: Εξηγήστε την αντιστάθμιση του χαρτοφυλακίου σε Πελάτες .)

Ασφάλειες

Οι πελάτες που έχουν καλές πιθανότητες να ζήσουν στα τέλη της δεκαετίας του '80 ή αργότερα μπορούν επίσης να είναι καλοί υποψήφιοι για συμβάσεις προσόδου. Αυτά τα οχήματα μπορούν να παρέχουν εγγυημένο εισόδημα κατά τη διάρκεια ζωής, αν η σύμβαση είτε ακυρωθεί είτε ο πελάτης αγοράσει και ενεργοποιήσει έναν εγγυημένο εισόδημα εισοδήματος εισοδήματος. Η τελευταία επιλογή είναι συχνά πιο δημοφιλής στις μέρες μας, διότι εξακολουθεί να επιτρέπει στον πελάτη περιορισμένη πρόσβαση στην αρχή της σύμβασης σε πολλές περιπτώσεις. Η ασφάλιση μακροζωίας είναι μια άλλη εναλλακτική λύση που μπορεί να προσφέρει σημαντικά εγγυημένα εισοδήματα σε πελάτες στα επόμενα έτη. Παρόλο που αυτή η επιλογή μπορεί να είναι δαπανηρή, μπορεί επίσης να μειώσει σημαντικά τον αριθμό των ετών κατά τα οποία ένας πελάτης πρέπει να επεκτείνει τις αποταμιεύσεις αποχώρησης. Όσοι μπορούν να λάβουν μακροχρόνια περίθαλψη μπορούν επίσης να ξέρουν ευκολότερα, γνωρίζοντας ότι οι ενδεχόμενες δαπάνες τους για την υγειονομική περίθαλψη πιθανόν να είναι περιορισμένες (βλέπε Πώς οι συμβούλοι μπορούν να βοηθήσουν στην αντιμετώπιση του κινδύνου μακροζωίας

προς τα εκπεστέα όρια της πολιτικής τους. Πολλά ασφαλιστήρια συμβόλαια ζωής που πωλούνται τώρα έχουν επιταχύνει και τους επιβάτες των παροχών που θα πληρώνουν ένα όφελος για κρίσιμες ασθένειες, αναπηρίες και μακροχρόνια περίθαλψη. Οι πελάτες που εξακολουθούν να είναι ασφαλισμένοι από ιατρική άποψη μπορεί να είναι σοφοί να αγοράσουν μία από αυτές τις πολιτικές εάν τα οικογενειακά ιστορικά τους δείχνουν ένα πρότυπο κάλυψης σε μία ή περισσότερες από αυτές τις περιοχές. Συναισθηματική Υποστήριξη

Κάθε έμπειρος σύμβουλος γνωρίζει ότι ένα μέρος της δουλειάς του είναι να παίζει ψυχίατρο για τους πελάτες σε ορισμένες περιπτώσεις. Εκείνοι που αγωνίζονται με τις συναισθηματικές πτυχές της μετάβασης συχνά αντιμετωπίζουν περισσότερες από μία απλές ανησυχίες για το αν θα είναι σε θέση να πληρώσουν τους λογαριασμούς τους. Επειδή οι πελάτες εισέρχονται τώρα σε μια φάση όπου πρόκειται να αποκομίσουν άμεσα καρπούς από τις προηγούμενες προσπάθειές τους, θα βιώσουν συχνά μια περίοδο προβληματισμού και αξιολόγησης της ικανότητάς τους να παρέχουν στον εαυτό τους. Οι οικονομικές δυσκολίες μπορούν να οδηγήσουν σε χαμηλή αυτοεκτίμηση, αισθήματα ανεπάρκειας και απογοήτευσης και άλλα συμπτώματα που μπορεί να απαιτούν συμβουλευτική από επαγγελματία ή πνευματικό σύμβουλο.

Σε ορισμένες περιπτώσεις, οι πελάτες μπορούν να προσπαθήσουν να αντισταθμίσουν τις οικονομικές τους αδυναμίες, παίρνοντας υπερβολικό ή πολύ μικρό κίνδυνο στα χαρτοφυλάκιά τους ή κάνοντας μεγάλες αγορές που δεν μπορούν να αντέξουν οικονομικά σε μια προσπάθεια να «αποδείξουν» ότι μπορούν να το κάνουν. Εκείνοι που κάνουν σαφώς παράλογες αποφάσεις ίσως χρειαστεί να προωθηθούν στην εξέταση της σκέψης τους προκειμένου να τους αποτρέψουν να διαταράξουν τα οικονομικά τους μέλλοντα. ( ) Η κατώτατη γραμμή

Βοηθώντας τους πελάτες να μεταβαίνουν στην τελική μείζονα φάση της ζωής τους απαιτεί μπορεί να είναι μία από τις πιο προκλητικές πτυχές του επαγγέλματος του χρηματοοικονομικού σχεδιασμού. Φυσικά, ένα σωστά κατασκευασμένο χαρτοφυλάκιο συνταξιοδότησης και επαρκής ασφαλιστική κάλυψη είναι απαραίτητα συστατικά αυτής της διαδικασίας, αλλά βοηθώντας τους πελάτες να αντιμετωπίσουν τους βασικούς τους φόβους και συναισθήματα μπορεί να είναι πολύ πιο δύσκολο σε ορισμένες περιπτώσεις.Για περισσότερες πληροφορίες σχετικά με τον τρόπο με τον οποίο μπορείτε να βοηθήσετε τους πελάτες σας να αντιμετωπίσουν αυτή την αλλαγή, επισκεφθείτε την ιστοσελίδα του Financial Planning Association στο www. fpanet. org. (Για περισσότερες πληροφορίες: Κλείσιμο της συνταξιοδότησης; Διαβάστε αυτές τις συμβουλές .)