Το Able Lending είναι μια εκκίνηση που βασίζεται στο Austin και έχει ως στόχο να εξυπηρετήσει ένα τμήμα της αγοράς που έχει πέσει μέσα από τις ρωγμές. Οι συνιδρυτές Will Davis και Evan Baehr αποκαλούν το τμήμα "Fortune 5 million", οι μικρές επιχειρήσεις που λένε ότι "παράγουν δισεκατομμύρια έσοδα και απασχολούν το 49% του εργατικού δυναμικού μας", αλλά συχνά δυσκολεύονται να εξασφαλίσουν πίστωση, .

Όπως δείχνει το παραπάνω διάγραμμα, ο δανεισμός σε μικρές επιχειρήσεις έχει μειωθεί. Οι πλατφόρμες δανεισμού από ομοτίμους αποτελούν μέρος αυτού του ελλείμματος: μεταξύ τους, Λέσχη δανεισμού (LC LCLendingClub Corp.5,46-6,67% Δημιουργήθηκε με Highstock 4. 2. 6 ), Prosper, SoFi, Zopa και RateSetter που εκδόθηκαν πάνω από $ 2. 5 δισεκατομμύρια δάνεια στις Ηνωμένες Πολιτείες και το Ηνωμένο Βασίλειο κατά το τέταρτο τρίμηνο του 2014. Ωστόσο, υπάρχει μια τεράστια ομάδα ειδικευμένων μικρών επιχειρήσεων που δεν μπορούν να βρουν πίστωση. Ο ικανός πιστεύει ότι μπορεί να τους φτάσει.

Το μοντέλο Hybrid Peer-to-Business

μπορεί να δανειστεί μεταξύ των 25, 000 και των 250, 000 δολλαρίων σε μικρές επιχειρήσεις για περίοδο ενός έως τριών ετών, σε ποσοστά που κυμαίνονται από 8% έως 16%. Χρεώνουν 3% τέλη προέλευσης, αλλά δεν επιβάλλουν ποινή για την έγκαιρη αποπληρωμή του δανείου. Οι αποπληρωμές πραγματοποιούνται σε μηνιαίες δόσεις. Ο οφειλέτης πρέπει να έχει τεθεί σε λειτουργία τουλάχιστον έξι μήνες πριν υποβάλει αίτηση και να λάβει τουλάχιστον 50.000 δολάρια σε έσοδα.

Αυτή η διευθέτηση θα μπορούσε να χτυπήσει το τμήμα δανείων στην τράπεζα του τσιμεντοκονία σας ως ένα κομμάτι γενναιόδωρο, ίσως μάλιστα αφελές, αλλά όχι αλλοδαπό στον καθιερωμένο τρόπο να κάνει τα πράγματα. Εκτός από αυτό: οι οφειλέτες πρέπει να εξασφαλίσουν το 25% του κεφαλαίου από υποστηρικτές που γνωρίζουν προσωπικά, είτε φίλους, οικογενειακούς ή αφοσιωμένους πελάτες. Στη συνέχεια μπορεί να χρηματοδοτήσει το υπόλοιπο 75%.

Οι υποστηρικτές πρέπει να είναι μεταξύ τριών και πέντε και μόνο οι μισοί μπορούν να είναι μέλη της οικογένειας. Το Able επιβεβαιώνει την προσωπική σχέση του υποστηρικτή με τον ιδιοκτήτη της μικρής επιχείρησης, πιθανώς μέσω των κοινωνικών μέσων (βλ. Παρακάτω). Η ιδέα είναι να αποδειχθεί ότι ο δανειολήπτης μπορεί να προσλάβει μια μικρή ομάδα ανθρώπων που πιστεύουν στη βιωσιμότητα της επιχείρησης και είναι πρόθυμοι να κάνουν ένα σημαντικό οικονομικό στοίχημα σε αυτό.

Το μοντέλο του Able είναι ξεχωριστό από την προσέγγιση δανεισμού πλήθους που απασχολεί το Lending Club και άλλους, καθώς ο δανειολήπτης δεν παίρνει $ 25 εδώ, $ 100 από δεκάδες ή εκατοντάδες ανθρώπους, αλλά $ 6, 250 έως $ 62, 500 από τρία έως πέντε άτομα. Είναι ένας συμβιβασμός μεταξύ του δανεισμού πλήθους και του θεσμικού μοντέλου, στον οποίο ένας μη καθορισμένος δανειολήπτης στο κατώτατο σημείο ενός πιστωτικού κύκλου πρέπει είτε να πληρώσει υπερβολικά επιτόκια είτε να βρει έναν εγγυητή.

Οι πελάτες μπορούν να εξοφλήσουν τις αποπληρωμές τους, παρέχοντας σαφείς όρους και νομική δομή για να καθησυχάσουν τους υποστηρικτές. Φυσικά, οι οφειλέτες μπορούν πάντοτε να χρεοκοπούν, οπότε η Able έχει την πρώτη αξίωση για την ανάκτηση της επένδυσής της. Εάν όλα πάνε όπως έχει προγραμματιστεί, οι υποστηρικτές λαμβάνουν πληρωμές τόκων για τα πρώτα τρία τέταρτα της θητείας, ενώ το Able επιστρέφεται. το τελευταίο τρίμηνο, μόλις αποπληρωθεί πλήρως το Able, οι υποστηρικτές παίρνουν πίσω το κεφάλαιο τους ενώ οι πληρωμές τόκων μειώνονται.

Κοινωνικά Μέσα

Το Able χρησιμοποιεί πολλά από τα εργαλεία του δανειστικού εμπορίου για να αξιολογήσει τα ζωτικά στοιχεία μιας επιχείρησης: τα έσοδα, το μικτό περιθώριο, το καθαρό εισόδημα, τον τρέχοντα δείκτη, τον γρήγορο δείκτη, κάλυψη. Ότι η εταιρεία τροφοδοτεί αυτές τις μετρήσεις σε έναν "αλγόριθμο μηχανικής μάθησης εκπαιδευμένο σε ιστορικά δεδομένα" μιλάει με τα διαπιστευτήριά της. Αλλά το Able ενσωματώνει επίσης ένα σημείο δεδομένων που οι δανειστές έχουν αγνοήσει ως επί το πλείστον μέχρι τώρα: την παρουσία των κοινωνικών μέσων ενημέρωσης του δανειολήπτη.

"Αυτό δεν είναι τεράστιο", σύμφωνα με την ιστοσελίδα της Able, η οποία τονίζει ότι η προθυμία των φίλων και της οικογένειας να επενδύσουν στην επιχείρηση του δανειολήπτη αποτελεί το κύριο μέλημα. Ωστόσο, με την εμφάνιση της, η εταιρεία έχει αναπτύξει μια εξελιγμένη μέθοδο σύνδεσης των αναζητήσεων, των συμπαθειών, των εικόνων και των μετοχών με την κυκλοφορία. Ο προγραμματιστής Shayan Mohanty παρέχει μια περιγραφή (περνώντας από την απογοητευτική τεχνική χωρίς να ξεπερνά το άκρο) για το πώς τα δεδομένα των κοινωνικών μέσων μπορούν να συνδεθούν με την κίνηση των ποδιών.

Αυτή η καινοτομία θα μπορούσε να προσφέρει πολύτιμες γνώσεις και να βοηθήσει να μειώσει το ποσοστό αθέτησης, αλλά πιθανώς το έργο Mohanty που δημοσιεύτηκε στο Gihub δεν είναι το βασικό πλεονέκτημα του ανταγωνιστικού πλεονεκτήματος της εταιρείας.

Επένδυση

Επειδή οι υποψήφιοι πρέπει να γνωρίζουν προσωπικά τον δανειολήπτη, το Able δεν είναι ανοικτό για να επενδύσει κανείς. Ούτε οι περισσότεροι άνθρωποι μπορούν να το χρησιμοποιήσουν, όπως ίσως ένας άλλος δανειστής από ομοτίμους, να αφήσουν ένα μικρό κομμάτι εξοικονόμησης και να προσθέσουν κάποια διαφοροποίηση στο συνολικό τους χαρτοφυλάκιο. Τουλάχιστον, κάθε επένδυση πρέπει να ανέρχεται σε $ 1, 250 (25% του ελάχιστου δανείου $ 25, 000, το οποίο είναι $ 6, 250, διαιρούμενο κατά 5, ο μέγιστος αριθμός υποστηρικτών), σε σύγκριση με το $ 25. Λόγω αυτών των προβληματισμών, η επίτευξη διαφοροποίησης μέσω του Able απαιτεί τόσο σημαντικό χρηματικό κεφάλαιο όσο και σημαντικό κοινωνικό κεφάλαιο με τη μορφή αξιόπιστων, επιχειρηματικών φίλων και οικογενειών.

Από την άλλη πλευρά, επιτρέπει σε εκείνους που έχουν επιχειρηματικούς φίλους και οικογένεια να επενδύσουν στις επιχειρήσεις τους αποφεύγοντας τουλάχιστον μερικές από τις παγίδες. Able παρέχει μια νομική δομή έτσι ώστε τα μέρη να μην πρέπει να προχωρήσουν στην εντελώς ανεπίσημη διαδρομή, να διακινδυνεύσουν παρεξηγήσεις από τη γραμμή, ούτε να καταπνίξουν την αμοιβαία καλή τους θέληση φέρνοντας δικηγόρους και λογιστές στο μίγμα.

Το στοιχείο προσωπικής σχέσης αφαιρεί επίσης μεγάλο μέρος της αδιαφάνειας από το δανεισμό από ομοτίμους. Ο όμιλος Lending Club και SoFi έχουν αρχίσει να συνδυάζουν πολλαπλά δάνεια με τίτλους, οι οποίοι με τη σειρά τους έχουν προσελκύσει μεγαλύτερους θεσμικούς επενδυτές. Αυτή η αυξημένη ρευστότητα ανταποκρίνεται στις ανησυχίες των ρυθμιστικών αρχών που απορρέουν από την πιστωτική κρίση, αλλά ο κίνδυνος είναι ότι τα δανειακά δάνεια θα συνδέονται με τα καλά, δημιουργώντας εκ νέου ορισμένες από τις συνθήκες που οδήγησαν στην κρίση. Με τον Able, δεν γνωρίζετε μόνο την επιχείρηση που υποστηρίζετε, ξέρετε το άτομο πίσω από αυτό.

Η κατώτατη γραμμή

Το Able είναι μέρος του δανειστή, μέρος της πλατφόρμας χορήγησης δανείων από ομοτίμους, βασιζόμενος στις προσωπικές συνδέσεις του δανειολήπτη για να δημιουργήσει αξιοπιστία και να μοιραστεί τον κίνδυνο. Παρέχει μια πλατφόρμα για τους φίλους και την οικογένεια να δανείζουν ο ένας τον άλλον με μεγαλύτερη σαφήνεια από ό, τι οι ανεπίσημες ρυθμίσεις.Δεν επιτρέπει την παροχή κερδοσκοπικών επενδύσεων από πλατφόρμες δανεισμού από τους πολίτες. Αντίθετα, στηρίζεται στην "σοφία των πλήθους" με διαφορετικό τρόπο, αναλύοντας τα δεδομένα των κοινωνικών μέσων ενημέρωσης για να καθορίσει τη βιωσιμότητα μιας επιχείρησης.