Η Fidelity Investments έχει γίνει μία από τις μεγαλύτερες εταιρείες διαχείρισης επενδύσεων στον κόσμο. Από τις 30 Σεπτεμβρίου 2015, η εταιρεία διαθέτει πάνω από 24 εκατομμύρια λογαριασμούς ατομικών επενδυτών συνολικού ύψους περίπου 5 τρισεκατομμυρίων δολαρίων. Ο Edward Johnson II ίδρυσε την εταιρεία που εδρεύει στη Βοστώνη το 1946. Σήμερα, η εταιρεία διοικείται από την εγγονή του, Abigail Johnson, που έχει πάρει την Fidelity στην επόμενη γενιά με μεγάλη επιτυχία. Η Fidelity προσφέρει μια ποικιλία επενδυτικών προϊόντων που περιλαμβάνουν αμοιβαία κεφάλαια, χρηματιστήρια που διαπραγματεύονται σε χρηματιστήρια (ETF) και διαχειριζόμενους λογαριασμούς. Μεταξύ των αμοιβαίων κεφαλαίων, η Fidelity προσφέρει πολλά διαφορετικά κεφάλαια κατανομής περιουσιακών στοιχείων. Τα κεφάλαια κατανομής περιουσιακών στοιχείων είναι μεγάλες επιλογές για τους επενδυτές που αναζητούν ένα πολύ διαφοροποιημένο χαρτοφυλάκιο με συνεχή διαχείριση με βάση τις ιδιαίτερες ανάγκες τους και την ανοχή κινδύνου.

Ταμεία στόχου

Η Fidelity διαθέτει 12 διαφορετικά κονδύλια για την ημερομηνία στόχου στη σειρά Freedom. Κάθε αμοιβαίο κεφάλαιο έχει ένα αντίστοιχο έτος που συνδέεται με το όνομά του, κυμαινόμενο από το 2005 έως το 2060. Η στρατηγική ημερομηνίας στόχου επιτρέπει σε έναν επενδυτή να επιλέξει κεφάλαια με βάση την αναμενόμενη ημερομηνία συνταξιοδότησης. Καθώς πλησιάζει η ημερομηνία αυτή, το ταμείο γίνεται αυτόματα πιο συντηρητικό. Αυτά τα κεφάλαια έχουν ετήσιες δαπάνες που κυμαίνονται από 0,6 έως 0,76%. Τα κεφάλαια με ημερομηνία προορισμού θεωρούνται ταμεία κεφαλαίων, καθώς αποτελούνται από πολλές άλλες στρατηγικές αμοιβαίων κεφαλαίων από την Fidelity.

Το πιο συντηρητικό αμοιβαίο κεφάλαιο στη σύνθεση είναι το αμοιβαίο κεφάλαιο Freedom 2005. Αυτό το ταμείο έχει σχεδιαστεί για τους σημερινούς συνταξιούχους που επιθυμούν ένα πιο σταθερό χαρτοφυλάκιο. Επί του παρόντος, το κεφάλαιο επενδύεται σε 28% εγχώριες μετοχές, 11% στις διεθνείς μετοχές και το υπόλοιπο σε ομόλογα και κεφάλαια χρηματαγοράς.

Αντίθετα, το πιο επιθετικό ταμείο στη σύνθεση είναι το Ταμείο Freedom 2060. Αυτό το ταμείο απευθύνεται σε νεότερους επενδυτές που σκοπεύουν να συνταξιοδοτηθούν μεταξύ 2058 και 2063. με έναν ορίζοντα λίγων δεκαετιών, αυτοί οι επενδυτές μπορούν να ανεχθούν υψηλότερο επίπεδο κινδύνου. Το αμοιβαίο κεφάλαιο είναι επί του παρόντος υπέρβαρο στα εγχώρια κεφάλαια, με πάνω από το 65% να επενδύεται σε αυτή την κατηγορία στοιχείων ενεργητικού. Το αμοιβαίο κεφάλαιο έχει 28% στα διεθνή μετοχικά κεφάλαια και το υπόλοιπο 7% σε ομόλογα και αγορές χρήματος. Μπορεί να έχει καλύτερα μακροπρόθεσμα αποτελέσματα από τα πιο συντηρητικά ταμεία, αλλά έχει επίσης μεγαλύτερη αστάθεια.

Ταμεία κινδύνου στόχου

Σε αντίθεση με τα κεφάλαια που προορίζονται για συγκεκριμένες χρονικές περιόδους, η Fidelity προσφέρει κεφάλαια ειδικά για την ανοχή κινδύνου ενός επενδυτή αντί για την ηλικία του επενδυτή. Στο πλαίσιο της σειράς Target Risk υπάρχουν επτά διαφορετικά κεφάλαια για τους επενδυτές, που κυμαίνονται από 20 έως 85% που επενδύονται στα ίδια κεφάλαια. Το συντηρητικότερο από αυτά τα κεφάλαια είναι ο Διαχειριστής περιουσιακών στοιχείων 20%. Για δείκτη εξόδων 0,3%, το αμοιβαίο κεφάλαιο έχει συνολικά 20% σε μετοχές (13% εγχώριες και 7% διεθνείς). Το υπόλοιπο ποσό διαιρείται σε ομόλογα με 53% και κεφάλαια χρηματαγοράς στο 27%.Πρόκειται για ένα σχετικά σταθερό ταμείο που έχει μικρή αξία.

Οι επενδυτές που μπορούν να ανεχθούν υψηλότερο επίπεδο κινδύνου και να θέλουν την μεγαλύτερη ανάπτυξη θα πρέπει να επιλέξουν Asset Manager 85%. Επί του παρόντος, το κεφάλαιο επενδύεται σε 54% εγχώριες μετοχές και 31% σε διεθνείς μετοχές. Το υπόλοιπο 15% επενδύεται σε ομόλογα και αγορά χρήματος. Από την ίδρυσή της το 1999, το ταμείο υπερέβη το S & P 500 με μέση ετήσια απόδοση 5,32% (έναντι 4,91%). Το ταμείο αυτό παρέχει μακροπρόθεσμη ανάπτυξη και διαφοροποιημένο χαρτοφυλάκιο.

Ταμείο Ανταλλαγής Εισοδήματος

Αντί να χρησιμοποιεί μόνο ανοχή κινδύνου ή ηλικία ως βαρόμετρο για τις ανάγκες ενός πελάτη, η Fidelity δημιούργησε τα κεφάλαια αντικατάστασης εισοδήματος. Αυτά τα κεφάλαια συνδυάζουν την τεχνογνωσία της Fidelity σε επαγγελματικά διαχειριζόμενα χρήματα με τακτικές συστηματικές αναλήψεις. Κάθε αμοιβαίο κεφάλαιο έχει αντίστοιχο χρονικό ορίζοντα που κυμαίνεται από το 2018 έως το 2042. Αυτές οι ημερομηνίες πληρώνουν το μηνιαίο εισόδημα των επενδυτών και αποπληρώνουν την αρχική επένδυση την ημερομηνία του ορίζοντα. Το αμοιβαίο κεφάλαιο του 2018 καταβάλλει στους επενδυτές το υψηλότερο ποσό διανομής, δεδομένου ότι στόχος του είναι να αποπληρώσει το κύριο μέρος των κερδών κατά τα επόμενα δύο χρόνια.

Αντίθετα, το 2042 αμοιβαίο κεφάλαιο έχει τη μακρύτερη διάρκεια και την μικρότερη πληρωμή διανομής. Αυτό το ταμείο έχει σχεδιαστεί για να καταβάλλει μηνιαία κατανομή κατά τα επόμενα 26 χρόνια, αυξάνοντας αργά και διατηρώντας το ρυθμό με τον πληθωρισμό. Αυτά τα κεφάλαια έχουν δείκτη δαπανών που κυμαίνεται από 0,27 έως 0,68%, αλλά εξακολουθούν να θεωρούνται ανέξοδοι για ένα καλά διαχειριζόμενο χαρτοφυλάκιο κατανομής περιουσιακών στοιχείων, το οποίο είναι προσαρμοσμένο σε έναν εισοδηματικό επενδυτή.