α:

Τα χρηματιστήρια που διαπραγματεύονται στο χρηματιστήριο (ETF) πληρώνουν το πλήρες μέρισμα που συνοδεύει τα αποθέματα που τηρούνται στα ταμεία. Για το σκοπό αυτό, τα περισσότερα ΕΤΑ πληρώνουν τα μερίσματα ανά τρίμηνο κρατώντας όλα τα μερίσματα που καταβάλλονται από τα υποκείμενα μετοχές κατά τη διάρκεια του τριμήνου και τα καταβάλλουν στους μετόχους σε αναλογική βάση.

Εάν υπάρχουν 100 μετοχές ενός ETF σε κυκλοφορία και ένας επενδυτής κατέχει 10 μετοχές αυτού του ETF, θα κατέχει το δικαίωμα στο 10% των συνολικών μερισμάτων που κερδίζει το ETF. Εάν το ΕΙΕΕ απαρτίζεται από πέντε υποκείμενα αποθέματα που πληρώνουν μερίσματα, το συνολικό ποσό αυτών των τριμηνιαίων μερισμάτων θα τοποθετηθεί σε μια ομάδα και θα διανεμηθεί στους μετόχους αυτού του ΕΙΕΕ ανά μετοχή.

Εάν τα πέντε μετοχές που πληρώνουν μερίσματα καταβάλλουν κάθε ένα τριμηνιαίο μέρισμα ύψους $ 1 και το ETF κατέχει 10 μετοχές από κάθε μέρισμα που πληρώνει, τα συνολικά μερίσματα που θα κερδίσει το ETF θα είναι 50 δολάρια ανά τρίμηνο. Το ΕΙΕΕ θα διανείμει αυτά τα 50 δολάρια στους ιδιοκτήτες του ΕΙΕΕ. Ο επενδυτής που ανήκε σε 10 μετοχές του ETF θα κερδίσει τριμηνιαία πληρωμή μερίσματος ύψους $ 5, δεδομένου ότι κατέχει το 10% του ETF και έχει δικαίωμα στο 10% του συνόλου των μερισμάτων που κερδίζει.

Υπάρχουν δύο τύποι μερισμάτων τα οποία ένα ΕΙΕΕ μπορεί να πληρώσει: τα μερίσματα που πληρούν τις προϋποθέσεις και τα μη καταρτισμένα. Τα εγκεκριμένα μερίσματα πληρούν τις προϋποθέσεις για μακροπρόθεσμα κεφαλαιακά κέρδη και το υποκείμενο απόθεμα πρέπει να διατηρείται για περισσότερο από 60 ημέρες πριν από την ημερομηνία αποκοπής του μερίσματος. Τα μη ειδικευμένα μερίσματα φορολογούνται με βάση το συνηθισμένο φορολογικό συντελεστή του επενδυτή. Το συνολικό ποσό των μη ειδικευμένων μερισμάτων που κατέχει ένα ΕΙΕΕ ισούται με το συνολικό ποσό μερισμάτων μείον το συνολικό ποσό των μερισμάτων που αντιμετωπίζονται ως ειδικευμένα μερίσματα.