Οι επενδυτές δεν συμφωνούν σε μεγάλο βαθμό, αλλά συμφωνούν ότι η παραγωγή χρημάτων στην αγορά έρχεται με μια σταθερή στρατηγική που βασίζεται σε ένα σύνολο κανόνων. Σκεφτείτε για μια στιγμή τις πρώτες μέρες σας ως επενδυτής. Αν είστε σαν πολλοί, πήγατε με πολύ λίγη γνώση των αγορών. Όταν αγοράσατε, δεν γνωρίζατε ακόμη και ποια ήταν η εξάπλωση και πούλησατε είτε πολύ νωρίς εάν δείτε κέρδος ή πολύ αργά αν το απόθεμά σας πέσει σε αξία. Εάν ο μόνος κανόνας επένδυσης σας ήταν να μην ακολουθείτε κανενός είδους κανόνες, ίσως απογοητευτείτε από τα αποτελέσματά σας μέχρι στιγμής.

-

TUTORIAL: Ανάλυση Ανάλυση Οικονομικών Καταστάσεων

Εάν δεν έχετε τη δική σας προσεκτικά κατασκευασμένη σουίτα επενδυτικών κανόνων, τώρα είναι η ώρα να το κάνετε και το καλύτερο μέρος για να ξεκινήσετε είναι να ζητήσει από τους ανθρώπους που είχαν επιτυχία στην επενδυτική σταδιοδρομία τους. Δεν βρήκαμε μόνο άτομα που μπορούν να διεκδικήσουν επιτυχία, βρήκαμε έξι από τους πιο επιτυχημένους επενδυτές στην ιστορία. (Επομένως, αποφασίσατε τελικά να αρχίσετε να επενδύετε, αλλά τι πρέπει να βάλετε στο χαρτοφυλάκιό σας;)

- Να είστε υπομονετικοί με τις κερδοφόρες συναλλαγές, να είστε εξαιρετικά ανυπόμονοι με την απώλεια των συναλλαγών. Θυμηθείτε ότι είναι αρκετά πιθανό να κάνετε μεγάλα ποσά συναλλαγών / επενδύσεων εάν είμαστε «σωστοί» μόνο το 30% του χρόνου, καθώς οι απώλειές μας είναι μικρές και τα κέρδη μας είναι μεγάλα. " - Dennis Gartman

Ο Dennis Gartman ξεκίνησε να δημοσιεύει το γράμμα The Gartman Letter το 1987. Πρόκειται για ένα καθημερινό σχόλιο των παγκόσμιων κεφαλαιαγορών που παραδίδεται σε αμοιβαία κεφάλαια, χρηματιστηριακές εταιρίες, αμοιβαία κεφάλαια και εμπορικές επιχειρήσεις σε όλο τον κόσμο κάθε πρωί. Ο κ. Gartman είναι επίσης καταξιωμένος έμπορος και συχνός προσκεκλημένος στα χρηματοπιστωτικά δίκτυα.

Ο κανόνας που περιγράφει παραπάνω αναφέρεται σε ένα πλήθος λαθών που κάνουν οι νέοι επενδυτές. Πρώτον, αφήστε τα κέρδη να τρέξουν. Μην πουλάτε στο πρώτο σημάδι των κερδών. Δεύτερον, μην αφήνετε ένα χαμένο εμπόριο να ξεφύγει. Οι επενδυτές που κάνουν χρήματα στις αγορές είναι εντάξει χάνοντας λίγα χρήματα σε ένα εμπόριο, αλλά δεν είναι εντάξει χάνοντας πολλά χρήματα.

Όπως επισημαίνει ο κ. Gartman, δεν χρειάζεται να έχετε δίκιο μια πλειοψηφία του χρόνου. Αυτό που είναι πιο σημαντικό είναι να αφήσετε ένα νικηφόρο εμπόριο να τρέξει και να βγείτε από ένα χαμένο εμπόριο γρήγορα. Τα χρήματα που κάνετε για τις κερδοφόρες συναλλαγές θα ξεπεράσουν πολύ τις χαμένες συναλλαγές.

"Είναι πολύ καλύτερο να αγοράσετε μια θαυμάσια εταιρεία σε δίκαιη τιμή από μια δίκαιη εταιρεία σε μια θαυμάσια τιμή" - Warren Buffett

Ο Warren Buffett θεωρείται ευρέως ως ο πιο επιτυχημένος επενδυτής στην ιστορία. Όχι μόνο είναι ένας από τους πλουσιότερους ανθρώπους στον κόσμο, αλλά έχει επίσης την οικονομική ακρόαση πολλών προέδρων και παγκόσμιων ηγετών σε όλο τον κόσμο. Όταν ο κ. Buffett μιλάει, οι παγκόσμιες αγορές κινούνται με βάση τα λόγια του.

κ. Ο Buffett είναι επίσης γνωστός ως παραγωγός δάσκαλος. Η ετήσια επιστολή του προς τους επενδυτές στην εταιρεία του, Berkshire Hathaway, χρησιμοποιείται σε μαθήματα χρηματοδότησης κολλεγίων στα μεγαλύτερα και πιο αναγνωρισμένα πανεπιστήμια. κ. Ο Buffett δίνει δύο βασικές συμβουλές στον επενδυτή: Κατά την αξιολόγηση μιας εταιρείας, εξετάστε την ποιότητα της εταιρείας και την τιμή. Η ποιότητα της εταιρείας είναι πιο σημαντική και απαιτεί να κατανοείτε τους ισολογισμούς, να ακούτε τις κλήσεις διάσκεψης και να έχετε εμπιστοσύνη στη διοίκηση. Μόνο αφού έχετε εμπιστοσύνη στην ποιότητα της εταιρείας θα πρέπει να αξιολογηθεί η τιμή. Σύμφωνα με τον κ. Buffett, αν η ποιότητα της επιχείρησης είναι υψηλή, μην περιμένετε να το αγοράσετε σε τιμές ευκαιρίας. Εάν η εταιρεία δεν είναι εταιρεία ποιότητας, μην το αγοράζετε επειδή η τιμή είναι χαμηλή. Οι εταιρίες παζαρίσματος συχνά παράγουν αποτελέσματα από το καλάθι αγορών. Μερικές φορές οι καλές εταιρείες έχουν κακό αποθέματα και όταν το βλέπετε αυτό, σκάστε βαθύτερα στην έρευνά σας. Αν η εταιρεία εξακολουθεί να φαίνεται καλή, αγοράστε την. (Για να μάθετε περισσότερα, ανατρέξτε στο Τι είναι το Επενδυτικό στυλ του Warren Buffett

.)

"Σας αρέσει πολύ ένα συγκεκριμένο απόθεμα; οι [επενδυτικές] ιδέες δεν πρέπει να διαφοροποιούνται μακριά σε μια άσκοπη λήθη. " - Bill Gross

Ο Bill Gross είναι ο επικεφαλής επενδυτικός υπάλληλος της PIMCO και διαχειρίζεται το Ταμείο Συνολικών Επιστροφών PIMCO, ένα από τα μεγαλύτερα ομόλογα του κόσμου.

κ. Ο κανόνας "ακαθάριστος" μιλά για τη διαχείριση χαρτοφυλακίου. Ένας παγκόσμιος κανόνας που οι περισσότεροι νέοι επενδυτές γνωρίζουν είναι η διαφοροποίηση ή η μη ενσωμάτωση όλων των επενδυτικών κεφαλαίων σας σε ένα όνομα. Η διαφοροποίηση είναι ένας καλός κανόνας, αλλά επίσης μειώνει τα κέρδη σας όταν μια από τις επιλογές σας κάνει μια μεγάλη κίνηση ενώ άλλα ονόματα δεν το κάνουν. Η απόκτηση χρημάτων στην αγορά αφορά επίσης τις πιθανότητες που βασίζονται σε εξαντλητική έρευνα. Διατηρήστε πάντα μετρητά στο λογαριασμό σας για τις ευκαιρίες που χρειάζονται λίγο περισσότερο κεφάλαιο και μην φοβάστε να ενεργήσετε όταν πιστεύετε ότι η έρευνά σας δείχνει έναν πραγματικό νικητή.

«Πάμε να πληγωθεί, αλλά είμαι μακροπρόθεσμος επενδυτής» - Prince Alwaleed Bin Talal

Μπορεί να μην έχετε ακούσει ποτέ για τον πρίγκιπα Alwaleed Bin Talal, αλλά είναι γνωστός στον επενδυτικό κόσμο. Ένας επενδυτής από τη Σαουδική Αραβία, ίδρυσε την Royal Holding Company. Αν κάποιος είχε λόγο να πανικοβληθεί, είναι αυτός. Πριν από τη μεγάλη ύφεση, κατείχε το 14,9% της Citigroup σε τιμή πολύ υψηλότερη από την τιμή μετά την ύφεση. Εκτός αυτού, οι επενδύσεις του στην ακίνητη περιουσία στην Ινδία έχασε σημαντική αξία μετά την ύφεση του 2009.

Όταν οι άλλοι μπορεί να έχουν πουλήσει, ο πρίγκιπας Alwaleed Bin Talal έχει κάνει ό, τι πολλοί από τους καλύτερους επενδυτές έχουν κάνει για να συγκεντρώσουν τα πλούτη τους: Κρατήστε το απόθεμα για μεγάλο χρονικό διάστημα, παίρνοντας μεγάλα γεγονότα της αγοράς έξω από την εικόνα και συλλέγοντας ένα μέρισμα ενώ περιμένουν.

Είναι καλό να κάνετε συναλλαγές με μετοχές βραχυπρόθεσμα ή μεσοπρόθεσμα, αλλά το μεγαλύτερο μέρος του χαρτοφυλακίου σας θα πρέπει να επενδύεται σε πιο μακροπρόθεσμες συμμετοχές.

«Μάθετε σε αυτή την επιχείρηση … Αν θέλετε έναν φίλο, πάρτε ένα σκυλί». - Carl Icahn

Ο Carl Icahn είναι επενδυτής ιδιωτικών μετοχικών κεφαλαίων και επιχειρηματίας σύγχρονης ημέρας, αγοράζει μεγάλα μερίδια σε εταιρείες και προσπαθεί να πάρει δικαιώματα ψήφου για να αυξήσει την αξία των μετόχων. Ορισμένες από τις εκμεταλλεύσεις του έχουν συμπεριλάβει Time Warner, Yahoo, Clorox και Blockbuster Video.

κ. Ο Icahn έχει κάνει το δίκαιο μερίδιο των εχθρών του με την πάροδο των ετών, αλλά οι επενδυτές δεν πρέπει να λαμβάνουν τις συμβουλές του αυστηρά όσον αφορά τις διαπροσωπικές σχέσεις. Πόσες φορές στο επενδυτικό σας παρελθόν έχετε διαβάσει ένα άρθρο, παρακολουθήσατε μια αναφορά ειδήσεων ή πήρατε μια συμβουλή από έναν αξιόπιστο φίλο για το επόμενο καυτό απόθεμα και χάσατε χρήματα; (Ας ελπίσουμε ότι ποτέ δεν ενεργήσατε σε ένα ανεπιθύμητο e-mail που σας έστειλε σχετικά με μια μεγάλη μετοχή πενών.)

Υπάρχει μόνο μία συμβουλή που πρέπει να ενεργήσετε: Η δική σας εξαντλητική έρευνα βασισμένη σε γεγονότα (όχι απόψεις) που προέρχονται από αξιόπιστες πηγές. Άλλες συμβουλές μπορούν να εξεταστούν και να επαληθευθούν, αλλά δεν πρέπει να είναι ένας μόνο λόγος για τη διάθεση χρημάτων.

"Είμαι πεπεισμένος ότι όλη αυτή η φτώχεια στο Μεξικό και στη Λατινική Αμερική, όπως συμβαίνει στην Κίνα, είναι η ευκαιρία να αναπτυχθεί. Είναι μια ευκαιρία για επένδυση" -Carlos Slim

Ο άλλος από τους πλουσιότερους ανθρώπους στον κόσμο, ο Carlos Slim, κατέχει εκατοντάδες εταιρείες και έχει βάση εργαζομένων άνω των 250.000. Το απόσπασμά του παραπάνω αντιπροσωπεύει μια νοοτροπία που διαθέτουν οι καλύτεροι επενδυτές. Δεν εξετάζουν τι συμβαίνει τώρα. Μελετώντας τη δυναμική μιας επιχείρησης ή μιας ολόκληρης οικονομίας και πώς αλληλεπιδρά με τους ανταγωνιστές της, οι μεγάλοι επενδυτές επενδύουν τώρα για αυτό που θα συμβεί αργότερα. Πάντα σκέφτονται. Αν κοιτάτε τώρα ή προσπαθείτε να πηδήξετε στη μόδα μιας επένδυσης που έχει ήδη βραχυπρόθεσμα κέρδη, πιθανότατα χάσατε τη μεγάλη κίνηση. Προσπαθήστε να βρείτε τον επόμενο μεγάλο νικητή, αλλά πάντα να αγκυροβολήσετε το χαρτοφυλάκιό σας με μεγάλες εταιρείες που έχουν μακρά ιστορία σταθερής ανάπτυξης.

-

Η κατώτατη γραμμή
Τώρα που έχετε διαβάσει για έναν από τους κανόνες των επενδυτών αυτών, ήρθε η ώρα να γίνετε μαθητής αυτών των επενδυτών και να μάθετε από τις εμπειρίες τους. Κάθε ένας από αυτούς τους επενδυτές είναι γνωστός ως σπουδαστές των αγορών, καθώς και ηγέτες. Καθώς αρχίζετε να εφαρμόζετε τους νέους κανόνες σας και δεσμεύεστε να τους ακολουθείτε, ακόμη και όταν το μυαλό σας δεν σας λέει όχι, θα δείτε τα κέρδη να αρχίζουν να ταιριάζουν. Ίσως θα κάνετε αυτή τη λίστα με τους θρυλικούς επενδυτές κάποια μέρα. (Τα πέντε αυτά ποιοτικά μέτρα επιτρέπουν στους επενδυτές να συνάπτουν συμπεράσματα σχετικά με μια εταιρεία που δεν είναι εμφανή στον ισολογισμό.