Υπάρχουν βασικές οδηγίες για να βοηθήσουν τους ανθρώπους να δημιουργήσουν τα σχέδια συνταξιοδότησης. Αυτές οι κατευθυντήριες γραμμές μπορούν είτε να αποτελέσουν τη βάση μιας αυτοκατευθυνόμενης επενδυτικής στρατηγικής συνταξιοδότησης είτε μπορούν να χρησιμοποιηθούν για να βοηθήσουν στην καθοδήγηση της επενδυτικής διαδικασίας ενός εξωτερικού χρηματοοικονομικού επαγγελματία. (Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε το σεμινάριο μας: Σχέδια Συνταξιοδότησης .)

1. Τι είναι ο χρονικός σας ορίζοντας;

Η τρέχουσα ηλικία και η αναμενόμενη ηλικία συνταξιοδότησης δημιουργούν την αρχική βάση μιας αποτελεσματικής στρατηγικής συνταξιοδότησης. Κατ 'αρχάς, όσο μεγαλύτερο είναι το διάστημα μεταξύ του σήμερα και της συνταξιοδότησης, τόσο υψηλότερο είναι το επίπεδο κινδύνου που μπορεί να αντέξει το χαρτοφυλάκιό του. Εάν είστε νέος και έχετε 30 και πλέον έτη μέχρι τη συνταξιοδότησή σας, θα πρέπει να διαθέτετε το μεγαλύτερο μέρος του ενεργητικού σας σε πιο επικίνδυνες κινητές αξίες όπως τα αποθέματα. Αν και θα υπάρξει μεταβλητότητα, σε μεγάλες χρονικές περιόδους οι μετοχές ξεπερνούν τα υπόλοιπα χρεόγραφα, όπως τα ομόλογα.

Επιπλέον, χρειάζεστε επιστροφές που ξεπερνούν τον πληθωρισμό, ώστε όχι μόνο να αυξήσετε τα χρήματά σας συνολικά, αλλά και τη μελλοντική αγοραστική σας δύναμη. (Τα ομόλογα έχουν πραγματικά ξεπεράσει τα αποθέματα τα τελευταία 10 χρόνια.) Για να διαβάσετε περισσότερα, δείτε: Αποκτήστε το: Ομόλογα χτυπά τα αποθέματα μετά από όλα .)

Σε γενικές γραμμές, οι ηλικιωμένοι είστε, να επικεντρωθεί στη διατήρηση του εισοδήματος και του κεφαλαίου. Αυτό σημαίνει υψηλότερη κατανομή σε χρεόγραφα όπως τα ομόλογα, τα οποία δεν θα σας δώσουν τις αποδόσεις των μετοχών, αλλά θα είναι λιγότερο ασταθής και θα προσφέρει το εισόδημα που μπορείτε να χρησιμοποιήσετε για να ζήσετε.

Επίσης, θα έχετε λιγότερες ανησυχίες σχετικά με τον πληθωρισμό. Ένας 64χρονος που σχεδιάζει να αποσυρθεί το επόμενο έτος δεν έχει τα ίδια ζητήματα σχετικά με τον πληθωρισμό, όπως ένας πολύ νεότερος επαγγελματίας που μόλις εισήλθε στο εργατικό δυναμικό.

"Ο πληθωρισμός είναι σαν ένα βελανίδι. Ξεκινάει μικρό, αλλά με αρκετό χρόνο μπορεί να μετατραπεί σε μια δυνατή δρυς. Όλοι έχουμε ακούσει - και θέλουμε - σύνθετη ανάπτυξη στα χρήματά μας. Λοιπόν, ο πληθωρισμός είναι σαν την «σύνθετη αντι-ανάπτυξη», καθώς διαβρώνει την αξία των χρημάτων σας. Ένας φαινομενικά μικρός ρυθμός πληθωρισμού 3% θα υποβαθμίσει την αξία των αποταμιεύσεών σας κατά 50% σε περίπου 24 χρόνια. Δεν φαίνεται πολύ χρόνο κάθε χρόνο, αλλά με αρκετό χρόνο έχει τεράστιο αντίκτυπο », λέει ο Christopher Hammond, οικονομικός σύμβουλος και ιδρυτής του RetirementPlanningMadeEasy. com στην Σαβάννα, Τεν.

Τρίτον, αν και συνήθως συνιστάται να ξεκινήσει ο προγραμματισμός για συνταξιοδότηση σε νεαρότερη ηλικία, τα νεαρά άτομα δεν αναμένεται να εκτελούν το ίδιο είδος δέουσας επιμέλειας όσον αφορά τις εναλλακτικές λύσεις για τη συνταξιοδότηση, όπως κάποιος που βρίσκεται στη δική του στα μέσα της δεκαετίας του '40.

Επίσης, θα πρέπει να διαλύσετε το σχέδιο συνταξιοδότησης σε πολλαπλά συστατικά. Ας πούμε ότι ένας μεγαλύτερος γονέας θέλει να συνταξιοδοτηθεί σε δύο χρόνια, να πληρώσει για την εκπαίδευση του παιδιού του όταν γυρίζει 18 και μετακομίζει στη Φλόριντα. Από τη σκοπιά του σχηματισμού ενός σχεδίου συνταξιοδότησης, η επενδυτική στρατηγική θα κατανεμηθεί σε τρεις περιόδους: δύο χρόνια μέχρι τη συνταξιοδότηση (οι εισφορές εξακολουθούν να γίνονται στο σχέδιο). εξοικονόμηση και πληρωμή για το κολέγιο. και που ζουν στη Φλόριντα (τακτικές αναλήψεις για κάλυψη των εξόδων διαβίωσης).Ένα πρόγραμμα συνταξιοδότησης πολλαπλών σταδίων πρέπει να ενσωματώνει διάφορους χρονικούς ορίζοντες μαζί με τις αντίστοιχες ανάγκες ρευστότητας για τον καθορισμό της βέλτιστης στρατηγικής κατανομής. Θα πρέπει επίσης να αναπροσαρμόζετε το χαρτοφυλάκιό σας με την πάροδο του χρόνου καθώς αλλάζει ο χρονικός ορίζοντας σας.

Το πιο σημαντικό, αρχίστε να προγραμματίζετε τη συνταξιοδότηση το συντομότερο δυνατό. Ίσως να μην νομίζετε ότι λίγα δολάρια εδώ ή εκεί στην δεκαετία του 20 σας σημαίνουν πολύ, αλλά η δύναμη της σύνθεσης θα κάνει ότι αξίζει πολύ περισσότερο από τη στιγμή που το χρειάζεστε. (Το μέλλον μπορεί να φανεί μακριά, αλλά τώρα είναι η κατάλληλη στιγμή για να το σχεδιάσετε.

5 Κανόνες Σχεδιασμού Συνταξιοδότησης για Πρόσφατους Αποφοίτους .) 2. Ποιες είναι οι δαπάνες σας;

Η κατοχή ρεαλιστικών προσδοκιών σχετικά με τις συνήθειες μετά την συνταξιοδότηση θα σας βοηθήσει να καθορίσετε το απαιτούμενο μέγεθος του χαρτοφυλακίου συνταξιοδότησης. Οι περισσότεροι ισχυρίζονται ότι μετά την αποχώρησή τους οι ετήσιες δαπάνες τους θα ανέλθουν στο 70% έως το 80% του ποσού που δαπανήθηκαν στο παρελθόν. Μια τέτοια υπόθεση αποδεικνύεται συχνά μη ρεαλιστική, ειδικά εάν η υποθήκη δεν έχει εξοφληθεί ή εάν προκύψουν απρόβλεπτα ιατρικά έξοδα.

"Προκειμένου οι συνταξιούχοι να έχουν αρκετή εξοικονόμηση για συνταξιοδότηση, πιστεύω ότι ο λόγος θα πρέπει να είναι πιο κοντά στο 100%", λέει ο David G. Niggel, CFP®, Key Wealth Partners, LLC, στο Lancaster, Pa. το κόστος ζωής αυξάνεται κάθε χρόνο - ιδιαίτερα τα έξοδα ιατροφαρμακευτικής περίθαλψης. Οι άνθρωποι ζουν περισσότερο και θέλουν να ευδοκιμήσουν στη συνταξιοδότηση. Οι συνταξιούχοι χρειάζονται περισσότερο εισόδημα για μεγαλύτερο χρονικό διάστημα, γι 'αυτό θα πρέπει να εξοικονομήσουν και να επενδύσουν ανάλογα. "

Δεδομένου ότι, εξ ορισμού, οι συνταξιούχοι δεν εργάζονται πλέον για οκτώ ή περισσότερες ώρες την ημέρα, έχουν περισσότερο χρόνο για να ταξιδέψουν, να επισκεφτούν τα αξιοθέατα, να ψωνίσουν και να ασχοληθούν με άλλες δαπανηρές δραστηριότητες. Οι ακριβείς στόχοι δαπανών συνταξιοδότησης συμβάλλουν στη διαδικασία σχεδιασμού καθώς οι περισσότερες δαπάνες στο μέλλον απαιτούν πρόσθετες οικονομίες σήμερα.

"Ένας από τους παράγοντες - αν όχι το μεγαλύτερο - στη μακροβιότητα του χαρτοφυλακίου συνταξιοδότησης είναι το ποσοστό απόσυρσής σας. Έχοντας μια ακριβή εκτίμηση για το ποια θα είναι τα έξοδά σας κατά τη συνταξιοδότηση, θα είναι τόσο σημαντική, διότι θα επηρεάσει πόσο αποχωρείτε κάθε χρόνο και πώς επενδύετε το λογαριασμό σας. Εάν υποτιμάτε τα έξοδά σας, υπερβαίνετε εύκολα το χαρτοφυλάκιό σας ή εάν υπερτιμάτε τα έξοδά σας, μπορείτε να διακινδυνεύσετε να μην ζήσετε το είδος του τρόπου ζωής που θέλετε κατά τη συνταξιοδότηση ", λέει ο Kevin Michels, CFP®, οικονομικός προγραμματιστής με τον Medicus Wealth Planning στο Draper, Γιούτα.

Η μέση διάρκεια ζωής ατόμων αυξάνεται και υπάρχουν πίνακες αναλογιστικών επιβαρύνσεων για την εκτίμηση των ποσοστών μακροζωίας ατόμων και ζευγαριών (αυτό αναφέρεται ως κίνδυνος μακροζωίας). Επιπλέον, μπορεί να χρειαστείτε περισσότερα χρήματα από ό, τι νομίζετε εάν θέλετε να αγοράσετε ένα σπίτι ή να χρηματοδοτήσετε την εκπαίδευση των παιδιών σας μετά τη συνταξιοδότηση. Οι δαπάνες αυτές πρέπει να ληφθούν υπόψη στο συνολικό σχέδιο συνταξιοδότησης. Θυμηθείτε να ενημερώσετε το σχέδιό σας μία φορά το χρόνο για να είστε βέβαιοι ότι ακολουθείτε την οικονομία σας.

"Η ακρίβεια σχεδιασμού συνταξιοδότησης μπορεί να βελτιωθεί με τον προσδιορισμό και την εκτίμηση των δραστηριοτήτων πρόωρης συνταξιοδότησης, την καταμέτρηση των απροσδόκητων δαπανών στη μεσαία αποχώρηση και την πρόβλεψη για το ποια αν τα έξοδα ιατρικής συνταξιοδότησης", ανέφερε ο Alex Whitehouse, AIF®, CRPC®, CWS®, και Διευθύνων Σύμβουλος, Whitehouse Wealth Management, στο Βανκούβερ, Wash.

3. Ποιος είναι ο συντελεστής απόδοσης μετά το φόρο που χρειάζεστε;

Μόλις καθοριστούν οι αναμενόμενοι χρονικοί ορίζοντες και απαιτήσεις δαπανών, ο συντελεστής απόδοσης μετά το φόρο πρέπει να υπολογιστεί για να εκτιμηθεί η σκοπιμότητα του χαρτοφυλακίου που παράγει το απαιτούμενο εισόδημα. Το απαιτούμενο ποσοστό απόδοσης άνω του 10% (προ φόρων) είναι συνήθως μια μη ρεαλιστική προσδοκία, ακόμη και για μακροπρόθεσμες επενδύσεις. Καθώς μεγαλώνετε, αυτό το όριο επιστροφής μειώνεται, καθώς τα χαρτοφυλάκια χαμηλού κινδύνου συνταξιοδότησης αποτελούνται κατά κύριο λόγο από τίτλους σταθερού εισοδήματος χαμηλής απόδοσης.

Εάν, για παράδειγμα, ένα άτομο έχει χαρτοφυλάκιο συνταξιοδότησης αξίας 400.000 δολαρίων και εισοδηματικές ανάγκες ύψους $ 50.000, χωρίς φόρους και διατήρηση του υπολοίπου του χαρτοφυλακίου, βασίζεται σε υπερβολική απόδοση. για τη συνταξιοδότηση. Ένα βασικό πλεονέκτημα του σχεδιασμού για συνταξιοδότηση σε νεαρή ηλικία είναι ότι το χαρτοφυλάκιο μπορεί να αναπτυχθεί για να διασφαλίσει ένα ρεαλιστικό ποσοστό απόδοσης. Χρησιμοποιώντας ένα ακαθάριστο λογαριασμό επενδύσεων συνταξιοδότησης ύψους $ 1, 000, 000, η ​​αναμενόμενη απόδοση θα ήταν πολύ πιο λογική 5%.

Ανάλογα με τον τύπο του λογαριασμού συνταξιοδότησης που κρατάτε, οι αποδόσεις των επενδύσεων συνήθως φορολογούνται. Ως εκ τούτου, ο πραγματικός συντελεστής απόδοσης πρέπει να υπολογίζεται με βάση την επιβολή φόρου μετά τη φορολογία. Ωστόσο, ο καθορισμός της φορολογικής κατάστασής σας κατά τη στιγμή που θα αρχίσετε να αποσύρετε τα κεφάλαια είναι ένα κρίσιμο στοιχείο της διαδικασίας προγραμματισμού συνταξιοδότησης.

4. Ποια είναι η ανοχή σας σε κινδύνους και ποιες ανάγκες πρέπει να αντιμετωπιστούν;

Είτε είστε εσείς ή ένας επαγγελματίας διαχειριστής χρημάτων που είναι υπεύθυνος για τις επενδυτικές αποφάσεις, μια σωστή κατανομή χαρτοφυλακίου που εξισορροπεί τις ανησυχίες για τους κινδύνους αποστροφής και επιστροφής είναι αναμφισβήτητα το πιο σημαντικό βήμα στον προγραμματισμό συνταξιοδότησης. Πόσο μεγάλος είναι ο κίνδυνος να αναλάβετε για να εκπληρώσετε τους στόχους σας; Θα πρέπει να αφαιρεθούν κάποια εισοδήματα σε ομολογιακά δάνεια χωρίς κίνδυνο για τις απαιτούμενες δαπάνες;

Θα πρέπει να βεβαιωθείτε ότι είστε άνετοι με τους κινδύνους που παίρνετε στο χαρτοφυλάκιό σας και να ξέρετε τι είναι απαραίτητο και τι είναι πολυτέλεια. Αυτό πρέπει να συζητηθεί σοβαρά όχι μόνο με τον οικονομικό σας σύμβουλο, αλλά και με τα μέλη της οικογένειάς σας.

«Μην είστε ένας« μικροδιαχειριστής »που αντιδρά στο καθημερινό θόρυβο της αγοράς», λέει ο Craig L. Israelsen, Ph. D., σχεδιαστής του 7Twelve Portfolio στο Springville της Γιούτα. "Οι« ελικόπτερο »επενδυτές τείνουν να υπερεκτιμούν τα χαρτοφυλάκιά τους. Όταν τα διάφορα αμοιβαία κεφάλαια του χαρτοφυλακίου σας έχουν ένα κακό έτος - προσθέστε περισσότερα χρήματα σε αυτά. Είναι ένα είδος γονικής μέριμνας: Το παιδί που χρειάζεται την αγάπη σας το αξίζει περισσότερο. Τα χαρτοφυλάκια είναι παρόμοια: Το αμοιβαίο κεφάλαιο που είστε δυσαρεστημένοι με το τρέχον έτος μπορεί να είναι ο καλύτερος χρόνος του επόμενου έτους - οπότε μην το διασώσετε. "

" Οι αγορές θα περάσουν από μακρούς κύκλους πάνω και κάτω και αν επενδύετε χρήματα δεν θα χρειαστεί να αγγίξετε για 40 χρόνια, μπορείτε να αντέξετε οικονομικά να δείτε την αξία του χαρτοφυλακίου σας να αυξάνεται και να πέφτει με αυτούς τους κύκλους. Όταν η αγορά μειωθεί,

αγοράζουν - μην πουλάτε. Αρνούνται να παραδώσουν τον πανικό. Εάν τα πουκάμισα πήγαν προς πώληση, 20% έκπτωση, θα θέλατε να αγοράσετε, έτσι; Γιατί δεν τα αποθέματα εάν έβλεπαν 20% έκπτωση;"Λέει ο John R. Frye, CFA, επικεφαλής επενδυτικός διευθυντής, Crane Asset Management, LLC, στο Beverly Hills, Καλιφόρνια 5. Ποιοι είναι οι στόχοι προγραμματισμού κτημάτων σας;

"Ο σχεδιασμός κτημάτων θα ποικίλλει κατά τη διάρκεια της ζωής ενός επενδυτή. Από νωρίς, ζητήματα όπως οι πληρεξούσιοι και οι διαθήκες είναι απαραίτητες. Μόλις ξεκινήσετε μια οικογένεια, μια εμπιστοσύνη μπορεί να είναι κάτι που γίνεται ένα σημαντικό συστατικό του οικονομικού σας σχεδίου. Αργότερα στη ζωή, πώς θα θέλατε τα χρήματά σας να εκταμιευθούν θα είναι υψίστης σημασίας όσον αφορά το κόστος και τους φόρους. Η συνεργασία με έναν δικηγόρο σχεδιασμού ακίνητης περιουσίας μπορεί να σας βοηθήσει να προετοιμάσετε και να διατηρήσετε αυτή την πτυχή του συνολικού οικονομικού σας σχεδίου », λέει ο Mark Hebner, ιδρυτής και πρόεδρος, Index Fund Advisors, Inc., στο Irvine, Καλιφόρνια, και συγγραφέας του" Ευρετηρίου Κεφάλαια: Το πρόγραμμα ανάκαμψης 12 βημάτων για ενεργούς επενδυτές. "

Η ασφάλεια ζωής είναι επίσης ένα σημαντικό μέρος της διαδικασίας προγραμματισμού συνταξιοδότησης. Έχοντας ένα σωστό σχέδιο περιουσίας και μια ασφαλιστική κάλυψη ζωής διασφαλίζει ότι τα περιουσιακά σας στοιχεία διανέμονται με τον τρόπο που επιλέγετε και ότι οι αγαπημένοι σας δεν θα βιώσουν οικονομικές δυσκολίες μετά τον θάνατό σας. Μια προσεκτικά περιγραφεί θα συμβάλλει επίσης στην αποφυγή μιας δαπανηρής και συχνά μακράς διαδικασίας απονομής. Παρόλο που ο σχεδιασμός ακινήτων πρέπει να αποτελεί μέρος του σχεδιασμού συνταξιοδότησης, κάθε πτυχή απαιτεί την εμπειρογνωμοσύνη διαφόρων ειδικών σε αυτό το συγκεκριμένο πεδίο.

Ο φορολογικός σχεδιασμός είναι επίσης ένα σημαντικό μέρος της διαδικασίας προγραμματισμού ακινήτων. Εάν ένα άτομο επιθυμεί να εγκαταλείψει περιουσιακά στοιχεία σε μέλη της οικογένειάς του ή σε φιλανθρωπικό ίδρυμα, πρέπει να συγκριθούν οι φορολογικές επιπτώσεις είτε της χορήγησης των παροχών είτε της μεταβίβασής τους μέσω της διαδικασίας κληρονομίας. Μια κοινή προσέγγιση επενδύσεων σε συνταξιοδοτικά προγράμματα βασίζεται στην παραγωγή αποδόσεων που ανταποκρίνονται σε ετήσια διορθωμένα από τον πληθωρισμό έξοδα διαβίωσης, διατηρώντας παράλληλα την αξία του χαρτοφυλακίου. το χαρτοφυλάκιο μεταφέρεται στη συνέχεια στους δικαιούχους του αποθανόντος. Θα πρέπει να συμβουλευτείτε έναν φορολογικό σύμβουλο για να καθορίσετε το σωστό σχέδιο για το άτομο.

Η κατώτατη γραμμή

Ο προγραμματισμός της συνταξιοδότησης θα πρέπει να επικεντρωθεί στα προαναφερθέντα πέντε βήματα: καθορισμός χρονικών οριζόντων, εκτίμηση των δαπανών, υπολογισμός των απαιτούμενων επιστροφών μετά φόρων, αξιολόγηση ανοχής κινδύνου έναντι αναγκών για κατανομή χαρτοφυλακίου και προγραμματισμός περιουσίας. Αυτά τα βήματα παρέχουν γενικές οδηγίες σχετικά με τις διαδικασίες που απαιτούνται για να βελτιώσετε τις πιθανότητές σας για επίτευξη οικονομικής ελευθερίας στα επόμενα χρόνια. Οι απαντήσεις σε πολλές από αυτές τις ερωτήσεις θα καθορίσουν το είδος των λογαριασμών συνταξιοδότησης (πρόγραμμα καθορισμένων παροχών, πρόγραμμα καθορισμένων εισφορών, απαλλασσόμενος φόρος, αναβαλλόμενος φόρος) που είναι ιδανικοί για την επιλεγμένη στρατηγική συνταξιοδότησης.

Μια από τις πιο δύσκολες πτυχές της δημιουργίας ένα ολοκληρωμένο σχέδιο συνταξιοδότησης έγκειται στην επίτευξη ισορροπίας μεταξύ των ρεαλιστικών προσδοκιών επιστροφής (για παράδειγμα, λίγοι συνταξιούχοι σήμερα έχουν μια σύνταξη καθορισμένων παροχών) και ένα επιθυμητό βιοτικό επίπεδο. Η καλύτερη λύση για αυτό το καθήκον θα ήταν να επικεντρωθεί στη δημιουργία ενός ευέλικτου χαρτοφυλακίου που να μπορεί να ενημερώνεται τακτικά ώστε να αντικατοπτρίζει τις μεταβαλλόμενες συνθήκες της αγοράς και τους στόχους συνταξιοδότησης.