Ο δείκτης συνολικού χρέους / συνολικών περιουσιακών στοιχείων μετρά τον τρόπο με τον οποίο είναι η μόχλευση μιας εταιρείας, δηλαδή το ποσοστό του ενεργητικού της που χρηματοδοτείται από το χρέος. Αυτός ο λογιστικός δείκτης υπολογίζεται διαιρώντας το συνολικό χρέος της εταιρείας με το συνολικό ενεργητικό της. Για παράδειγμα, αν η XYZ Corporation έχει βραχυπρόθεσμα και μακροπρόθεσμα δάνεια ύψους 50 εκατομμυρίων δολαρίων και 100 εκατομμύρια δολάρια συνολικού ενεργητικού, ο δείκτης συνολικού χρέους προς το σύνολο των περιουσιακών στοιχείων είναι 0. 5. Σε αυτό το σενάριο, η XYZ Corporation διαθέτει 50% μόχλευση. τα μισά από τα περιουσιακά της στοιχεία χρηματοδοτούνται από το χρέος.
Ο λόγος αυτός αποτελεί πολύτιμο εργαλείο για τους επενδυτές και τους πιστωτές, διότι δίνει μια ένδειξη για το πόσο μεγάλο είναι ο οικονομικός κίνδυνος μιας εταιρείας. Μια επιχείρηση με μεγάλη μόχλευση παρουσιάζει μεγαλύτερο κίνδυνο, διότι εάν η ύφεση ή ο αργός επιχειρηματικός κύκλος την καθυστερεί από τις πληρωμές εξυπηρέτησης του χρέους, οι πιστωτές της θα μπορούσαν να την αναγκάσουν να κηρύξει πτώχευση και να ρευστοποιήσει περιουσιακά στοιχεία.
Ο λόγος για τον οποίο η σχέση μεταξύ συνολικού χρέους και συνολικού ενεργητικού αντιπροσωπεύεται ως λόγος αντί για αφαίρεση του χρέους από στοιχεία ενεργητικού είναι επειδή η δεύτερη προσέγγιση δεν προσφέρει τυποποίηση βάσει του μεγέθους της εταιρείας. Ας υποθέσουμε, για παράδειγμα, ότι η Εταιρεία Α έχει περιουσιακά στοιχεία 20 εκατομμυρίων δολαρίων και δάνεια ύψους 4 εκατομμυρίων δολαρίων, ενώ η Εταιρεία Β έχει περιουσιακά στοιχεία 250 εκατομμυρίων δολαρίων και χρέη 200 εκατομμυρίων δολαρίων. Μετά την αφαίρεση του χρέους, η εταιρεία Α απομένει με περιουσιακά στοιχεία μόνο 16 εκατομμυρίων δολαρίων, ενώ η Εταιρεία Β διαθέτει ισχυρά 50 εκατομμύρια δολάρια. Με αυτόν τον υπολογισμό, η Εταιρεία Β εμφανίζεται ως η λιγότερο επικίνδυνη και πιο σταθερή επιχείρηση. Μετά από όλα, κατέχει πολύ πιο ελεύθερα και σαφή περιουσιακά στοιχεία από την άποψη του καθαρού ποσού δολαρίου.
Ο λόγος του συνολικού χρέους προς το σύνολο των περιουσιακών στοιχείων, ωστόσο, λέει την πραγματική ιστορία. Η επιχείρηση Β έχει το 80% των στοιχείων του ενεργητικού της σε δεσμευμένο χρέος, ενώ ο αριθμός αυτός είναι μόνο 20% για την εταιρεία Α. Η εταιρεία Β έχει πολύ μεγαλύτερη μόχλευση. το μεγαλύτερο χρέος του σε σχέση με τα περιουσιακά του στοιχεία σημαίνει ότι παρουσιάζει μεγαλύτερο κίνδυνο αθέτησης, αν οι οικονομικοί άνεμοι στραφούν εναντίον του.
Πόσο από το συνολικό ενεργητικό μου θα έπρεπε να κρατώ στον λογαριασμό μου στην αγορά χρήματος;
Επενδύοντας ένα μέρος του συνολικού ενεργητικού σε ταμειακή θέση, όπως ένας λογαριασμός της αγοράς χρήματος, παρέχει στους επενδυτές πρόσβαση σε κεφάλαια σε περίπτωση έκτακτης ανάγκης.
Σε ποια διάρκεια πρέπει να αξιολογώ το συνολικό χρέος της επιχείρησης σε σχέση με το συνολικό ενεργητικό;
Μάθετε ποια διάρκεια πρέπει να χρησιμοποιήσετε κατά την ανάλυση του λόγου του συνολικού χρέους προς το σύνολο των περιουσιακών στοιχείων μιας εταιρείας και πώς να παρακολουθείτε την αναλογία της επιχείρησης με την πάροδο του χρόνου.
59 (όχι 59.5) και ο σύζυγός μου είναι 65. Έχουμε συμμετάσχει σε μια απλή IRA με την εταιρεία μας για περισσότερα από δύο χρόνια. Μπορούμε να μετατρέψουμε το SIMPLE IRA σε ένα Roth IRA; Αν μπορούμε να μετατρέψουμε, πρέπει να πληρώσουμε φόρο για τα χρήματα της SIMPLE IRA που έχουν τοποθετηθεί στο Roth; Είναι t
Κατά τη διάρκεια των δύο πρώτων ετών μετά την ίδρυση ενός SIMPLE IRA, τα περιουσιακά στοιχεία που διατηρούνται στο SIMPLE IRA δεν πρέπει να μεταφερθούν ή να μεταφερθούν σε άλλο πρόγραμμα συνταξιοδότησης. Δεδομένου ότι έχετε εκπληρώσει την απαίτηση των δύο ετών, τα περιουσιακά σας στοιχεία SIMPLE IRA μπορούν να μετατραπούν σε ένα Roth IRA.