Το κύριο κίνητρο κάθε εμπόρου, επενδυτή ή κερδοσκόπου είναι να κάνει το εμπόριο όσο το δυνατόν κερδοφόρο. Κατά κύριο λόγο δύο τεχνικές, θεμελιώδεις αναλύσεις και τεχνικές αναλύσεις, χρησιμοποιούνται για την αγορά, πώληση ή κρατήσεις αποφάσεων. Η τεχνική της θεμελιώδους ανάλυσης πιστεύεται ότι είναι ιδανική για επενδύσεις που αφορούν μεγαλύτερο χρονικό διάστημα. Είναι περισσότερο βασισμένη στην έρευνα. μελετά τις καταστάσεις ζήτησης-προμήθειας, τις οικονομικές πολιτικές και τα οικονομικά ως κριτήρια λήψης αποφάσεων.

Η τεχνική ανάλυση χρησιμοποιείται συνήθως από τους εμπόρους, καθώς είναι κατάλληλη για βραχυπρόθεσμη κρίση στις αγορές - συγκεκριμένα, αποφασίζοντας για γρήγορες αγορές και πωλήσεις, σημεία εισόδου και εξόδου κλπ. Είναι γραφικό. αναλύει τα παρελθόντα πρότυπα τιμών, τις τάσεις και τον όγκο για την κατασκευή χαρτών για τον προσδιορισμό της μελλοντικής κίνησης. Αυτές οι τεχνικές μπορούν να χρησιμοποιηθούν για την εμπορία όλων των κατηγοριών περιουσιακών στοιχείων που κυμαίνονται από αποθέματα σε βασικά προϊόντα. Σε αυτό το άρθρο, θα επικεντρωθούμε σε προϊόντα όπως κακάο, καφές, χαλκό, καλαμπόκι, βαμβάκι, αργό πετρέλαιο, τροφοδοτικό βοδινό, χρυσό, πετρέλαιο θέρμανσης, ζωντανό βοδινό, ξυλεία, φυσικό αέριο, χοιρινές κοιλιές, ακατέργαστο ρύζι, ασήμι, σόγια, ζάχαρη κλπ.

Οι πιο δημοφιλείς δείκτες για την εμπορία βασικών προϊόντων εμπίπτουν στην κατηγορία των δεικτών ορμής, οι οποίοι ακολουθούν την έμπιστη διατύπωση για όλους τους εμπόρους, "αγοράζουν χαμηλά και πωλούν υψηλά. "Αυτοί οι δείκτες ορμής κατανέμονται περαιτέρω σε ταλαντωτές και δείκτες ακολουθίας τάσης. Οι έμποροι πρέπει πρώτα να προσδιορίσουν την αγορά i. μι. εάν η αγορά παρουσιάζει τάσεις ή κυμάνσεις πριν εφαρμόσει κάποιον από αυτούς τους δείκτες. Αυτό είναι σημαντικό επειδή η τάση που ακολουθεί τους δείκτες δεν έχει καλές επιδόσεις σε μια ευρεία αγορά. Ομοίως, οι ταλαντωτές τείνουν να είναι παραπλανητικοί σε μια τρεχούμενη αγορά.

Ας ρίξουμε μια ματιά σε ορισμένους από αυτούς τους δείκτες, οι οποίοι θεωρούνται κατάλληλοι για εμπορία προϊόντων.

Κινητοί μέσοι όροι

Ένας από τους πιο απλούς και ευρύτερα χρησιμοποιούμενους δείκτες στην τεχνική ανάλυση είναι ο κινητός μέσος όρος (ΜΑ) που είναι η μέση τιμή για ένα συγκεκριμένο χρονικό διάστημα για ένα εμπόρευμα ή ένα απόθεμα. Για παράδειγμα, μια ΑΠ με ​​5 περιόδους θα είναι ο μέσος όρος των τιμών κλεισίματος τις τελευταίες 5 ημέρες, συμπεριλαμβανομένης της τρέχουσας περιόδου. Όταν χρησιμοποιείται αυτός ο δείκτης εντός της ημέρας, ο υπολογισμός βασίζεται στα τρέχοντα δεδομένα τιμών αντί στην τιμή κλεισίματος. Το ΜΑ τείνει να εξομαλύνει την κίνηση των τυχαίων τιμών για να αποκαλύψει τις συγκαλυμμένες τάσεις. Είναι ένας δείκτης υστέρησης και χρησιμοποιείται για την τήρηση των προτύπων τιμών. Ένα σήμα αγορών παράγεται όταν η τιμή διασχίζει πάνω από την ΜΑ από κάτω (τα αισθήματα της αύξησης) ενώ όταν η τιμή πέσει κάτω από αυτό από τα πάνω είναι ενδεικτική των αισθήσεων του bearish ως εκ τούτου ένα σήμα πώλησης.Η ΑΑ είναι ομαλότερη και λιγότερο ευαίσθητη σε περίπτωση μακράς περιόδου σε σχέση με μια σύντομη χρονική περίοδο. Η διασταύρωση από βραχυπρόθεσμο κινούμενο μέσο όρο σε σχέση με μακροπρόθεσμο ΜΑ υποδηλώνει ανοδική πορεία.

• Υπάρχουν πολλές εκδοχές των ΜΑ που είναι πιο περίπλοκες όπως ο εκθετικός κινούμενος μέσος όρος (EMA), ο κινούμενος μέσος όρος προσαρμοσμένος στον όγκο, ο γραμμικός σταθμισμένος κινητός μέσος όρος κλπ. Η ΜΑ δεν είναι κατάλληλη για μια αγορά που κυμαίνεται, στις τιμές που μετακινούνται προς τα εμπρός και προς τα πίσω. Θυμηθείτε, η κλίση του ΜΑ αντανακλά την κατεύθυνση της τάσης. Όσο πιο απότομη είναι η MA, η κίνηση είναι η ώθηση που υποστηρίζει την τάση, ενώ μια εκροή MA είναι ένα προειδοποιητικό σήμα, καθώς μπορεί να υπάρξει αντιστροφή της τάσης λόγω της μείωσης της ορμής.

Η μπλε γραμμή απεικονίζει το ΜΑ 9 ημερών, ενώ η κόκκινη γραμμή είναι ο κινητός μέσος όρος 20 ημερών και η ΜΑ 40 ημερών απεικονίζεται από την πράσινη γραμμή. Μεταξύ αυτών, η MA 40 ημερών είναι η ομαλότερη και λιγότερο ασταθής, ενώ η MA των 9 ημερών παρουσιάζει μέγιστη κίνηση με MA 20 ημερών μεταξύ τους. (MACD)

Απόκλιση σύγκλισης κινητού μέσου όρου που είναι γνωστή με το ακρωνύμιο MACD είναι ένας κοινά χρησιμοποιούμενος και αποτελεσματικός δείκτης που αναπτύχθηκε από τον Gerald Appel. Πρόκειται για μια τάση που ακολουθεί τον δείκτη ορμής που χρησιμοποιεί τους υπολογισμούς για τους κινητούς μέσους όρους (ΜΑ) ή τους εκθετικούς κινητούς μέσους όρους (EMA). Τυπικά, η MACD υπολογίζεται ως EMA 12 ημερών μείον EMA 26 ημερών. Το EMA 9 ημερών της MACD ονομάζεται γραμμή σήματος και βοηθά στην αναγνώριση στροφών.

Όταν το MACD είναι θετική τιμή, δημιουργείται ένα γενικό σήμα, καθώς η συντομότερη περίοδος EMA είναι υψηλότερη (ισχυρότερη) από την μεγαλύτερη περίοδο EMA. Αυτό υποδηλώνει αύξηση στην ανοδική ορμή, αλλά καθώς η τιμή αρχίζει να μειώνεται, δείχνει απώλεια της ορμής. Παρομοίως, μια αρνητική τιμή MACD είναι ενδεικτική μιας bearish κατάστασης και αν αυτό τείνει να αυξηθεί περαιτέρω υποδηλώνει αύξηση της ορμής προς τα κάτω. Εάν η αρνητική τιμή MACD μειωθεί, σηματοδοτεί ότι η καθοδική τάση χάνει τη δυναμική της. Υπάρχουν περισσότερες ερμηνείες για την κίνηση αυτών των γραμμών όπως οι διασταυρώσεις. μια σημερινή διασταύρωση σηματοδοτείται όταν το MACD διασχίζει πάνω από τη γραμμή σήματος προς τα πάνω. (Περαιτέρω ανάγνωση: Εξερεύνηση ταλαντωτών και δεικτών: MACD ).

• Στο διάγραμμα, η MACD αντιπροσωπεύεται από την πορτοκαλί γραμμή ενώ η γραμμή σήματος είναι μοβ. Το ιστόγραμμα MACD (ανοιχτόχρωμες πράσινες γραμμές) είναι η διαφορά μεταξύ της γραμμής MACD και της γραμμής σήματος. Το ιστογράμμα MACD απεικονίζεται στην κεντρική γραμμή και αντιπροσωπεύει τη διαφορά μεταξύ της γραμμής MACD και της γραμμής σήματος που εμφανίζεται με γραμμές. Όταν το ιστόγραμμα είναι θετικό (πάνω από την κεντρική γραμμή), δίδει σήματα ανύψωσης, καθώς η γραμμή MACD βρίσκεται πάνω από τη γραμμή σήματος.

Δείκτης σχετικής αντοχής (RSI)

Ο δείκτης σχετικής αντοχής (RSI) είναι ένας δημοφιλής και εύκολος να εφαρμοστεί δείκτης τεχνικής ορμής. Προσπαθεί να καθορίσει το επίπεδο υπεραγοράς και υπερπώλησης σε μια αγορά σε κλίμακα από 0 έως 100, υποδεικνύοντας έτσι εάν η αγορά έχει υπερκεράσει ή φτάσει στο βυθό.Σύμφωνα με αυτόν τον δείκτη, οι αγορές θεωρούνται υπερτιμημένες άνω των 70 και υπερβάλλουσες κάτω από 30. ωστόσο οι έμποροι χρησιμοποιούν την εγκατάλειψή τους για να ορίσουν τις προτιμώμενες παραμέτρους τους. Η χρήση ενός RSI 14 ημερών συνιστάται από τον Welles Wilder, αλλά οι υπερωρίες, ο 9μηνος RSI (κύκλος μικρών εμπορικών συναλλαγών) και ο RSI 25 ημερών (ενδιάμεσος κύκλος) έχουν κερδίσει δημοτικότητα. Οι δημοφιλείς τρόποι χρήσης του RSI είναι να αναζητήσουμε διαφορές απόκλισης και αποτυχίας εκτός από τα υπερπληρωμένα και υπερδιπλάσια σήματα. Η απόκλιση συμβαίνει σε καταστάσεις όπου το περιουσιακό στοιχείο καθιστά νέο υψηλό ενώ το RSI δεν μπορεί να ξεπεράσει το προηγούμενο υψηλό του, αυτό σηματοδοτεί μια επικείμενη αντιστροφή. Επιπλέον, αν η RSI υποχωρήσει κάτω από το προηγούμενο (πρόσφατο) χαμηλό επίπεδο, επιβεβαιώνεται η επικείμενη αναστροφή από την ταλάντωση της αποτυχίας. (

• )

Για να έχετε ακριβέστερα αποτελέσματα, να γνωρίζετε μια αγορά που τείνει στην αγορά ή μια αγορά που κυμαίνεται από τότε που η απόκλιση RSI δεν είναι επαρκής δείκτης σε περίπτωση αγορά. Το RSI είναι ιδιαίτερα χρήσιμο όταν χρησιμοποιείται συμπληρωματικά προς άλλους δείκτες. (

Δείτε: Exploring Oscillators and Indicators: RSI )

Στοχαστικός Ο George Lane βασίζει τον Στοχαστικό δείκτη στην παρατήρηση ότι εάν οι τιμές γίνονται μάρτυρες ανοδικής τάσης κατά τη διάρκεια της ημέρας, η τιμή κλεισίματος θα τείνει να εγκατασταθεί κοντά στο ανώτερο άκρο της πρόσφατης κλίμακας τιμών, ενώ αν οι τιμές έχουν υποχωρήσει, τότε η τιμή κλεισίματος τείνει να πλησιάσει στο χαμηλότερο τέλος του εύρους τιμών. Ο δείκτης μετρά τη σχέση μεταξύ της τιμής κλεισίματος των στοιχείων του ενεργητικού και του εύρους των τιμών για συγκεκριμένο χρονικό διάστημα. Ο στοχαστικός ταλαντωτής περιέχει δύο γραμμές. Η πρώτη γραμμή είναι το% K που συγκρίνει την τιμή κλεισίματος με το πιο πρόσφατο εύρος τιμών. Η δεύτερη γραμμή είναι η% D (γραμμή σήματος) η οποία είναι μια εξομαλυνμένη μορφή της τιμής% K και θεωρείται πιο σημαντική μεταξύ των δύο. Το κύριο σήμα που σχηματίζεται από αυτόν τον ταλαντωτή είναι όταν η γραμμή% K διασχίζει τη γραμμή% D. Εμφανίζεται ένα διογκωτικό σήμα όταν το% K σπάσει το% D προς τα πάνω. Ένα σήμα bearish σχηματίζεται όταν το% K πέφτει μέσω του% D προς τα κάτω. Επιπλέον, η απόκλιση βοηθά επίσης στην αναγνώριση των αντιστροφών. Το σχήμα του στοχαστικού πυθμένα και κορυφή λειτουργεί επίσης ως καλός δείκτης. Για παράδειγμα, μια βαθιά και ευρεία βάση δείχνει ότι οι αρκούδες είναι ισχυρές και κάθε συλλαλητήριο σε τέτοιο σημείο μπορεί να είναι αδύναμη και σύντομη. Ένα γράφημα με% K και% D είναι γνωστό ως αργό στοχαστικό. Ο στοχαστικός δείκτης είναι ένας από τους καλούς δείκτες που μπορούν να συνδυαστούν καλύτερα με τον RSI μεταξύ άλλων. (

• Exploring Oscillators and Indicators: Στοχαστικός Ταλαντωτής

)

Bollinger Band

® Το Bollinger Band® αναπτύχθηκε στη δεκαετία του 1980 από τον John Bollinger. Είναι ένας καλός δείκτης για τη μέτρηση των συνθηκών υπεραγοράς και των υπερσχηματισμών στην αγορά. Το Bollinger Bands® είναι ένα σύνολο τριών γραμμών. η κεντρική γραμμή (τάση) με μια ανώτερη γραμμή (αντίσταση) και μια κάτω γραμμή (υποστήριξη). Όταν η τιμή του εξεταζόμενου εμπορεύματος είναι μεταβλητή, τα συγκροτήματα τείνουν να επεκτείνονται, ενώ σε περιπτώσεις όπου οι τιμές είναι δεσμευμένες στο εύρος υπάρχει συρρίκνωση. Τα Bollinger Bands® βοηθούν τους εμπόρους να ανιχνεύσουν τα σημεία καμπής σε μια αγορά που εμπλέκεται στο εύρος τιμών. αγοράζοντας όταν η τιμή πέφτει και χτυπάει τη χαμηλότερη μπάντα και πουλώντας όταν η τιμή αυξάνεται για να αγγίξει την ανώτερη μπάντα. Ωστόσο, καθώς οι αγορές εισέρχονται στην τάση, ο δείκτης αρχίζει να δίνει ψευδή σήματα, ειδικά αν η τιμή απομακρυνθεί από την περιοχή που διαπραγματεύεται. Μεταξύ άλλων χρήσεων, θεωρούνται κατάλληλες για τάσεις χαμηλών συχνοτήτων που ακολουθούν. (

Η κατώτατη γραμμή Υπάρχουν πολλοί άλλοι τεχνικοί δείκτες που είναι διαθέσιμοι για τους εμπόρους και η επιλογή των σωστών είναι ζωτικής σημασίας. Βεβαιωθείτε ότι είναι κατάλληλα για τις συνθήκες της αγοράς. οι δείκτες ακολουθίας τάσεων είναι κατάλληλοι για τις τρεχούμενες αγορές, ενώ οι ταλαντωτές ταιριάζουν καλά σε ευρείες συνθήκες της αγοράς. Η εφαρμογή τους με αντίθετο τρόπο μπορεί να οδηγήσει σε παραπλανητικά και ψευδή σήματα που οδηγούν σε απώλειες. Για όσους είναι νέοι στη χρήση τεχνικών αναλύσεων, ξεκινήστε με απλούς και εύχρηστους δείκτες.