Όταν πρόκειται για οικονομική ύφεση, υπάρχουν δύο κύριες διαδρομές: να ξεδιπλώσετε τις καταπακτές και να ξεπεράσετε τη θύελλα ή να πάρετε μια προστατευμένη πορεία που μπορεί να πέσει αλλά τελικά να ανέβει. Υπάρχει επίσης μια τρίτη διαθέσιμη επιλογή είτε για τους γενναίους είτε για τους ανόητους: επιλέξτε να επωφεληθείτε από την πτώση της αγοράς. Τα ακόλουθα τρία αμοιβαία κεφάλαια αντιπροσωπεύουν άριστες επιλογές για κάθε πορεία. Όλες οι επιστροφές βασίζονται σε δεδομένα για την περίοδο που λήγει στις 31 Δεκεμβρίου 2015, εκτός αν αναφέρεται διαφορετικά.

Οι επενδυτές που ανησυχούν για την πτώση της αγοράς και που επιθυμούν καλύτερη απόδοση από αυτές που διαθέτει η τράπεζα θα πρέπει να ελέγξουν το βραχυπρόθεσμο επενδυτικό επίπεδο κατηγορίας Vanguard Κεφάλαιο. Το εν λόγω ταμείο επενδύει σε χρέος επενδυτικού βαθμού με περιόδους ωρίμανσης μεταξύ ενός και πέντε ετών. Οι επενδυτές δεν χρειάζεται να ανησυχούν για τον κίνδυνο αξίας των ομολόγων, καθώς σε μια οικονομική ύφεση τα επιτόκια μειώνονται. δεν υψώνονται. Δεν υπάρχει πολύ περιθώριο για πτώση των τιμών, καθώς βρίσκονται ήδη κοντά στα ιστορικά χαμηλά. Ωστόσο, οποιαδήποτε μείωση των επιτοκίων προκαλεί αύξηση του χαρτοφυλακίου του αμοιβαίου κεφαλαίου.

Ο καλύτερος λόγος για την επιλογή αυτού του αμιγούς κεφαλαίου Morningstar είναι ο χαμηλός λόγος δαπανών. Η πρωτοπορία χρεώνει μόνο ένα τέλος δαπάνης 0,2%. Το μέσο τέλος εξόδων για αυτήν την κλάση περιουσιακών στοιχείων είναι 0. 8%. Τα βραχυπρόθεσμα χρεόγραφα πληρώνουν τα χαμηλότερα επιτόκια, συνεπώς τα υψηλότερα τέλη δαπανών προκαλούν κεφάλαια για να μειώσουν τις πληρωμές ή να μειώσουν την ποιότητα του χαρτοφυλακίου. Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο έχει τρέχουσα απόδοση 2,7%, η οποία αντιπροσωπεύει μια απόδοση που ταιριάζει με τον πληθωρισμό, ενώ οι επενδυτές κάθονται και περιμένουν την επόμενη καλή επενδυτική ευκαιρία.

Ταμείο FPA Crescent

Μια λιγότερο επικίνδυνη στρατηγική επένδυσης είναι η χρήση ενός ισορροπημένου ταμείου απονομής περιουσιακών στοιχείων για την παροχή μιας απόδοσης, με παράλληλη εξισορρόπηση της μεταβλητότητας της αγοράς. Τα κεφάλαια κατανομής περιουσιακών στοιχείων κατανέμουν τα καθαρά περιουσιακά στοιχεία μεταξύ μετοχών και ομολόγων σε ένα καθορισμένο ποσοστό ή ένα καθορισμένο εύρος ποσοστών. Τα πιο συντηρητικά ταμεία διατηρούν υψηλότερα ποσοστά σε ομόλογα, ενώ τα πιο επιθετικά κεφάλαια έχουν υψηλότερες χορηγήσεις σε μετοχές. Το FPA Crescent είναι ένα από τα καλύτερα και ένα από τα πιο ενδιαφέροντα, σε αυτή την κατηγορία κεφαλαίων.

Η First Pacific Advisors (FPA) είναι μια μικρότερη εταιρία διαχείρισης περιουσιακών στοιχείων που εδρεύει στο Λος Άντζελες. Η επιχείρηση διαθέτει υπό διαχείριση κεφάλαια (AUM) ύψους 30 δισεκατομμυρίων δολαρίων από τις 31 Δεκεμβρίου 2015. Από αυτά τα περιουσιακά στοιχεία, 18 δισεκατομμύρια δολάρια ανήκουν στο Ταμείο Crescent, καθιστώντας τη βάση και το επίκεντρο της επιχείρησης. Οι διαχειριστές αμοιβαίων κεφαλαίων έχουν ευρύ περιθώριο για την κατανομή του ενεργητικού Δεν έχουν περιορισμούς στην κεφαλαιοποίηση, τη θέση ή την ισορροπία και είναι ελεύθεροι να βρουν τις καλύτερες ευκαιρίες για τους επενδυτές. Οι διαχειριστές διέπονται από το στόχο του ταμείου να διαφυλάσσει κεφάλαια, παρέχοντας παράλληλα αποδόσεις ίδιων κεφαλαίων, και χρησιμοποιούν αυτό που η FPA ονομάζει μια προσέγγιση για την αντικρουστική αξία.

Το Ταμείο Ημισελήνου έχει συνολική βαθμολογία και 10ετή βαθμολογία Morningstar πέντε αστέρων. Η 10ετής βαθμολογία και η απόδοση του αμοιβαίου κεφαλαίου είναι τα πιο σημαντικά, καθώς τα τελευταία 10 χρόνια συμπεριέλαβαν τη δεύτερη χειρότερη οικονομική ύφεση των τελευταίων 100 ετών. Τα τελευταία 10 χρόνια, το αμοιβαίο κεφάλαιο παρέχει στους επενδυτές ετήσια συνολική απόδοση 7,11%, η οποία είναι μόλις 0,2% μικρότερη από την απόδοση του δείκτη Standard & Poor's (S & P 500). Πρόκειται για ένα αμοιβαίο κεφάλαιο χωρίς χρέωση με αναλογία δαπανών 1,11%, που είναι υψηλότερη από κάποια κεφάλαια, αλλά οι διαχειριστές χαρτοφυλακίου το κερδίζουν.

Rydex Inverse Dow 2X Στρατηγική για τα Αμοιβαία Κεφάλαια της Κατηγορίας A

Ορισμένοι επενδυτές ενδέχεται να μην ενδιαφέρονται απλώς για να βγούν από την οικονομική ύφεση. μπορεί να θέλουν να επωφεληθούν από αυτό. Το Rydex Inverse Dow 2X Strategy Fund έχει σχεδιαστεί για να παρακολουθεί τον Dow Jones Industrial Average (DJIA) προς την αντίθετη κατεύθυνση που ο DJIA κινείται με συντελεστή 200%. Εάν η Dow ανέρχεται στο 10%, η αξία του αμοιβαίου κεφαλαίου μειώνεται κατά 20%. Εάν το DJIA πέσει κατά 10%, το κεφάλαιο αυξάνεται κατά 20%. Αυτό δεν είναι μια επένδυση για τους εξασθενημένους της καρδιάς. Πρόκειται για παιχνίδι υψηλού κινδύνου και υψηλής απόδοσης που υπόκειται σε εξαιρετική μεταβλητότητα σε σύγκριση με άλλα αμοιβαία κεφάλαια.

Η Rydex διαθέτει παρόμοια κεφάλαια και για άλλους δείκτες όπως ο Russell 1000 και ο S ​​& P500. Αυτά τα κεφάλαια προορίζονται να χρησιμοποιηθούν όταν ένας επενδυτής δεσμεύεται στην πτώση της αγοράς. Όταν η αγορά αυξάνεται, η Rydex διαθέτει πολυάριθμα ταμεία που μετακινούνται άμεσα με την αγορά. Η επιχείρηση διευκολύνει τη μεταφορά περιουσιακών στοιχείων μεταξύ κεφαλαίων και δεν χρεώνει το προνόμιο.

Η εξέταση των ετήσιων συνολικών αποδόσεων για το συγκεκριμένο ταμείο δεν έχει νόημα. Οι επενδυτές δεν προορίζονται να είναι στο ταμείο για μεγάλα χρονικά διαστήματα. Οι σημαντικές αποδόσεις προέρχονται από χρονικές περιόδους κατά τις οποίες η αγορά έπεφτε.

Το 2008, όταν η αγορά συντριβεί, το ταμείο επέστρεψε 53,8%. Την 31η Δεκεμβρίου 2016, το χαρτοφυλάκιο του αμοιβαίου κεφαλαίου ήταν 99,5% σε μετρητά. Το έτος μέχρι σήμερα (YTD) στις 22 Ιανουαρίου 2016, το ταμείο ανέρχεται σε 12. 38% σε σύγκριση με τη μείωση του δείκτη Dow Index του δείκτη Rydex κατά 7,38%.