Έχουν περάσει περισσότερα από έξι χρόνια από το τέλος της Μεγάλης ύφεσης, αλλά δεν θα ξεχαστούν σύντομα. Υπήρχαν πολλά διδάγματα για τους επενδυτές, πολλοί από τους οποίους σκουπίστηκαν από ένα κοπάδι πανικού μόνο για να δουν τους λογαριασμούς συνταξιοδότησης τους καταστράφηκαν από απώλειες από 40 έως 60%. Το 2016, πολλοί γνωρίζουν ότι, αν είχαν απλώς κρατηθεί, οι λογαριασμοί τους θα είχαν ανακάμψει πλήρως και θα έχουν υπερδιπλασιαστεί σε αξία. Αυτό είναι το πρώτο μάθημα κάθε ύφεσης. Κάθε ύφεση ακολουθείται από μια ανάκαμψη που περιλαμβάνει μια ισχυρή ανάκαμψη στο χρηματιστήριο. Το δεύτερο μάθημα είναι ότι οι επενδυτές δεν πρέπει να παραμένουν αδρανείς, καθώς τα χαρτοφυλάκιά τους παίρνουν θωράκιση από μαζικές πωλήσεις. Υπάρχουν κάποιες επενδυτικές στρατηγικές που μπορούν να επωφεληθούν από τις δυνάμεις της ύφεσης για να τοποθετήσουν το χαρτοφυλάκιό σας για μια ταχύτερη και ισχυρότερη ανάκαμψη.

Δολάριο-Κόστος Μέσος Ο δρόμος σας προς τα κάτω

Όπως και με τις περισσότερες περιόδους ύφεσης, πιθανότατα δεν θα δείτε την επόμενη. Αλλά θα δείτε πιθανότατα μια πώληση στο χρηματιστήριο πολύ πριν από μια ύφεση. Όταν συμβεί αυτό, θυμηθείτε το πρώτο μάθημα: αυτό που πηγαίνει κάτω πηγαίνει πάντα πίσω. Γνωρίζοντας ότι, οι επενδυτές μπορούν να επωφεληθούν από μια φθίνουσα αγορά μέσω της μεθόδου του δολαρίου-μέσου όρου του κόστους των επενδύσεων. Εάν κάνετε μηνιαίες συνεισφορές σε ένα εξειδικευμένο πρόγραμμα συνταξιοδότησης, χρησιμοποιείτε ήδη την τεχνική. Όμως, όταν η αγορά αρχίσει να βυθίζεται, ήρθε η ώρα να εντατικοποιήσετε το παιχνίδι σας, αυξάνοντας τις συνεισφορές σας ή ξεκινώντας τον υπολογισμό του μέσου όρου του δολαρίου σε έναν επενδυτικό λογαριασμό χωρίς επιφύλαξη.

Όταν υπολογίζετε το μέσο όρο του δολαρίου σας, επενδύετε, μειώνετε σταδιακά τη συνολική βάση κόστους στην τιμή της μετοχής, οπότε όταν η ανάκαμψη της τιμής, η βάση κόστους σας είναι πάντα χαμηλότερη από την τιμή. Για παράδειγμα, εάν επενδύσετε 500 δολάρια το μήνα σε ένα αμοιβαίο κεφάλαιο που πωλεί για $ 25, η συμμετοχή σας αγοράζει 20 μετοχές. Εάν η τιμή της μετοχής μειωθεί στα 20 δολάρια, η συμμετοχή σας αγοράζει 25 μετοχές. Ο λογαριασμός σας έχει τώρα 45 μετοχές με μέση τιμή βάσης $ 22. Καθώς η τιμή της μετοχής μειώνεται, η συνεισφορά σας αξίας $ 500 αγοράζει έναν αυξανόμενο αριθμό μετοχών και η βάση κόστους σας συνεχίζει να μειώνεται. Όταν οι τιμές των μετοχών ανακάμπτουν, η συμμετοχή σας αγοράζει λιγότερες μετοχές κάθε μήνα, αλλά η τρέχουσα τιμή της μετοχής σας είναι πάντα υψηλότερη από τη βάση κόστους σας. Η μέθοδος του μέσου όρου του δολαρίου-μέσου κόστους λειτουργεί καλύτερα μακροπρόθεσμα για επενδυτές που δεν θέλουν να ανησυχούν για τον τρόπο με τον οποίο οι επενδύσεις τους αποδίδουν.

-

Αγορά μερίσματος

Εάν πρόκειται να διατηρήσετε μετοχές κατά τη διάρκεια μιας περιόδου ύφεσης, οι καλύτεροι που κατέχουν είναι από εγκατεστημένες εταιρείες μεγάλου κεφαλαίου με ισχυρούς ισολογισμούς και ταμειακές ροές. Όχι μόνο οι εταιρείες αυτές κάνουν πολύ καλύτερα κατά τη διάρκεια της οικονομικής ύφεσης από ό, τι οι εταιρείες που έχουν μεγάλο χρέος με κακές ταμειακές ροές, αλλά είναι επίσης πιο πιθανό να πληρώσουν μερίσματα.Για τους επενδυτές, τα μερίσματα εξυπηρετούν μερικούς σκοπούς. Πρώτον, αν μια εταιρεία έχει μακρά ιστορία πληρωμής και αύξησης των μερισμάτων, μπορείτε να έχετε περισσότερη σιγουριά ότι είναι οικονομικά υγιής και μπορεί να υποβαθμίσει οποιοδήποτε οικονομικό περιβάλλον. Δεύτερον, τα μερίσματα παρέχουν ένα μαξιλάρι επιστροφής. Ακόμη και όταν οι τιμές των μετοχών μειώνονται, εξακολουθείτε να λαμβάνετε απόδοση της επένδυσής σας. Γι 'αυτούς τους λόγους, τα αποθέματα μερισμάτων τείνουν να υπερβαίνουν τα μερίδια μετοχών κατά τη διάρκεια της ύφεσης της αγοράς.

Ο καλύτερος τρόπος για την κατοχή μετοχών μερίσματος είναι μέσω αμοιβαίων κεφαλαίων ή κεφαλαίων που διαπραγματεύονται σε χρηματιστήρια (ETF) τα οποία επενδύουν αυστηρά σε εταιρείες που πληρώνουν μερίσματα. Τα κεφάλαια που επενδύουν σε εταιρείες με μακρά ιστορία πληρωμής μερισμάτων και ισχυρά ιστορικά στοιχεία για την αύξηση αυτών των μερισμάτων δημιουργούν υψηλές τρέχουσες αποδόσεις με την αύξηση του κεφαλαίου. Αλλά μην περιμένετε από αυτά τα κεφάλαια να ξεπεράσουν την αγορά κατά τη διάρκεια της ανάκαμψης της αγοράς. Διατηρούνται σε χαρτοφυλάκια για να παρέχουν σταθερές αποδόσεις σε διάφορους κύκλους της αγοράς. Καθώς η αγορά ανακάμπτει, μπορείτε σταδιακά να διαθέσετε μακριά από τα μερίσματά σας κεφάλαια, αλλά πρέπει πάντα να διατηρήσετε ένα μέρος ως αμυντικό μέτρο.

Επενδύστε σε καταναλωτές

Ακόμα και σε περιόδους ύφεσης, οι καταναλωτές πρέπει να αγοράζουν τρόφιμα, ναρκωτικά, προϊόντα υγιεινής και ιατρικά εφόδια. Πρόκειται για καταναλωτικά είδη που είναι τα τελευταία στοιχεία που πρέπει να περικοπούν από τον οικογενειακό προϋπολογισμό. Έτσι, ενώ οι εταιρείες που πωλούν τηλεοράσεις επίπεδης οθόνης και άλλα προϊόντα διακριτικής ευχέρειας, ενδέχεται να έχουν μειώσεις στα έσοδα, οι εταιρείες που πωλούν προϊόντα διατροφής και προσωπικές ανάγκες δεν το κάνουν. Τα στοιχεία δείχνουν ότι αυτές οι εταιρείες υπερέβησαν πολύ το S & P500 κατά τη διάρκεια των τελευταίων τριών περιόδων ύφεσης. Οι βασικές εταιρείες των καταναλωτών περιλαμβάνουν τις εταιρείες Johnson & Johnson, Procter & Gamble, Coca-Cola και Wal-Mart. Αυτές οι συγκεκριμένες εταιρείες πληρώνουν επίσης αξιοπρεπή μερίσματα, γεγονός που ενισχύει τις αμυντικές στάσεις τους. Υπάρχουν επίσης αμοιβαία κεφάλαια που επενδύουν αυστηρά στις εταιρείες καταναλωτικών συρμάτων. Το χαρτοφυλάκιο Fidelity Select Consumer Staples επενδύει τουλάχιστον το 80% του ενεργητικού του σε εταιρείες που ασχολούνται με την κατασκευή, πώληση ή διανομή βασικών καταναλωτικών προϊόντων. Από τον Φεβρουάριο του 2016, το ταμείο επέστρεψε 10. 67% τα τελευταία 10 χρόνια.